匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金招募說明書

匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金招募說明書
2025-12-02 文字大小【小中大】【打印】
            
              匯泉安悅90天持有期債券型證券投

資基金招募說明書

基金管理人：匯泉基金管理有限公司

基金托管人：中國農業銀行股份有限公司

二〇二五年十二月

【重要提示】

匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金（以下簡稱“本基金”）經中國

證監會2025年9月19日證監許可〔2025〕2114號文注冊募集。

基金管理人保證本招募說明書的內容真實、準確、完整。本招募說明書經

中國證監會注冊，但中國證監會對本基金募集的注冊，并不表明其對本基金的

投資價值、市場前景和收益做出實質性判斷或保證，也不表明投資于本基金沒

有風險。

證券投資基金（以下簡稱“基金”）是一種長期投資工具，其主要功能是

分散投資，降低投資單一證券所帶來的個別風險?；鸩煌阢y行儲蓄和債券

等能夠提供固定收益預期的金融工具，投資者購買基金，既可能按其持有份額

分享基金投資所產生的收益，也可能承擔基金投資所帶來的損失。

本基金投資于證券市場，基金凈值會因為證券市場波動等因素產生波動，

投資者在投資本基金前，應全面了解本基金的產品特性，充分考慮自身的風險

承受能力，理性判斷市場，并承擔基金投資中出現的各類風險，包括：因政治、

經濟、社會等環境因素對證券價格產生影響而形成的系統性風險、個別證券特

有的非系統性風險、基金管理人在基金管理實施過程中產生的基金管理風險、

本基金的特有風險等等。

本基金為債券型基金，其長期平均預期風險與預期收益高于貨幣市場基金，

低于混合型、股票型基金。

本基金可投資國債期貨等金融衍生品。金融衍生品是一種金融合約，其價

值取決于一種或幾種基礎資產或指數，其評價主要源自于對掛鉤資產的價格與

價格波動的預期。國債期貨存在杠桿性風險、到期日風險、強制平倉風險等；

另外，使用國債期貨對沖市場風險的過程中，委托財產可能因為國債期貨合約

與合約標的價格波動不一致而面臨期現基差風險；在需要將期貨合約展期時，

合約平倉時的價格與下一個新合約開倉時的價格之差也存在不確定性，面臨跨

期基差風險。

本基金可投資資產支持證券，資產支持證券是一種債券性質的金融工具，

其向投資者支付的本息來自于基礎資產池產生的現金流或剩余權益。與股票和

一般債券不同，資產支持證券不是對某一經營實體的權益要求權，而是對基礎

資產池所產生的現金流和剩余權益的要求權，是一種以資產信用為支持的證券。

資產支持證券存在信用風險、提前償付風險、操作風險和法律風險等。

本基金單一投資者持有基金份額數不得達到或超過基金份額總數的50%，

但在基金運作過程中因基金份額贖回等情形導致被動達到或者超過50%的除外。

法律法規或監管機構另有規定的，從其規定。

當本基金持有特定資產且存在或潛在大額贖回申請時，基金管理人履行相

應程序后，可以啟動側袋機制，具體詳見基金合同和本招募說明書“側袋機制”

等有關章節。側袋機制實施期間，基金管理人將對基金簡稱進行特殊標識，并

不辦理側袋賬戶的申購贖回。請基金份額持有人仔細閱讀相關內容并關注本基

金啟用側袋機制時的特定風險。

本基金對于每份基金份額設置90天的最短持有期限，投資者認購或申購、

轉換轉入基金份額后，自基金合同生效日或申購、轉換轉入確認日起90天內不

得贖回或轉換轉出。因此基金份額持有人面臨在最短持有期內不能贖回基金份

額的風險。

投資有風險，投資人認購（或申購）基金份額時應認真閱讀本招募說明書、

基金合同、基金產品資料概要等信息披露文件，全面認識本基金產品的風險收

益特征，應充分考慮投資人自身的風險承受能力，并對認購（或申購）基金的

意愿、時機、數量等投資行為作出獨立決策。投資人根據所持有份額享受基金

的收益，但同時也需承擔相應的投資風險。

基金管理人提醒投資人注意基金投資的“買者自負”原則，在投資人作出

投資決策后，基金運營狀況與基金凈值變化導致的投資風險，由投資人自行負

責。

基金的過往業績并不預示其未來表現?；鸸芾砣斯芾淼钠渌鸬倪^往

業績不構成對本基金業績表現的保證。基金管理人承諾以恪盡職守、誠實信用、

勤勉盡責的原則管理和運用基金資產，但不保證本基金一定盈利，也不保證最

低收益。

目錄

一、緒言................................................................1

二、釋義................................................................2

三、基金管理人..........................................................7

四、基金托管人.........................................................17

五、相關服務機構.......................................................20

六、基金的募集.........................................................22

七、基金備案與《基金合同》的生效.......................................27

八、基金份額的申購與贖回...............................................28

九、基金的投資.........................................................39

十、基金的財產.........................................................45

十一、基金資產估值.....................................................46

十二、基金的收益與分配.................................................52

十三、基金費用與稅收...................................................54

十四、基金的會計與審計.................................................57

十五、基金的信息披露...................................................58

十六、側袋機制.........................................................65

十七、基金的風險揭示...................................................68

十八、《基金合同》的變更、終止與基金財產的清算.........................77

十九、《基金合同》的內容摘要...........................................79

二十、基金托管協議的內容摘要..........................................100

二十一、對基金份額持有人的服務........................................116

二十二、其他應披露事項................................................117

二十三、招募說明書存放及查閱方式......................................118

二十四、備查文件......................................................119

一、緒言

《匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金招募說明書》（以下簡稱“本

招募說明書”）依據《中華人民共和國證券投資基金法》（以下簡稱“《基金

法》”）、《公開募集證券投資基金運作管理辦法》（以下簡稱“《運作辦

法》”）、《公開募集證券投資基金銷售機構監督管理辦法》（以下簡稱

“《銷售辦法》”）、《公開募集證券投資基金信息披露管理辦法》（以下簡

稱“《信息披露辦法》”）、《公開募集開放式證券投資基金流動性風險管理

規定》（以下簡稱“《流動性風險管理規定》”）和其他有關法律法規及《匯

泉安悅90天持有期債券型證券投資基金基金合同》（以下簡稱“《基金合

同》”）編寫。

本招募說明書闡述了匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金的投資目標、

策略、風險、費率等與投資人投資決策有關的全部必要事項，投資人在作出投

資決策前應仔細閱讀本招募說明書。

本基金管理人承諾本招募說明書不存在任何虛假記載、誤導性陳述或重大

遺漏，并對其真實性、準確性、完整性承擔法律責任。

本基金根據本招募說明書所載明資料申請募集。本基金管理人沒有委托或

授權任何其他人提供未在本招募說明書中載明的信息，或對本招募說明書作出

任何解釋或者說明。

本招募說明書依據《基金合同》編寫，并經中國證監會注冊?！痘鸷贤?
是約定《基金合同》當事人之間權利、義務的法律文件。投資人自依《基金合

同》取得基金份額，即成為基金份額持有人和《基金合同》的當事人，其持有

基金份額的行為本身即表明其對《基金合同》的承認和接受，并按照《基金

法》、《基金合同》及其他有關規定享有權利、承擔義務，投資人欲了解基金

份額持有人的權利和義務，應詳細查閱《基金合同》。

二、釋義

本招募說明書中，除非文意另有所指，下列詞語或簡稱具有如下含義：

1、基金或本基金：指匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金

2、基金管理人：指匯泉基金管理有限公司

3、基金托管人：指中國農業銀行股份有限公司

4、基金合同：指《匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金基金合同》

及對基金合同的任何有效修訂和補充

5、托管協議：指基金管理人與基金托管人就本基金簽訂之《匯泉安悅90

天持有期債券型證券投資基金托管協議》及對該托管協議的任何有效修訂和補

充

6、招募說明書或本招募說明書：指《匯泉安悅90天持有期債券型證券投

資基金招募說明書》及其更新

7、基金產品資料概要：指《匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金基

金產品資料概要》及其更新

8、基金份額發售公告：指《匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金基

金份額發售公告》

9、法律法規：指中國現行有效并公布實施的法律、行政法規、規范性文件、

司法解釋、行政規章以及其他對基金合同當事人有約束力的決定、決議、通知

等

10、《基金法》：指2003年10月28日經第十屆全國人民代表大會常務委員

會第五次會議通過，經2012年12月28日第十一屆全國人民代表大會常務委員

會第三十次會議修訂，自2013年6月1日起實施，并經2015年4月24日第十

二屆全國人民代表大會常務委員會第十四次會議《全國人民代表大會常務委員

會關于修改＜中華人民共和國港口法＞等七部法律的決定》修正的《中華人民共

和國證券投資基金法》及頒布機關對其不時做出的修訂

11、《銷售辦法》：指中國證監會2020年8月28日頒布、同年10月1日實

施的《公開募集證券投資基金銷售機構監督管理辦法》及頒布機關對其不時做

出的修訂

12、《信息披露辦法》：指中國證監會2019年7月26日頒布、同年9月1

日實施的，并經2020年3月20日中國證監會《關于修改部分證券期貨規章的

決定》修正的《公開募集證券投資基金信息披露管理辦法》及頒布機關對其不

時做出的修訂

13、《運作辦法》：指中國證監會2014年7月7日頒布、同年8月8日實施

的《公開募集證券投資基金運作管理辦法》及頒布機關對其不時做出的修訂

14、《流動性風險管理規定》：指中國證監會2017年8月31日頒布、同年

10月1日實施的《公開募集開放式證券投資基金流動性風險管理規定》及頒布

機關對其不時做出的修訂

15、中國證監會：指中國證券監督管理委員會

16、銀行業監督管理機構：指中國人民銀行和/或國家金融監督管理總局

17、基金合同當事人：指受基金合同約束，根據基金合同享有權利并承擔

義務的法律主體，包括基金管理人、基金托管人和基金份額持有人

18、個人投資者：指依據有關法律法規規定可投資于證券投資基金的自然

人

19、機構投資者：指依法可以投資證券投資基金的、在中華人民共和國境

內合法登記并存續或經有關政府部門批準設立并存續的企業法人、事業法人、

社會團體或其他組織

20、合格境外投資者：指符合《合格境外機構投資者和人民幣合格境外機

構投資者境內證券期貨投資管理辦法》及相關法律法規規定使用來自境外的資

金進行境內證券期貨投資的境外機構投資者，包括合格境外機構投資者和人民

幣合格境外機構投資者

21、投資人、投資者：指個人投資者、機構投資者、合格境外投資者以及

法律法規或中國證監會允許購買證券投資基金的其他投資人的合稱

22、基金份額持有人：指依基金合同和招募說明書合法取得基金份額的投

資人

23、基金銷售業務：指基金管理人或銷售機構為投資人開立基金交易賬戶，

宣傳推介基金，辦理基金份額的發售、申購、贖回、轉換、轉托管及提供基金

交易賬戶信息查詢等業務

24、銷售機構：指基金管理人以及符合《銷售辦法》和中國證監會規定的

其他條件，取得基金銷售業務資格并與基金管理人簽訂了基金銷售服務協議，

辦理基金銷售業務的機構

25、登記業務：指基金登記、存管、過戶、清算和結算業務，具體內容包

括投資人基金賬戶的建立和管理、基金份額登記、基金銷售業務的確認、清算

和結算、代理發放紅利、建立并保管基金份額持有人名冊和辦理非交易過戶等

26、登記機構：指辦理登記業務的機構?；鸬牡怯洐C構為匯泉基金管理

有限公司或接受匯泉基金管理有限公司委托代為辦理登記業務的機構

27、基金賬戶：指登記機構為投資人開立的、記錄其持有的、基金管理人

所管理的基金份額余額及其變動情況的賬戶

28、基金交易賬戶：指銷售機構為投資人開立的、記錄投資人通過該銷售

機構辦理認購、申購、贖回、轉換、轉托管、定期定額投資等業務而引起的基

金份額變動及結余情況的賬戶

29、基金合同生效日：指基金募集達到法律法規規定及基金合同規定的條

件，基金管理人向中國證監會辦理基金備案手續完畢，并獲得中國證監會書面

確認的日期

30、基金合同終止日：指基金合同規定的基金合同終止事由出現后，基金

財產清算完畢，清算結果報中國證監會備案并予以公告的日期

31、基金募集期：指自基金份額發售之日起至發售結束之日止的期間，最

長不得超過3個月

32、存續期：指基金合同生效至終止之間的不定期期限

33、工作日：指上海證券交易所、深圳證券交易所的正常交易日

34、T日：指銷售機構在規定時間受理投資人申購、贖回或其他業務申請

的開放日

35、T+n日：指自T日起第n個工作日（不包含T日），n為自然數

36、開放日：指為投資人辦理基金份額申購、贖回或其他業務的工作日

37、開放時間：指開放日基金接受申購、贖回或其他交易的時間段

38、《業務規則》：指《匯泉基金管理有限公司開放式基金業務規則》，是規

范基金管理人所管理的開放式證券投資基金登記方面的業務規則，由基金管理

人和投資人共同遵守

39、認購：指在基金募集期內，投資人根據基金合同和招募說明書的規定

申請購買基金份額的行為

40、申購：指基金合同生效后，投資人根據基金合同和招募說明書的規定

申請購買基金份額的行為

41、贖回：指基金合同生效后，基金份額持有人根據基金合同和招募說明

書規定的條件要求將基金份額兌換為現金的行為

42、基金轉換：指基金份額持有人按照基金合同和基金管理人屆時有效公

告規定的條件，申請將其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份額轉換為

基金管理人管理的其他基金基金份額的行為

43、轉托管：指基金份額持有人在本基金的不同銷售機構之間實施的變更

所持基金份額銷售機構的操作

44、定期定額投資計劃：指投資人通過有關銷售機構提出申請，約定每期

申購日、申購金額及扣款方式，由銷售機構于每期約定扣款日在投資人指定銀

行賬戶內自動完成扣款及受理基金申購申請的一種投資方式

45、巨額贖回：指本基金單個開放日，基金凈贖回申請（贖回申請份額總

數加上基金轉換中轉出申請份額總數后扣除申購申請份額總數及基金轉換中轉

入申請份額總數后的余額）超過上一開放日基金總份額的10%

46、元：指人民幣元

47、基金收益：指基金投資所得債券利息、買賣證券價差、銀行存款利息、

已實現的其他合法收入及因運用基金財產帶來的成本和費用的節約

48、基金資產總值：指基金擁有的各類有價證券及票據價值、銀行存款本

息、基金應收款項以及其他資產的價值總和

49、基金資產凈值：指基金資產總值減去基金負債后的價值

50、基金份額凈值：指計算日基金資產凈值除以計算日基金份額總數

51、基金資產估值：指計算評估基金資產和負債的價值，以確定基金資產

凈值和基金份額凈值的過程

52、流動性受限資產：指由于法律法規、監管、合同或操作障礙等原因無

法以合理價格予以變現的資產，包括但不限于到期日在10個交易日以上的逆回

購與銀行定期存款（含協議約定有條件提前支取的銀行存款）、停牌股票、流通

受限的新股及非公開發行股票、資產支持證券、因發行人債務違約無法進行轉

讓或交易的債券等

53、擺動定價機制：指當本基金遭遇大額申購贖回時，通過調整基金份額

凈值的方式，將基金調整投資組合的市場沖擊成本分配給實際申購、贖回的投

資者，從而減少對存量基金份額持有人利益的不利影響，確保投資人的合法權

益不受損害并得到公平對待

54、規定媒介：指符合中國證監會規定條件的用以進行信息披露的全國性

報刊及《信息披露辦法》規定的互聯網網站（包括基金管理人網站、基金托管

人網站、中國證監會基金電子披露網站）等媒介

55、銷售服務費：指從基金財產中計提的，用于本基金市場推廣、銷售以

及基金份額持有人服務的費用

56、A類基金份額：在投資人認購/申購基金時收取認購/申購費用，并不再

從本類別基金資產中計提銷售服務費的基金份額，稱為A類基金份額

57、C類基金份額：從本類別基金資產中計提銷售服務費，并不收取認購/

申購費用的基金份額，稱為C類基金份額

58、側袋機制：指將基金投資組合中的特定資產從原有賬戶分離至一個專

門賬戶進行處置清算，目的在于有效隔離并化解風險，確保投資者得到公平對

待，屬于流動性風險管理工具。側袋機制實施期間，原有賬戶稱為主袋賬戶，

專門賬戶稱為側袋賬戶

59、特定資產：包括：（一）無可參考的活躍市場價格且采用估值技術仍導

致公允價值存在重大不確定性的資產；（二）按攤余成本計量且計提資產減值準

備仍導致資產價值存在重大不確定性的資產；（三）其他資產價值存在重大不確

定性的資產

60、不可抗力：指基金合同當事人不能預見、不能避免且不能克服的客觀

事件

61、最短持有期：指投資者認購或申購、轉換轉入基金份額后需持有的最

短期限。本基金對每份基金份額設置90天的最短持有期限，即：自基金合同生

效日（對于認購份額而言）或基金份額申購確認日（對于申購份額而言）或基

金份額轉換轉入確認日（對于轉換轉入份額而言）至該日后的90天內（不含當

日），投資者不能提出贖回或轉換轉出申請；該日后的第90天起（含當日，如

為非工作日則順延至下一工作日），投資者方可提出贖回或轉換轉出申請。基金

份額在最短持有期內不辦理贖回及轉換轉出業務

三、基金管理人

一、基金管理人概況

名稱：匯泉基金管理有限公司

住所：北京市通州區貢院街1號院1號樓二層206-40室

辦公地址：北京市海淀區西直門外大街168號騰達大廈16層

法定代表人：孟朝霞

成立時間：2020年06月15日

批準設立機關：中國證券監督管理委員會

批準設立文號：證監許可〔2020〕1028號

組織形式：有限責任公司

注冊資本：1.0468億元人民幣

存續期間：持續經營

經營范圍：公開募集證券投資基金管理、基金銷售、私募資產管理和中國

證監會許可的其他業務

聯系電話：010-81925200

聯系人：杜瑩瑩

股權結構：

序號  股東名稱  出資額（萬元）  持股比例  

1  楊宇  5530  52.83%  

2  梁永強  3100  29.61%  

3  孟朝霞  210  2.01%  

4  柴玏  158  1.51%  

5  北京溪泉企業管理中心（有限合伙）  490  4.68%  

6  上海澹泉企業管理中心（有限合伙）  490  4.68%  

7  上海沛泉企業管理中心（有限合伙）  490  4.68%  

 合計  10468  100.00%  



二、主要人員情況

1、董事會成員

孟朝霞女士：董事長，碩士。曾任富國基金管理有限公司副總經理、融通

基金管理有限公司總經理、國聯安基金管理有限公司總經理?，F任匯泉基金管

理有限公司董事長。

梁永強先生：董事，博士。曾任華商基金管理有限公司投資管理部副總經

理、量化投資部總經理、公司副總經理、公司總經理，匯泉基金管理有限公司

總經理。現任匯泉基金管理有限公司基金經理，投資經理。

陳洪斌先生，董事，清華大學博士后。曾任龍江銀行股份有限公司網絡金

融部、金融市場部總經理，宏信證券有限責任公司總裁助理兼資產管理總部行

政負責人，國海證券股份有限公司總裁助理、首席經濟學家兼證券資產管理分

公司總經理，鵬揚基金首席經濟學家、總經理助理?，F任匯泉基金管理有限公

司總經理、首席經濟學家、投資決策委員會主席。

魏天慧女士：獨立董事，碩士。現任廣東信達律師事務所主任、高級合伙

人。

江生忠先生：獨立董事，博士。曾任南開大學金融系室主任、保險系系主

任，現任南開大學金融學院教授、博士生導師，南開大學農險研究中心主任，

中國保險學會保險教育分會主任委員，兼任富德生命人壽保險公司獨立董事。

陳國汪先生：獨立董事，碩士。曾任中國銀行保險監督管理委員會合作機

構監管部和農村銀行部處長等職務，現任北京日新普惠管理咨詢有限公司董事

長、清華大學長三角研究院產城融合研究中心特約研究員、《中國農村金融》

雜志學術委員會副主任、《中國銀行保險報》學術委員會副主任、海南農村商

業銀行金融政策顧問。

2、監事會成員

武曌女士：監事，碩士。曾任職于融通基金管理有限公司?，F任匯泉基金

管理有限公司運營部總監。

3、公司高級管理人員

孟朝霞女士：董事長，簡歷同上。

陳洪斌先生：總經理，簡歷同上。

柴玏先生：副總經理，碩士。曾任申萬菱信基金管理有限公司市場部高級

區域經理，博時基金管理有限公司戰略客戶部高級機構客戶總監，融通基金管

理有限公司戰略客戶部總經理，新華基金管理股份有限公司機構業務部總監，

匯泉基金管理有限公司機構業務部總監?，F任匯泉基金管理有限公司副總經

理。

張強先生：督察長，碩士。曾任廣東至高律師事務所執業律師、安信基金

管理有限責任公司監察合規、西部利得基金管理有限公司法務經理、民生基金

管理有限公司（籌建）籌備組成員、宏利基金管理有限公司監察稽核與法律事

務部高級法務經理、副總經理、副總經理（主持工作）、北信瑞豐基金管理有

限公司監察稽核部總經理?，F任匯泉基金管理有限公司督察長。

陳磊先生：首席信息官，本科。曾任博時基金管理有限公司信息技術部副

總經理，中融基金管理有限公司信息技術部總監?，F任匯泉基金管理有限公司

首席信息官。

4、本基金擬任基金經理

楊宇先生：經濟學碩士。曾任萬家（天同）基金管理有限公司投資管理部

總經理，金貝塔網絡金融科技（深圳）有限公司聯席CEO，嘉實基金管理有限

公司董事總經理、指數及量化首席投資官、基金經理?，F任匯泉基金管理有限

公司基金經理。自2003年3月起至2004年7月，任萬家上證180基金經理；

自2005年8月起至2016年1月，任嘉實滬深300ETF聯接(LOF)基金經理；自

2012年3月起至2014年5月，任嘉實中創400ETF基金經理；自2012年3月

起至2014年5月，任嘉實中創400ETF聯接基金經理；自2012年5月起至

2016年1月，任嘉實滬深300ETF基金經理；自2013年2月起至2014年6

月，任嘉實中證中期企業債指數基金經理；自2013年2月起至2016年1月，

任嘉實中證500ETF基金經理；自2013年3月起至2016年1月，任嘉實中證

500ETF聯接基金經理；自2013年5月起至2014年6月，任嘉實中期國債ETF

聯接基金經理；自2013年5月起至2014年6月，任嘉實中證中期國債ETF基

金經理；自2013年5月起至2014年6月，任嘉實中證金邊中期國債ETF聯接

基金經理；自2014年3月起至2016年1月，任嘉實深證基本面120ETF聯接基

金經理；自2014年3月起至2016年1月，任嘉實基本面50指數(LOF)基金經

理；自2014年3月起至2016年1月，任嘉實H股指數(QDII-LOF)基金經理；

自2014年3月起至2016年1月，任嘉實黃金(QDII-FOF-LOF)基金經理；自

2014年3月起至2016年1月，任嘉實深證基本面120ETF基金經理；自2021

年7月起至2022年7月，任匯泉策略優選混合基金經理；自2022年9月起至

今，任匯泉匠心智選一年持有混合基金經理；自2023年9月至2025年2月，

任匯泉啟元未來混合發起式基金經理；自2023年9月起至2025年11月，任匯

泉安盈回報債券基金經理；自2024年1月起至今，任匯泉中證同業存單AAA

指數7天持有基金經理；自2024年3月起至2025年11月，任匯泉安陽純債基

金經理；自2024年8月起至今，任匯泉智享量化選股混合基金經理；自2025

年3月起至今，任匯泉均衡智選混合基金經理；自2025年9月起至今，任匯泉

中證A500指數量化增強基金經理。

5、投資決策委員會成員

投資決策委員會的成員包括：總經理陳洪斌先生，基金經理梁永強先生，

首席固收投資官孫海忠先生，首席量化投資官、基金經理楊宇先生。

6、本公司董事長孟朝霞女士與基金經理楊宇先生為夫妻關系。上述其他人

員之間不存在近親屬關系。

三、基金管理人的職責

1、依法募集資金，辦理或者委托經中國證監會認定的其他機構代為辦理基

金份額的發售、申購、贖回和登記事宜；

2、辦理基金備案手續；

3、自《基金合同》生效之日起，以誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運用

基金財產；

4、配備足夠的具有專業資格的人員進行基金投資分析、決策，以專業化的

經營方式管理和運作基金財產；

5、建立健全內部風險控制、監察與稽核、財務管理及人事管理等制度，保

證所管理的基金財產和基金管理人的財產相互獨立，對所管理的不同基金分別

管理，分別記賬，進行證券投資；

6、除依據《基金法》、《基金合同》及其他有關規定外，不得利用基金財產

為自己及任何第三人謀取利益，不得委托第三人運作基金財產；

7、依法接受基金托管人的監督；

8、采取適當合理的措施使計算基金份額認購、申購、贖回和注銷價格的方

法符合《基金合同》等法律文件的規定，按有關規定計算并公告基金凈值信息，

確定基金份額申購、贖回的價格；

9、進行基金會計核算并編制基金財務會計報告；

10、編制季度報告、中期報告和年度報告；

11、嚴格按照《基金法》、《基金合同》及其他有關規定，履行信息披露及

報告義務；

12、保守基金商業秘密，不泄露基金投資計劃、投資意向等。除《基金法》、

《基金合同》及其他有關規定另有規定外，在基金信息公開披露前應予保密，

不向他人泄露，向審計、法律等外部專業顧問提供必要信息的情況除外；

13、按《基金合同》的約定確定基金收益分配方案，及時向基金份額持有

人分配基金收益；

14、按規定受理申購與贖回申請，及時、足額支付贖回款項；

15、依據《基金法》、《基金合同》及其他有關規定召集基金份額持有人大

會或配合基金托管人、基金份額持有人依法召集基金份額持有人大會；

16、按規定保存基金財產管理業務活動的會計賬冊、報表、記錄和其他相

關資料不低于法律法規規定的期限；

17、確保需要向基金投資者提供的各項文件或資料在規定時間發出，并且

保證投資者能夠按照《基金合同》規定的時間和方式，隨時查閱到與基金有關

的公開資料，并在支付合理成本的條件下得到有關資料的復印件；

18、組織并參加基金財產清算小組，參與基金財產的保管、清理、估價、

變現和分配；

19、面臨解散、依法被撤銷或者被依法宣告破產時，及時報告中國證監會

并通知基金托管人；

20、因違反《基金合同》導致基金財產的損失或損害基金份額持有人合法

權益時，應當承擔賠償責任，其賠償責任不因其退任而免除；

21、監督基金托管人按法律法規和《基金合同》規定履行自己的義務，基

金托管人違反《基金合同》造成基金財產損失時，基金管理人應為基金份額持

有人利益向基金托管人追償；

22、當基金管理人將其義務委托第三方處理時，應當對第三方處理有關基

金事務的行為承擔責任；

23、以基金管理人名義，代表基金份額持有人利益行使訴訟權利或實施其

他法律行為；

24、基金管理人在募集期間未能達到基金的備案條件，《基金合同》不能生

效，基金管理人承擔全部募集費用，將已募集資金并加計銀行同期活期存款利

息在基金募集期結束后30日內退還基金認購人；

25、執行生效的基金份額持有人大會的決議；

26、建立并保存基金份額持有人名冊；

27、法律法規及中國證監會規定的和《基金合同》約定的其他義務。

四、基金管理人承諾

1、本基金管理人不從事違反《中華人民共和國證券法》的行為，并建立健

全內部控制制度，采取有效措施，防止違反《中華人民共和國證券法》行為的

發生。

2、本基金管理人不從事違反《基金法》的行為，并建立健全內部控制制度，

采取有效措施，防止下列行為的發生：

（1）將其固有財產或者他人財產混同于基金財產從事證券投資；

（2）不公平地對待其管理的不同基金財產；

（3）利用基金財產或職務之便為基金份額持有人以外的第三人牟取利益；

（4）向基金份額持有人違規承諾收益或者承擔損失；

（5）侵占、挪用基金財產；

（6）泄露因職務便利獲取的未公開信息、利用該信息從事或者明示、暗示

他人從事相關的交易活動；

（7）玩忽職守，不按照規定履行職責；

（8）其它法律法規以及中國證監會禁止的行為。

3、本基金管理人將加強人員管理，強化職業操守，督促和約束員工遵守國

家有關法律、法規及行業規范，誠實信用、勤勉盡責，不從事以下行為：

（1）越權或違規經營；

（2）違反基金合同或托管協議；

（3）故意損害基金持有人或其它基金相關機構的合法權益；

（4）在向中國證監會報送的資料中弄虛作假；

（5）拒絕、干擾、阻撓或嚴重影響中國證監會依法監管；

（6）玩忽職守、濫用職權；

（7）泄露在任職期間知悉的有關證券、基金的商業秘密、尚未依法公開的

基金投資內容、基金投資計劃等信息；

（8）除按本公司制度進行基金運作投資外，直接或間接進行其它股票投資；

（9）協助、接受委托或以其它任何形式為其它組織或個人進行證券交易；

（10）違反證券交易場所業務規則，利用對敲、倒倉等手段操縱市場價格，

擾亂市場秩序；

（11）貶損同行，以提高自己；

（12）在公開信息披露和廣告中故意含有虛假、誤導、欺詐成分；

（13）以不正當手段謀求業務發展；

（14）有悖社會公德，損害證券投資基金人員形象；

（15）其它法律、行政法規禁止的行為。

4、基金管理人關于禁止行為的承諾

為維護基金份額持有人的合法權益，本基金禁止從事下列行為：

（1）承銷證券；

（2）違反規定向他人貸款或者提供擔保；

（3）從事承擔無限責任的投資；

（4）買賣其他基金份額，但是中國證監會另有規定的除外；

（5）向其基金管理人、基金托管人出資；

（6）從事內幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當的證券交易活動；

（7）法律、行政法規和中國證監會規定禁止的其他活動。

基金管理人運用基金財產買賣基金管理人、基金托管人及其控股股東、實

際控制人或者與其有重大利害關系的公司發行的證券或者承銷期內承銷的證券，

或者從事其他重大關聯交易的，應當符合基金的投資目標和投資策略，遵循基

金份額持有人利益優先原則，防范利益沖突，建立健全內部審批機制和評估機

制，按照市場公平合理價格執行。相關交易必須事先得到基金托管人的同意，

并按法律法規予以披露。重大關聯交易應提交基金管理人董事會審議，并經過

三分之二以上的獨立董事通過。基金管理人董事會應至少每半年對關聯交易事

項進行審查。

法律法規或監管部門取消或調整上述限制，如適用于本基金，則本基金投

資不再受相關限制或按調整后的規定執行。

五、基金經理承諾

1、依照有關法律、法規和基金合同的規定，本著敬業、誠信和謹慎的原則

為基金份額持有人謀取最大利益。

2、不利用職務之便為自己、被代理人、被代表人、受雇人或任何其他第三

人謀取不當利益。

3、不泄露在任職期間知悉的有關證券、基金的商業秘密以及尚未依法公開

的基金投資內容、基金投資計劃等信息。

4、不以任何形式為除基金管理人以外的其他組織或個人進行證券交易。

5、不從事損害基金財產和基金份額持有人利益的證券交易及其他活動。

六、基金管理人的內部控制制度

1、內部控制制度概述

為了保證公司規范運作，有效地防范和化解管理風險、經營風險以及操作

風險，確?；鹭攧蘸凸矩攧找约捌渌畔⒄鎸?、準確、完整，從而最大程

度地保護基金份額持有人的利益，本基金管理人建立了科學合理、控制嚴密、

運行高效的內部控制制度。

內部控制制度指規范內部控制的一系列規章制度和業務規則，是公司內部

控制的重要組成部分。內部控制制度分為三個層次：《公司章程》、內部控制大

綱；公司基本管理制度；部門規章制度及業務流程。

《公司章程》是公司制定各項基本管理制度和具體管理規章的基本依據。

內部控制大綱對公司章程規定的內控原則的細化和展開,是各項基本管理制度的

綱要和總攬，是公司在經營管理宏觀方面進行內部控制的制度依據。

公司基本管理制度包括但不限于風險管理制度、投資管理制度、基金會計

制度、信息披露制度、監察稽核制度、信息技術管理制度、公司財務制度、資

料檔案管理制度、業績評估考核制度和緊急應變制度。

部門規章制度以及業務流程是在公司基本管理制度的基礎上，對各部門的

主要職責、崗位設置、崗位責任、操作守則等的具體說明。

2、內部控制原則

健全性原則：內部控制應當包括公司的各項業務、各個部門或機構和各級

人員，并涵蓋到決策、執行、監督、反饋等各個環節。

有效性原則：通過科學的內部控制手段和方法，建立合理的內部控制程

序，維護內部控制制度的有效執行。

獨立性原則：公司各機構、部門和崗位職責應當保持相對獨立，公司基金

資產、自有資產、其他資產的運作應當分離。

相互制約原則：公司內部部門和崗位的設置應當權責分明、相互制衡。

成本效益原則：公司運用科學化的經營管理方法降低運作成本，提高經濟

效益，以合理的控制成本達到最佳的內部控制效果。

3、主要內部控制制度

（1）內部會計控制制度

公司依據《中華人民共和國會計法》、《企業財務通則》及《證券投資基金

會計核算業務指引》等國家有關法律、法規、自律規則制訂基金會計制度、公

司財務制度、會計工作操作流程，并針對各個風險控制點建立嚴密的會計系統

控制。內部會計控制制度包括基金會計制度、基金資產估值管理辦法、基金資

金管理規則、基金銷售資金清算管理辦法、公司財務管理制度、費用管理辦法

等。

（2）風險管理控制制度

風險控制制度由風險管理目標和原則、風險管理的組織架構和職責、風險

類型和管控措施、風險管理工作體系等部分組成。風險控制的具體制度主要包

括投資風控閾值管理辦法、壓力測試管理辦法、內幕交易防控管理制度、投資

流通受限證券風險管理制度以及崗位職責、保密制度、員工手冊等程序性風險

管理制度。

（3）監察稽核制度

公司設立督察長，負責監督檢查基金和公司運作的合法合規情況及公司內

部風險控制情況。督察長由公司董事會風險控制委員會提名，董事會聘任，并

經全體獨立董事同意。

督察長負責組織指導公司監察稽核工作。除應當回避的情況外，督察長享

有充分的知情權和獨立的調查權。督察長根據履行職責的需要，有權參加或者

列席公司董事會以及公司業務、投資決策、風險管理等相關會議，有權調閱公

司相關文件、檔案。督察長應當定期或者不定期向全體董事報送工作報告，并

在董事會及董事會下設的相關專門委員會定期會議上報告基金及公司運作的合

法合規情況及公司內部風險控制情況。

公司設立監察稽核部門，具體執行監察稽核工作。公司配備了充足合格的

監察稽核人員，明確規定了監察稽核部門及內部各崗位的職責和工作流程。

監察稽核制度包括合規管理工作辦法、信息監控管理辦法、離任審計及審

查管理辦法等。通過這些制度的建立，檢查公司各業務部門和人員遵守有關法

律、法規和規章的情況；檢查公司各業務部門和人員執行公司內部控制制度、

各項管理制度和業務規章的情況。

4、基金管理人關于內部控制聲明書

（1）基金管理人確知建立、實施和維持內部控制制度是本公司董事會及管

理層的責任；

（2）上述關于內部控制制度的披露真實、準確；

（3）基金管理人承諾將根據市場環境的變化及基金管理人的發展不斷完善

內部控制制度。

四、基金托管人

一、基金托管人基本情況

1、基本情況

名稱：中國農業銀行股份有限公司（簡稱“中國農業銀行”）

住所：北京市東城區建國門內大街69號

辦公地址：北京市西城區復興門內大街28號凱晨世貿中心東座

法定代表人：谷澍

成立日期：2009年1月15日

批準設立機關和批準設立文號：中國銀監會銀監復[2009]13號

基金托管資格批文及文號：中國證監會證監基字[1998]23號

注冊資本：34,998,303.4萬元人民幣

存續期間：持續經營

聯系電話：010-66060069

傳真：010-68121816

聯系人：任航

2、發展概況及財務狀況

中國農業銀行股份有限公司是中國金融體系的重要組成部分,總行設在北京。

經國務院批準，中國農業銀行整體改制為中國農業銀行股份有限公司并于2009

年1月15日依法成立。中國農業銀行股份有限公司承繼原中國農業銀行全部資

產、負債、業務、機構網點和員工。中國農業銀行網點遍布中國城鄉，成為國

內網點最多、業務輻射范圍最廣，服務領域最廣，服務對象最多，業務功能齊

全的大型國有商業銀行之一。在海外，中國農業銀行同樣通過自己的努力贏得

了良好的信譽，每年位居《財富》世界500強企業之列。作為一家城鄉并舉、

聯通國際、功能齊備的大型國有商業銀行，中國農業銀行一貫秉承以客戶為中

心的經營理念，堅持審慎穩健經營、可持續發展，立足縣域和城市兩大市場，

實施差異化競爭策略，著力打造“伴你成長”服務品牌，依托覆蓋全國的分支

機構、龐大的電子化網絡和多元化的金融產品，致力為廣大客戶提供優質的金

融服務，與廣大客戶共創價值、共同成長。

中國農業銀行是中國第一批開展托管業務的國內商業銀行，經驗豐富，服

務優質，業績突出，2004年被英國《全球托管人》評為中國“最佳托管銀行”。

2007年中國農業銀行通過了美國SAS70內部控制審計，并獲得無保留意見的

SAS70審計報告。自2010年起中國農業銀行連續通過托管業務國際內控標準

（ISAE3402）認證，表明了獨立公正第三方對中國農業銀行托管服務運作流程

的風險管理、內部控制的健全有效性的全面認可。中國農業銀行著力加強能力

建設，品牌聲譽進一步提升，在2010年首屆“‘金牌理財’TOP10頒獎盛典”

中成績突出，獲“最佳托管銀行”獎。2010年再次榮獲《首席財務官》雜志頒

發的“最佳資產托管獎”。2012年榮獲第十屆中國財經風云榜“最佳資產托管

銀行”稱號；2013年至2017年連續榮獲上海清算所授予的“托管銀行優秀獎”

和中央國債登記結算有限責任公司授予的“優秀托管機構獎”稱號；2015年、

2016年榮獲中國銀行業協會授予的“養老金業務最佳發展獎”稱號；2018年榮

獲中國基金報授予的公募基金20年“最佳基金托管銀行”獎；2019年榮獲證

券時報授予的“2019年度資產托管銀行天璣獎”稱號；2020年被美國《環球金

融》評為中國“最佳托管銀行”；2021年榮獲全國銀行間同業拆借中心首次設

立的“銀行間本幣市場優秀托管行”獎；2022年在權威雜志《財資》年度評選

中首次榮獲“中國最佳保險托管銀行”。

中國農業銀行證券投資基金托管部于1998年5月經中國證監會和中國人民

銀行批準成立，2004年更名為中國農業銀行托管業務部。目前內設風險合規部

/綜合管理部、業務管理部、客戶一部、客戶二部、客戶三部、客戶四部、系統

與信息管理部、營運管理部、營運一部、營運二部，擁有先進的安全防范設施

和基金托管業務系統。

3、主要人員情況

中國農業銀行托管業務部現有員工302名，其中具有高級職稱的專家60名，

服務團隊成員專業水平高、業務素質好、服務能力強，高級管理層均有20年以

上金融從業經驗和高級技術職稱，精通國內外證券市場的運作。

4、基金托管業務經營情況

截止到2025年9月30日，中國農業銀行托管的封閉式證券投資基金和開

放式證券投資基金共982只。

四、基金托管人的內部控制制度

（一）內部控制目標

嚴格遵守國家有關托管業務的法律法規、行業監管規章和行內有關管理規

定，守法經營、規范運作、嚴格監察，確保業務的穩健運行，保證基金資產的

安全完整，確保有關信息的真實、準確、完整、及時，保護基金份額持有人的

合法權益。

（二）內部控制組織結構

風險管理委員會總體負責中國農業銀行的風險管理與內部控制工作，對托

管業務風險管理和內部控制工作進行監督和評價。托管業務部專門設置了風險

管理處，配備了專職內控監督人員負責托管業務的內控監督工作，獨立行使監

督稽核職權。

（三）內部控制制度及措施

具備系統、完善的制度控制體系，建立了管理制度、控制制度、崗位職責、

業務操作流程，可以保證托管業務的規范操作和順利進行；業務人員具備從業

資格；業務管理實行嚴格的復核、審核、檢查制度，授權工作實行集中控制，

業務印章按規程保管、存放、使用，賬戶資料嚴格保管，制約機制嚴格有效；

業務操作區專門設置，封閉管理，實施音像監控；業務信息由專職信息披露人

負責，防止泄密；業務實現自動化操作，防止人為事故的發生，技術系統完整、

獨立。

五、基金托管人對基金管理人運作基金進行監督的方法和程序

基金托管人通過參數設置將《基金法》、《運作辦法》、基金合同、托管協議

規定的投資比例和禁止投資品種輸入監控系統，每日登錄監控系統監督基金管

理人的投資運作，并通過基金資金賬戶、基金管理人的投資指令等監督基金管

理人的其他行為。

當基金出現異常交易行為時，基金托管人應當針對不同情況進行以下方式

的處理：

1、電話提示。對媒體和輿論反映集中的問題，電話提示基金管理人；

2、書面警示。對本基金投資比例接近超標、資金頭寸不足等問題，以書面

方式對基金管理人進行提示；

3、書面報告。對投資比例超標、清算資金透支以及其他涉嫌違規交易等行

為，書面提示有關基金管理人并報中國證監會。

五、相關服務機構

一、基金份額銷售機構

1、直銷機構

名稱：匯泉基金管理有限公司

注冊地址：北京市通州區貢院街1號院1號樓二層206-40室

辦公地址：北京市海淀區西直門外大街168號騰達大廈16層

法定代表人：孟朝霞

傳真：010-81925299

電話：010-81925251

公司網站：www.springsfund.com

2、其他銷售機構情況詳見銷售機構名錄

基金管理人可根據《基金法》、《運作辦法》、《銷售辦法》和本基金基

金合同等的規定，變更或增減銷售機構，并在基金管理人網站公示。

二、登記機構

名稱：匯泉基金管理有限公司

注冊地址：北京市通州區貢院街1號院1號樓二層206-40室

辦公地址：北京市海淀區西直門外大街168號騰達大廈16層

法定代表人：孟朝霞

全國統一客戶服務電話：400-001-5252、010-81925252

傳真：010-81925299

聯系人：李光普

電話：010-81925259

三、出具法律意見書的律師事務所

名稱：上海源泰律師事務所

地址：上海市浦東南路256號華夏銀行大廈14樓

負責人：廖海

電話：021-51150298

傳真：021-51150398

經辦律師：劉佳、張雯倩

聯系人：劉佳

四、審計基金財產的會計師事務所

名稱：容誠會計師事務所（特殊普通合伙）

注冊地址：北京市西城區阜成門外大街22號1幢10層1001-1至1001-26

辦公地址：北京市西城區阜成門外大街22號1幢10層1001-1至1001-26

電話：010-66001391

傳真：010-66001391

執行事務合伙人：肖厚發、劉維

經辦會計師：沈兆杰、崔澤宇

聯系人：崔澤宇

六、基金的募集

一、基金募集的依據

本基金由基金管理人依照《基金法》、《運作辦法》、《銷售辦法》、

《信息披露辦法》、《基金合同》及其它法律法規的有關規定，經2025年9月

19日中國證監會證監許可〔2025〕2114號文注冊募集。

二、基金的類別

債券型證券投資基金

三、基金的運作方式

契約型開放式。

本基金每個開放日開放申購，但對每份基金份額設置90天的最短持有期限。

同時，本基金開始辦理贖回業務前，投資者不能提出贖回或轉換轉出申請。

本基金開始辦理贖回業務后，自基金合同生效日（對于認購份額而言）或

基金份額申購確認日（對于申購份額而言）或基金份額轉換轉入確認日（對于

轉換轉入份額而言）至該日后的90天內（不含當日），投資者不能提出贖回或

轉換轉出申請；該日后的第90天起（含當日，如為非工作日則順延至下一工作

日），投資者方可提出贖回或轉換轉出申請。

基金份額持有人在最短持有期到期日后申請贖回或轉換轉出的，基金管理

人按照《招募說明書》“基金份額的申購與贖回”部分的約定為基金份額持有人

辦理贖回或轉換轉出事宜。

四、基金存續期間

不定期

五、基金份額類別

本基金將基金份額分為不同的類別。在投資人認購/申購基金時收取認購/申

購費用，并不再從本類別基金資產中計提銷售服務費的基金份額，稱為A類基

金份額；從本類基金資產中計提銷售服務費，并不收取認購/申購費用的基金份

額，稱為C類基金份額。

本基金兩類基金份額分別設置代碼，分別計算并公布基金份額凈值和基金

份額累計凈值。

本基金不同基金份額類別之間的轉換規定請見相關公告。

在不違反法律法規、基金合同的規定以及對基金份額持有人利益無實質性

不利影響的情況下，基金管理人可根據基金實際運作情況，經與基金托管人協

商一致，在履行適當程序后調整基金份額類別設置、調整基金份額類別規則或

者停止某類基金份額類別的銷售、變更收費方式等，無需召開基金份額持有人

大會，但調整實施前基金管理人需及時公告。法律法規或中國證監會另有規定

時，從其規定。

六、募集期限

自基金份額發售之日起最長不得超過3個月，具體發售時間見基金份額發

售公告。

七、募集對象

符合法律法規規定的可投資于證券投資基金的個人投資者、機構投資者、

合格境外投資者以及法律法規或中國證監會允許購買證券投資基金的其他投資

人。

本基金暫不向金融機構自營賬戶（基金管理人自有資金除外）銷售，單一

投資者單日認購金額不超過1000萬元（個人投資者、公募資產管理產品、職業

年金計劃、企業年金計劃、管理人自有資金除外）。如未來本基金開放向金融

機構自營賬戶公開發售或對發售對象的范圍予以進一步限定，基金管理人將另

行公告。

基金管理人可以調整單一投資者單日認購金額上限，具體規定請參見更新

的招募說明書或相關公告。

八、募集方式和募集場所

通過各銷售機構的基金銷售網點或按基金管理人、銷售機構提供的其他方

式公開發售，各銷售機構的具體名單見基金份額發售公告以及基金管理人網站。

九、募集規模

本基金的最低募集份額總額為2億份。

基金管理人可根據基金發售情況對本基金的發售進行規模控制，具體規定

見基金份額發售公告。

十、基金份額初始面值、認購費用及認購份額的計算

1、本基金基金份額初始面值為人民幣1.00元，按初始面值發售。

2、認購費率

本基金A類基金份額在投資者認購時收取認購費，C類基金份額不收取認

購費。

本基金的認購費率如下：

份額類型  認購金額（M）  認購費率  

A類基金份額  M＜100萬元  0.20%  

100萬元≤M＜500萬元  0.10%  

500萬元≤M  1000元/筆  

C類基金份額  0  



基金認購費用由認購本基金A類基金份額的投資人承擔，不列入基金財產，

主要用于基金的市場推廣、銷售、注冊登記等募集期間發生的各項費用。

募集期投資人可以多次認購本基金，認購費用按每筆認購申請單獨計算。

已受理的認購申請不允許撤銷。

基金管理人及其他基金銷售機構可以在不違背法律法規規定及《基金合同》

約定的情形下，對基金認購費用實行一定的優惠，費率優惠的相關規則和流程

詳見基金管理人或其他基金銷售機構屆時發布的相關公告或通知。

3、認購份額的計算

本基金認購采用“金額認購、份額確認”的方式。認購份額的計算保留到

小數點后兩位，小數點兩位以后的部分四舍五入，由此誤差產生的收益或損失

由基金財產承擔。

（1）對于認購本基金A類基金份額的投資人，認購份額的計算公式為：

1）當認購費用適用比例費率時，認購份額的計算方法如下：

認購費用＝認購金額×認購費率÷（1＋認購費率）

凈認購金額＝認購金額—認購費用

認購份額＝（凈認購金額＋認購資金利息）÷基金份額初始面值

2）當認購費用為固定金額時，認購份額的計算方法如下：

認購費用＝固定金額

凈認購金額＝認購金額—認購費用

認購份額＝（凈認購金額＋認購資金利息）÷基金份額初始面值

例：某投資者投資10,000元認購本基金A類基金份額，如果認購期內認購

資金獲得的利息為5元，則其可得到的A類基金份額計算如下：

認購費用＝10,000×0.20%÷（1+0.20%）＝19.96元

凈認購金額＝10,000—19.96＝9,980.04元

認購份額=（9,980.04+5）÷1.00＝9,985.04份

即投資者投資10,000元認購本基金A類基金份額，加上認購資金在認購期

內獲得的利息，可得到9,985.04份A類基金份額。

例：某投資者投資5,000,000元認購本基金A類基金份額，如果認購期內

認購資金獲得的利息為1,000元，則其可得到的A類基金份額計算如下：

認購費用＝1,000元

凈認購金額＝5,000,000—1,000＝4,999,000元

認購份額=（4,999,000+1,000）÷1.00=5,000,000.00份

即投資者投資5,000,000元認購本基金A類基金份額，加上認購資金在認

購期內獲得的利息，可得到5,000,000.00份A類基金份額。

（2）對于認購本基金C類基金份額的投資人，認購份額的計算公式為：

認購份額＝（認購金額＋認購資金利息）÷基金份額初始面值

例：某投資者投資10,000元認購本基金C類基金份額，如果認購期內認購

資金獲得的利息為5元，則其可得到的C類基金份額計算如下：

認購份額＝（10,000＋5）÷1.00＝10,005.00份

即投資者投資10,000元認購本基金C類基金份額，加上認購資金在認購期

內獲得的利息，可得到10,005.00份C類基金份額。

4、有效認購款項在募集期間產生的利息將折算為基金份額歸基金份額持有

人所有，其中利息轉份額的具體數額以登記機構的記錄為準。

5、基金認購申請的受理

銷售機構對認購申請的受理并不代表該申請一定成功，而僅代表銷售機構

確實接收到認購申請。認購的確認以登記機構的確認結果為準。對于認購申請

及認購份額的確認情況，投資人應及時查詢并妥善行使合法權利。

十一、投資人對本基金的認購

1、認購時間安排

投資人認購本基金的具體業務辦理時間參見基金份額發售公告。

2、投資人認購本基金應提交的文件和辦理的手續

投資人認購本基金應提交的文件和辦理的手續參見基金份額發售公告。

3、基金份額認購的限制

（1）投資人認購時，需按銷售機構規定的方式全額繳款。

（2）認購最低限額：在基金募集期內，投資人在銷售機構網點首次認購基

金份額的單筆最低限額為人民幣1元（含認購費），追加認購單筆最低限額為

人民幣1元（含認購費）。在不低于上述規定的金額下限的前提下，如基金銷

售機構有不同規定，投資人需同時遵循該銷售機構的相關規定。

本基金單一投資者單日認購金額不超過1000萬元（個人投資者、公募資產

管理產品、職業年金計劃、企業年金計劃、管理人自有資金除外）?；鸸芾?
人可以調整單一投資者單日認購金額上限，具體規定請參見更新的招募說明書

或相關公告。

（3）基金管理人可根據市場情況，在法律法規允許的情況下，調整上述對

認購的金額限制，基金管理人必須在調整生效前依照《信息披露辦法》的有關

規定在規定媒介公告。

（4）本基金可對單個賬戶的認購和持有基金份額進行限制，具體限制請參

見相關公告。

（5）基金募集期間，單個投資者的累計認購規模占所有投資者累計認購總

規模的比例不得達到或者超過50%，也不得有變相規避50%集中度的情形。

如本基金單個投資者累計認購的基金份額數達到或者超過基金總份額的

50%，基金管理人可以采取比例確認等方式對該投資者的認購申請進行限制。

基金管理人接受某筆或者某些認購申請有可能導致投資者變相規避前述50%比

例要求的，基金管理人有權拒絕該等全部或者部分認購申請。投資者認購的基

金份額數以基金合同生效后登記機構的確認為準。

七、基金備案與《基金合同》的生效

一、基金備案的條件

本基金自基金份額發售之日起3個月內，在基金募集份額總額不少于2億

份，基金募集金額不少于2億元人民幣且基金認購人數不少于200人的條件下，

基金募集期屆滿或基金管理人依據法律法規及招募說明書可以決定停止基金發

售，并在10日內聘請法定驗資機構驗資，自收到驗資報告之日起10日內，向

中國證監會辦理基金備案手續。

基金募集達到基金備案條件的，自基金管理人辦理完畢基金備案手續并取

得中國證監會書面確認之日起，《基金合同》生效；否則《基金合同》不生效。

基金管理人在收到中國證監會確認文件的次日對《基金合同》生效事宜予以公

告。基金管理人應將基金募集期間募集的資金存入專門賬戶，在基金募集行為

結束前，任何人不得動用。

二、基金合同不能生效時募集資金的處理方式

如果募集期限屆滿，未滿足基金備案條件，基金管理人應當承擔下列責任：

1、以其固有財產承擔因募集行為而產生的債務和費用；

2、在基金募集期限屆滿后30日內返還投資者已交納的款項，并加計銀行

同期活期存款利息；

3、如基金募集失敗，基金管理人、基金托管人及銷售機構不得請求報酬。

基金管理人、基金托管人和銷售機構為基金募集支付之一切費用應由各方各自

承擔。

三、基金存續期內的基金份額持有人數量和資產規模

《基金合同》生效后，連續20個工作日出現基金份額持有人數量不滿200

人或者基金資產凈值低于5000萬元情形的，基金管理人應當在定期報告中予以

披露；連續60個工作日出現前述情形的，基金管理人應當在10個工作日內向

中國證監會報告并提出解決方案，如持續運作、轉換運作方式、與其他基金合

并或者終止基金合同等，并在6個月內召集基金份額持有人大會。

法律法規或中國證監會另有規定時，從其規定。

八、基金份額的申購與贖回

一、申購和贖回場所

本基金的申購與贖回將通過銷售機構進行。具體的銷售機構將由基金管理

人在招募說明書或基金管理人網站列明。基金管理人可根據情況調整銷售機構，

并在基金管理人網站公示。投資人應當在銷售機構辦理基金銷售業務的營業場

所或按銷售機構提供的其他方式辦理基金份額的申購與贖回。

二、申購和贖回的開放日及時間

1、開放日及開放時間

投資人在開放日辦理基金份額的申購，但對于每份基金份額，僅可在該基

金份額最短持有期屆滿后辦理基金份額的贖回，具體辦理時間為上海證券交易

所、深圳證券交易所的正常交易日的交易時間。但基金管理人根據法律法規、

中國證監會的要求或基金合同的規定公告暫停申購、贖回時除外。

基金合同生效后，若出現新的證券/期貨交易市場、證券/期貨交易所交易時

間變更或其他特殊情況，基金管理人將視情況對前述開放日及開放時間進行相

應的調整，但應在實施日前依照《信息披露辦法》的有關規定在規定媒介上公

告。

2、申購、贖回開始日及業務辦理時間

基金管理人可根據實際情況依法決定本基金開始辦理申購的具體日期，具

體業務辦理時間在申購開始公告中規定。

本基金最短持有期運作方式的具體規定，見本招募說明書“基金的募集”

章節之“三、基金的運作方式”。

基金管理人自基金合同生效日至該日后的第90天起（含當日，如為非工作

日則順延至下一工作日）起開始辦理贖回。

在確定申購開始與贖回開始時間后，基金管理人應在申購、贖回開放日前

依照《信息披露辦法》的有關規定在規定媒介上公告申購與贖回的開始時間。

基金管理人不得在基金合同約定之外的日期或者時間辦理基金份額的申購、

贖回或者轉換。投資人在基金合同約定之外的日期和時間提出申購、贖回或轉

換申請且登記機構確認接受的，其基金份額申購、贖回價格為下一開放日基金

份額申購、贖回的價格。

三、申購與贖回的原則

1、“未知價”原則，即申購、贖回價格以申請當日收市后計算的各類基金份

額凈值為基準進行計算；

2、“金額申購、份額贖回”原則，即申購以金額申請，贖回以份額申請；

3、當日的申購與贖回申請可以在基金管理人規定的時間以內撤銷；

4、贖回遵循“先進先出”原則，即按照投資人認購、申購的先后次序進行順

序贖回；

5、辦理申購、贖回業務時，應當遵循基金份額持有人利益優先原則，確保

投資者的合法權益不受損害并得到公平對待。

基金管理人可在法律法規允許的情況下，對上述原則進行調整?；鸸芾?
人必須在新規則開始實施前依照《信息披露辦法》的有關規定在規定媒介上公

告。

四、申購與贖回的程序

1、申購和贖回的申請方式

投資人必須根據銷售機構規定的程序，在開放日的具體業務辦理時間內提

出申購或贖回的申請。

2、申購和贖回的款項支付

投資人申購基金份額時，必須全額交付申購款項。投資人交付申購款項，

申購成立；基金份額登記機構確認基金份額時，申購生效。若資金在規定時間

內未全額到賬則申購不成立，申購款項本金將退回投資人賬戶，基金管理人、

基金托管人和銷售機構等不承擔由此產生的利息等任何損失。

基金份額持有人遞交贖回申請，贖回成立；基金份額登記機構確認贖回時，

贖回生效?；鸱蓊~持有人贖回生效后，基金管理人將在T+7日（包括該日）

內支付贖回款項。在發生巨額贖回或基金合同載明的其他暫停贖回或延緩支付

贖回款項的情形時，款項的支付辦法參照基金合同有關條款處理。

遇交易所或交易市場數據傳輸延遲、通訊系統故障、銀行數據交換系統故

障或其他非基金管理人及基金托管人所能控制的因素影響業務處理流程，則贖

回款順延至上述情形消除后的下一個工作日劃出。

3、申購和贖回申請的確認

基金管理人應以交易時間結束前受理有效申購和贖回申請的當天作為申購

或贖回申請日（T日），在正常情況下，本基金登記機構在T+1日內對該交易的

有效性進行確認。T日提交的有效申請，投資人可在T+2日后（包括該日）到

銷售機構柜臺或以銷售機構規定的其他方式查詢申請的確認情況。若申購不成

功或無效，則申購款項本金退還給投資人。

銷售機構對申購、贖回申請的受理并不代表該申請一定成功，而僅代表銷

售機構確實接收到申購、贖回申請。申購、贖回申請的確認以登記機構的確認

結果為準。對于申請的確認情況，投資人應及時查詢并妥善行使合法權利。

基金管理人可以在不違反法律法規規定和基金合同約定的情形下，依法對

上述申購和贖回申請的確認時間進行調整，并必須在調整實施日前按照《信息

披露辦法》的有關規定在規定媒介上公告。

五、申購和贖回的數量限制

1、投資人在銷售機構網點首次申購基金份額的單筆最低限額為人民幣1元

（含申購費），追加申購單筆最低限額為人民幣1元（含申購費）。在不低于

上述規定的金額下限的前提下，如基金銷售機構有不同規定，投資人需同時遵

循該銷售機構的相關規定。

本基金單一投資者單日申購金額不超過1000萬元（個人投資者、公募資產

管理產品、職業年金計劃、企業年金計劃、管理人自有資金除外）?；鸸芾?
人可以調整單一投資者單日申購金額上限，具體規定請參見更新的招募說明書

或相關公告。

2、投資人贖回基金份額，單筆贖回不得少于0.01份（如該賬戶在該銷售

機構托管的基金份額余額不足1份，則必須一次性贖回全部基金份額）；若某

筆贖回將導致投資人在銷售機構托管的基金份額余額不足1份時，基金管理人

有權將投資人在該銷售機構托管的剩余基金份額連同該筆贖回一次性全部贖回。

在不低于上述規定的贖回最低限額的前提下，如基金銷售機構有不同規定，投

資人在銷售機構辦理涉及上述規則的業務時，需同時遵循該銷售機構的相關規

定。

3、本基金不對單個投資人累計持有的基金份額上限進行限制，但單一投資

人持有基金份額數不得達到或超過基金份額總數的50%（在基金運作過程中因

基金份額贖回等情形導致被動達到或超過50%的除外）。

4、當接受申購申請對存量基金份額持有人利益構成潛在重大不利影響時，

基金管理人應當采取設定單一投資者申購金額上限或基金單日凈申購比例上限、

拒絕大額申購、暫停基金申購等措施，切實保護存量基金份額持有人的合法權

益?；鸸芾砣嘶谕顿Y運作與風險控制的需要，可采取上述措施對基金規模

予以控制。具體見基金管理人相關公告。

5、基金管理人可在法律法規允許的情況下，調整上述規定申購金額和贖回

份額等數量限制?；鸸芾砣吮仨氃谡{整實施前依照《信息披露辦法》的有關

規定在規定媒介上公告。

六、申購和贖回的價格、費用及其用途

1、本基金分為A類和C類兩類基金份額，各類基金份額單獨設置基金代

碼，分別計算和公告基金份額凈值。本基金各類基金份額凈值的計算，均保留

到小數點后4位，小數點后第5位四舍五入，由此產生的收益或損失由基金財

產承擔。但如遇特殊情況，為保護基金份額持有人利益，基金管理人與基金托

管人協商一致，可階段性調整各類基金份額凈值計算精度并進行相應公告，無

需召開基金份額持有人大會審議。T日的各類基金份額凈值在當天收市后計算，

并按照基金合同的約定進行公告。遇特殊情況，經履行適當程序，可以適當延

遲計算或公告。

2、申購的有效份額為凈申購金額除以當日該類基金份額凈值，有效份額單

位為份，上述計算結果均按四舍五入方法，保留到小數點后2位，由此產生的

收益或損失由基金財產承擔。

3、贖回金額為按實際確認的有效贖回份額乘以當日該類基金份額凈值并扣

除相應的費用，贖回金額單位為元。上述計算結果均按四舍五入方法，保留到

小數點后2位，由此產生的收益或損失由基金財產承擔。

4、本基金A類基金份額的申購費用由申購該類基金份額的投資人承擔，

不列入基金財產。C類基金份額不收取申購費。

5、贖回費用由贖回相應類別基金份額的基金份額持有人承擔，在基金份額

持有人贖回基金份額時收取。

七、申購費用和贖回費用

1、基金申購費率

本基金A類基金份額在投資者申購時收取申購費，C類基金份額不收取申

購費。

本基金基金份額申購費率隨申購金額的增加而遞減。投資者在一天之內如

果有多筆申購，適用費率按單筆分別計算。具體費率如下：

份額類型  申購金額（M）  申購費率  

A類基金份額  M＜100萬元  0.20%  

100萬元≤M＜500萬元  0.10%  

500萬元≤M  1000元/筆  

C類基金份額  0  



2、基金贖回費率

本基金對每份基金份額設置90天的最短持有期限，基金份額持有人在90

天的最短持有期限內不得贖回，持有期滿90天后贖回不收取贖回費用。

3、基金管理人可以在基金合同約定的范圍內調整費率或收費方式，并最遲

應于新的費率或收費方式實施日前依照《信息披露辦法》的有關規定在規定媒

介上公告。

4、基金管理人可以在不違背法律法規規定及基金合同約定，且在對基金份

額持有人利益無實質性不利影響的情況下根據市場情況制定基金促銷計劃，定

期和不定期地開展基金促銷活動。在基金促銷活動期間，基金管理人可以按相

關監管部門要求履行必要手續后，對投資人適當調低基金銷售費用。

5、當本基金發生大額申購或贖回情形時，基金管理人可以采用擺動定價機

制，以確?；鸸乐档墓叫?。具體處理原則與操作規范遵循相關法律法規以

及監管部門、自律規則的規定。

八、申購份額與贖回金額的計算

1、本基金申購份額的計算

本基金申購采用“金額申購”的方式，申購份額的計算方法如下：

（1）若投資人選擇申購本基金A類基金份額

1）當申購費用適用比例費率時，申購份額的計算方法如下：

申購費用＝申購金額×申購費率÷（1+申購費率）

凈申購金額＝申購金額－申購費用

申購份額＝凈申購金額÷申購當日該類基金份額凈值

2）當申購費用為固定金額時，申購份額的計算方法如下：

申購費用＝固定金額

凈申購金額＝申購金額－申購費用

申購份額＝凈申購金額÷申購當日該類基金份額凈值

例：某投資者投資50,000元申購本基金A類基金份額，假設申購當日A類

基金份額凈值為1.0500元，則可得到的申購份額為：

申購費用＝50,000×0.20%÷（1+0.20%）＝99.80元

凈申購金額＝50,000－99.80＝49,900.20元

申購份額＝49,900.20÷1.0500＝47,524.00份

即：投資者投資50,000元申購本基金A類基金份額，假設申購當日A類基

金份額凈值為1.0500元，則其可得到47,524.00份A類基金份額。

例：某投資者投資6,001,000元申購本基金A類基金份額，假設申購當日A

類基金份額凈值為1.2000元，則可得到的A類基金份額為：

申購費用＝1,000元

凈申購金額＝6,001,000－1,000＝6,000,000元

申購份額＝6,000,000÷1.2000＝5,000,000.00份

即投資者投資6,001,000元申購本基金A類基金份額，假設申購當日A類

基金份額凈值為1.2000元，可得到5,000,000.00份A類基金份額。

（2）若投資人選擇申購本基金C類基金份額

申購份額＝申購金額÷申購當日該類基金份額凈值

例：某投資者投資50,000元申購本基金C類基金份額，假設申購當日C類

基金份額凈值為1.0500元，則可得到的申購份額為：

申購份額＝50,000÷1.0500＝47,619.05份

即：投資者投資50,000元申購本基金C類基金份額，假設申購當日C類基

金份額凈值為1.0500元，則其可得到47,619.05份C類基金份額。

2、本基金贖回金額的計算

本基金采用“份額贖回”方式，贖回金額的計算公式為：

贖回金額＝贖回份額×贖回當日該類基金份額凈值

例：某投資人贖回10,000份基金份額，假設贖回當日基金份額凈值為

1.2500元，持有時間為90天，本基金不收取贖回費，其獲得的贖回金額為：

贖回金額＝1.2500×10,000＝12,500.00元

即：投資人贖回10,000份基金份額，假設贖回當日基金份額凈值為1.2500

元，持有時間為90天，本基金不收取贖回費，則其獲得的贖回金額為

12,500.00元。

九、申購和贖回的登記

1、正常情況下，投資人T日申購基金成功后，登記機構在T+1日為投資

人增加權益并辦理登記手續。

2、基金份額持有人T日贖回基金成功后，正常情況下，登記機構在T+1

日為其辦理扣除權益的登記手續。

3、在法律法規允許的范圍內，登記機構可以對上述登記辦理時間進行調整，

基金管理人最遲于開始實施日前依照《信息披露辦法》的有關規定在規定媒介

上公告。

十、拒絕或暫停申購的情形

發生下列情況時，基金管理人可拒絕或暫停接受投資人的申購申請：

1、因不可抗力導致基金無法正常運作。

2、發生基金合同規定的暫停基金資產估值情況時，基金管理人可暫停接受

投資人的申購申請。

3、證券、期貨交易所交易時間非正常停市，導致基金管理人無法計算當日

基金資產凈值。

4、接受某筆或某些申購申請可能會影響或損害現有基金份額持有人利益時。

5、基金資產規模過大，使基金管理人無法找到合適的投資品種，或其他可

能對基金業績產生負面影響，或發生其他損害現有基金份額持有人利益的情形。

6、基金管理人、基金托管人、基金銷售機構或登記機構的異常情況導致基

金銷售系統、基金登記系統或基金會計系統無法正常運行。

7、當前一估值日基金資產凈值50%以上的資產出現無可參考的活躍市場價

格且采用估值技術仍導致公允價值存在重大不確定性時，經與基金托管人協商

確認后，基金管理人應當暫停接受基金申購申請。

8、基金管理人接受某筆或者某些申購申請有可能導致單一投資者持有基金

份額的比例達到或者超過基金總份額的50%，或者變相規避50%集中度的情形。

法律法規或中國證監會另有規定的除外。

9、某筆或某些申購申請超過基金管理人設定的基金總規模、單日凈申購比

例上限、單個投資人單日或單筆申購金額上限的。

10、法律法規規定或中國證監會認定的其他情形。

發生上述第1、2、3、5、6、7、10項暫停申購情形之一且基金管理人決定

暫停接受投資人申購申請時，基金管理人應當根據有關規定在規定媒介上刊登

暫停申購公告。如果投資人的申購申請被全部或部分拒絕的，被拒絕的申購款

項本金將退還給投資人。發生上述第8、9項情形時，基金管理人可以采取比例

確認等方式對該投資人的申購申請進行限制，基金管理人有權拒絕該等全部或

者部分申購申請。在暫停申購的情況消除時，基金管理人應及時恢復申購業務

的辦理。

十一、暫停贖回或延緩支付贖回款項的情形

發生下列情形時，基金管理人可暫停接受投資人的贖回申請或延緩支付贖

回款項：

1、因不可抗力導致基金管理人不能支付贖回款項。

2、發生基金合同規定的暫?；鹳Y產估值情況時，基金管理人可暫停接受

投資人的贖回申請或延緩支付贖回款項。

3、證券、期貨交易所交易時間非正常停市，導致基金管理人無法計算當日

基金資產凈值。

4、連續兩個或兩個以上開放日發生巨額贖回。

5、發生繼續接受贖回申請將損害現有基金份額持有人利益的情形時，基金

管理人可暫停接受基金份額持有人的贖回申請。

6、當前一估值日基金資產凈值50%以上的資產出現無可參考的活躍市場價

格且采用估值技術仍導致公允價值存在重大不確定性時，經與基金托管人協商

確認后，基金管理人應當延緩支付贖回款項或暫停接受基金贖回申請。

7、法律法規規定或中國證監會認定的其他情形。

發生上述情形之一且基金管理人決定暫停贖回或延緩支付贖回款項時，基

金管理人應按規定報中國證監會備案，已確認的贖回申請，基金管理人應足額

支付；如暫時不能足額支付，應將可支付部分按單個賬戶申請量占申請總量的

比例分配給贖回申請人，未支付部分可延期支付。若出現上述第4項所述情形，

按基金合同的相關條款處理。基金份額持有人在申請贖回時可事先選擇將當日

可能未獲受理部分予以撤銷。在暫停贖回的情況消除時，基金管理人應及時恢

復贖回業務的辦理并公告。

十二、巨額贖回的情形及處理方式

1、巨額贖回的認定

若本基金單個開放日內的基金份額凈贖回申請（贖回申請份額總數加上基

金轉換中轉出申請份額總數后扣除申購申請份額總數及基金轉換中轉入申請份

額總數后的余額）超過上一開放日的基金總份額的10%，即認為是發生了巨額

贖回。

2、巨額贖回的處理方式

當基金出現巨額贖回時，基金管理人可以根據基金當時的資產組合狀況決

定全額贖回或采取相應措施。

（1）全額贖回：當基金管理人認為有能力支付投資人的全部贖回申請時，

按正常贖回程序執行。

（2）部分延期贖回：當基金管理人認為支付投資人的贖回申請有困難或認

為因支付投資人的贖回申請而進行的財產變現可能會對基金資產凈值造成較大

波動時，基金管理人在當日接受贖回比例不低于上一開放日基金總份額的10%

的前提下，可對其余贖回申請延期辦理。對于當日的贖回申請，應當按單個賬

戶贖回申請量占贖回申請總量的比例，確定當日受理的贖回份額；對于未能贖

回部分，投資人在提交贖回申請時可以選擇延期贖回或取消贖回。選擇延期贖

回的，將自動轉入下一個開放日繼續贖回，直到全部贖回為止；選擇取消贖回

的，當日未獲受理的部分贖回申請將被撤銷。延期的贖回申請與下一開放日贖

回申請一并處理，無優先權并以下一開放日的該類基金份額凈值為基礎計算贖

回金額，以此類推，直到全部贖回為止。如投資人在提交贖回申請時未作明確

選擇，投資人未能贖回部分作自動延期贖回處理。部分延期贖回不受單筆贖回

最低份額的限制。

（3）當基金發生巨額贖回且存在單個基金份額持有人超過基金總份額20%

以上的贖回申請情形下，基金管理人應當對該基金份額持有人超過20%以上的

贖回申請進行延期辦理，具體措施為：對于其未超過基金總份額20%的贖回申

請，基金管理人有權根據上述“（1）全部贖回”或“（2）部分延期贖回”的約

定方式與其他基金份額持有人的贖回申請一并辦理。對于該基金份額持有人超

過基金總份額20%以上的贖回申請進行延期，即與下一開放日贖回申請一并處

理，無優先權并以下一開放日的該類基金份額凈值為基礎計算贖回金額，以此

類推，直到全部贖回為止。但是，如該持有人在提交贖回申請時選擇取消贖回，

當日未獲受理的部分贖回申請將被撤銷。如該持有人在提交贖回申請時未作明

確選擇，其未能贖回部分作自動延期贖回處理。

（4）暫停贖回：連續2個開放日以上（含本數）發生巨額贖回，如基金管

理人認為有必要，可暫停接受基金的贖回申請；已經接受的贖回申請可以延緩

支付贖回款項，但不得超過20個工作日，并應當在規定媒介上進行公告。

3、巨額贖回的公告

當發生上述巨額贖回并采取相應措施時，基金管理人應當通過郵寄、傳真

或者招募說明書規定的其他方式在3個交易日內通知基金份額持有人，說明有

關處理方法，并依照《信息披露辦法》的有關規定在規定媒介上刊登公告。

十三、暫停申購或贖回的公告和重新開放申購或贖回的公告

1、發生上述暫停申購或贖回情況的，基金管理人應在規定期限內在規定媒

介上刊登暫停公告。

2、暫停申購或贖回結束、基金重新開放申購或贖回時，基金管理人應依照

《信息披露辦法》的有關規定，在規定媒介上刊登基金重新開放申購或贖回公

告；也可以根據實際情況在暫停公告中明確重新開放申購或贖回的時間，屆時

不再另行發布重新開放的公告。

十四、基金轉換

基金管理人可以根據相關法律法規以及基金合同的規定決定開辦本基金與

基金管理人管理的其他基金之間的轉換業務，基金轉換可以收取一定的轉換費，

相關規則由基金管理人屆時根據相關法律法規及基金合同的規定制定并公告，

并提前告知基金托管人與相關機構。

十五、基金份額的轉讓

在法律法規允許且條件具備的情況下，基金管理人可受理基金份額持有人

通過中國證監會認可的交易場所或者交易方式進行份額轉讓的申請并由登記機

構辦理基金份額的過戶登記?；鸸芾砣藬M受理基金份額轉讓業務的，將提前

公告，基金份額持有人應根據基金管理人公告的業務規則辦理基金份額轉讓業

務。

十六、基金的非交易過戶

基金的非交易過戶是指基金登記機構受理繼承、捐贈和司法強制執行等情

形而產生的非交易過戶以及登記機構認可、符合法律法規的其他非交易過戶或

者按照相關法律法規或國家有權機關要求的方式進行處理的行為。無論在上述

何種情況下，接受劃轉的主體必須是依法可以持有本基金基金份額的投資人。

繼承是指基金份額持有人死亡，其持有的基金份額由其合法的繼承人繼承；

捐贈指基金份額持有人將其合法持有的基金份額捐贈給福利性質的基金會或社

會團體；司法強制執行是指司法機構依據生效司法文書將基金份額持有人持有

的基金份額強制劃轉給其他自然人、法人或其他組織。辦理非交易過戶必須提

供基金登記機構要求提供的相關資料，對于符合條件的非交易過戶申請按基金

登記機構的規定辦理，并按基金登記機構規定的標準收費。

十七、基金的轉托管

基金份額持有人可辦理已持有基金份額在不同銷售機構之間的轉托管，基

金銷售機構可以按照規定的標準收取轉托管費。

十八、基金份額的凍結和解凍

基金登記機構只受理國家有權機關依法要求的基金份額的凍結與解凍，以

及登記機構認可、符合法律法規的其他情況下的凍結與解凍。

基金份額被凍結的，被凍結部分產生的權益一并凍結，被凍結部分份額仍

然參與收益分配。法律法規或監管機構另有規定的除外。

十九、如相關法律法規允許基金管理人辦理基金份額的質押業務或其他基

金業務，基金管理人可制定和實施相應的業務規則。

二十、定期定額投資計劃

基金管理人可以為投資人辦理定期定額投資計劃，具體規則由基金管理人

另行規定。投資人在辦理定期定額投資計劃時可自行約定每期申購金額，每期

申購金額必須不低于基金管理人在相關公告或更新的招募說明書中所規定的定

期定額投資計劃最低申購金額。

二十一、實施側袋機制期間本基金的申購與贖回

本基金實施側袋機制的，本基金的申購和贖回安排詳見本招募說明書“側

袋機制”章節或屆時發布的相關公告。法律法規或中國證監會另有規定時，從

其規定。

九、基金的投資

一、投資目標

本基金在嚴格控制風險的前提下，綜合考慮基金資產的收益性、安全性、

流動性，通過積極主動地投資管理，力爭長期實現超越業績比較基準的投資回

報。

二、投資范圍

本基金的投資范圍包括國債、央行票據、金融債券、企業債券、公司債券、

中期票據、短期融資券、超短期融資券、次級債券、政府機構債券、地方政府

債券、可分離交易可轉換債券的純債部分、資產支持證券、債券回購、同業存

單、銀行存款（包括協議存款、定期存款及其他銀行存款）、貨幣市場工具、國

債期貨、現金以及法律法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具（但須

符合中國證監會相關規定）。

本基金不投資于股票，也不投資于可轉換債券（可分離交易可轉換債券的

純債部分除外）、可交換債券。

如法律法規或監管機構以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適

當程序后，可以將其納入投資范圍，并可依據屆時有效的法律法規適時合理地

調整投資范圍。

基金的投資組合比例為：

本基金投資于債券的比例不低于基金資產的80%；每個交易日日終在扣除

國債期貨合約需繳納的交易保證金后，基金保留的現金或投資于到期日在一年

以內的政府債券的比例合計不低于基金資產凈值的5%，本基金所指的現金不包

括結算備付金、存出保證金和應收申購款等。

如法律法規或中國證監會變更投資品種的投資比例限制，基金管理人在履

行適當程序后，可以調整上述投資品種的投資比例。

三、投資策略

本基金采用的投資策略包括：期限結構策略、信用債及資產支持證券投資

策略、互換策略、息差策略、國債期貨投資策略等。

1、期限結構策略

通過預測收益率曲線的形狀和變化趨勢，對各類型債券進行久期配置。具

體策略又分為跟蹤收益率曲線的騎乘策略和基于收益率曲線變化的子彈策略、

杠鈴策略及梯式策略。

2、信用債及資產支持證券投資策略

信用債收益率等于基準收益率加信用利差，信用利差收益主要受兩個方面

的影響，一是該信用債對應信用水平的市場平均信用利差曲線走勢；二是該信

用債本身的信用變化?；谶@兩方面的因素，本基金管理人分別采用以下兩種

策略：

（1）基于信用利差曲線變化策略：一是分析經濟周期和相關市場變化對信

用利差曲線的影響，二是分析信用債市場容量、結構、流動性等變化趨勢對信

用利差曲線的影響，最后綜合各種因素，分析信用利差曲線整體及分行業走勢，

確定信用債券總的及分行業投資比例。

（2）基于信用債信用變化策略：發行人信用發生變化后，將采用變化后債

券信用級別所對應的信用利差曲線對公司債、企業債定價。影響信用債信用風

險的因素分為行業風險、公司風險、現金流風險、資產負債風險和其他風險等

五個方面。

本基金投資的信用債（含資產支持證券，下同），其信用評級不得低于

AA+。上述信用評級一般為債項評級，短期融資券、超短期融資券等短期信用

債的信用評級依照評級機構出具的主體信用評級，本基金投資的信用債若無債

項評級的，參照主體信用評級。基金持有信用債期間，如其信用評級下降、不

再符合投資標準，管理人在評級報告發布之日起3個月內予以全部賣出。投資

于信用評級AA+的信用債占本基金信用債投資比例的0-50%，投資于信用評級

AAA的信用債占本基金信用債投資比例的50-100%。

本基金投資信用狀況良好的信用類債券。通過對宏觀經濟、行業特性、公

司財務狀況、公司運營管理和公司發展前景等方面進行細致的調查研究，分析

信用債券的違約風險及合理的信用利差水平，對信用債券進行獨立、客觀的價

值評估，選擇風險與收益相匹配的更優品種進行投資。

3、互換策略

不同券種在利息、違約風險、久期、流動性、稅收和衍生條款等方面存在

差別，基金管理人可以同時買入和賣出具有相近特性的兩個或兩個以上券種，

賺取收益級差。

4、息差策略

通過正回購，融資買入收益率高于回購成本的債券，從而獲得杠桿放大收

益。

5、國債期貨投資策略

本基金在進行國債期貨投資時，將根據風險管理原則，以套期保值為主要

目的，采用流動性好、交易活躍的期貨合約，通過對債券市場和期貨市場運行

趨勢的研究，結合國債期貨的定價模型尋求其合理的估值水平，與現貨資產進

行匹配，通過多頭或空頭套期保值等策略進行套期保值操作?；鸸芾砣藢⒊?
分考慮國債期貨的收益性、流動性及風險性特征，運用國債期貨對沖系統性風

險、對沖特殊情況下的流動性風險，如大額申購贖回等；利用金融衍生品的杠

桿作用，以達到降低投資組合的整體風險的目的。

四、投資限制

1、組合限制

基金的投資組合應遵循以下限制：

（1）本基金投資于債券的比例不低于基金資產的80%；

（2）每個交易日日終在扣除國債期貨合約需繳納的交易保證金后，基金保

留的現金或投資于到期日在一年以內的政府債券的比例合計不低于基金資產凈

值的5%，本基金所指的現金不包括結算備付金、存出保證金和應收申購款等；

（3）本基金持有一家公司發行的證券其市值不超過基金資產凈值的10％；

（4）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司發行的證券，不超過該證

券的10％；

（5）本基金投資于同一原始權益人的各類資產支持證券的比例，不得超過

基金資產凈值的10％；

（6）本基金持有的全部資產支持證券，其市值不得超過基金資產凈值的

20％；

（7）本基金持有的同一(指同一信用級別)資產支持證券的比例，不得超過

該資產支持證券規模的10％；

（8）本基金管理人管理的全部基金投資于同一原始權益人的各類資產支持

證券，不得超過其各類資產支持證券合計規模的10％；

（9）本基金應投資于信用評級為AA+以上(含AA+)的資產支持證券。基

金持有資產支持證券期間，如果其信用等級下降、不再符合投資標準，應在評

級報告發布之日起3個月內予以全部賣出；

（10）本基金資產總值不超過基金資產凈值的140%；

（11）本基金在任何交易日日終，持有的買入國債期貨合約價值，不得超

過基金資產凈值的15%；在任何交易日日終，持有的賣出國債期貨合約價值不

得超過基金持有的債券總市值的30%；在任何交易日內交易（不包括平倉）的

國債期貨合約的成交金額不得超過上一個交易日基金資產凈值的30%；在任何

交易日日終，本基金所持有的債券（不含到期日在一年以內的政府債券）市值

和買入、賣出國債期貨合約價值，合計（軋差計算）占基金資產的比例不低于

80％；

（12）本基金主動投資于流動性受限資產的市值合計不得超過該基金資產

凈值的15%；因證券市場波動、證券停牌、基金規模變動等基金管理人之外的

因素致使基金不符合該比例限制的，基金管理人不得主動新增流動性受限資產

的投資；

（13）本基金與私募類證券資管產品及中國證監會認定的其他主體為交易

對手開展逆回購交易的，可接受質押品的資質要求應當與基金合同約定的投資

范圍保持一致；

（14）法律法規及中國證監會規定的和《基金合同》約定的其他投資限制。

除上述（2）、（9）、（12）、（13）情形之外，因證券、期貨市場波動、證券

發行人合并、基金規模變動等基金管理人之外的因素致使基金投資比例不符合

上述規定投資比例的，基金管理人應當在10個交易日內進行調整，但中國證監

會規定的特殊情形除外。法律法規另有規定的，從其規定。

基金管理人應當自基金合同生效之日起6個月內使基金的投資組合比例符

合基金合同的有關約定。在上述期間內，本基金的投資范圍、投資策略應當符

合基金合同的約定。

基金托管人對基金的投資監督與檢查自基金合同生效之日起開始。

法律法規或監管部門取消或變更上述限制，如適用于本基金，基金管理人

在履行適當程序后，則本基金投資不再受相關限制或以變更后的規定為準。

2、禁止行為

為維護基金份額持有人的合法權益，基金財產不得用于下列投資或者活動：

（1）承銷證券；

（2）違反規定向他人貸款或者提供擔保；

（3）從事承擔無限責任的投資；

（4）買賣其他基金份額，但是中國證監會另有規定的除外；

（5）向其基金管理人、基金托管人出資；

（6）從事內幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當的證券交易活動；

（7）法律、行政法規和中國證監會規定禁止的其他活動。

法律、行政法規或監管部門取消或調整上述禁止性規定的，如適用于本基

金，基金管理人在履行適當程序后，則本基金不受上述相關限制或按照調整后

的規定執行。

3、關聯交易

基金管理人運用基金財產買賣基金管理人、基金托管人及其控股股東、實

際控制人或者與其有重大利害關系的公司發行的證券或者承銷期內承銷的證券，

或者從事其他重大關聯交易的，應當符合基金的投資目標和投資策略，遵循基

金份額持有人利益優先原則，防范利益沖突，建立健全內部審批機制和評估機

制，按照市場公平合理價格執行。相關交易必須事先得到基金托管人的同意，

并按法律法規予以披露。重大關聯交易應提交基金管理人董事會審議，并經過

三分之二以上的獨立董事通過?；鸸芾砣硕聲辽倜堪肽陮﹃P聯交易事

項進行審查。

五、業績比較基準

中債綜合全價（總值）指數收益率×80%+同期銀行活期存款利率（稅后）

×20%

中債綜合全價（總值）指數是中國全市場債券指數，以2001年12月31日

為基期，基點為100點，并于2002年12月31日起發布。中債綜合全價（總值）

指數的樣本具有廣泛的市場代表性，其樣本范圍涵蓋銀行間市場和交易所市場，

成份債券包括國債、企業債券、央行票據等所有主要債券種類。選擇中債綜合

全價（總值）指數收益率作為本基金債券組合的業績比較基準的主要理由是：

第一，該指數由中央國債登記結算有限責任公司編制，并在中國債券信息網

（www.chinabond.com.cn）公開發布，具有較強的權威性和市場影響力；第二，

該指數的樣本券涵蓋面廣，能較好地反映債券市場的整體收益。

如果今后法律法規發生變化，指數編制單位停止計算編制這些指數，或更

改指數名稱，或者有更權威的、更能為市場普遍接受的業績比較基準推出時，

經與基金托管人協商一致，本基金可以在按照監管部門要求履行適當程序后變

更業績比較基準并及時在規定媒介上公告。

六、風險收益特征

本基金為債券型基金，其長期平均預期風險與預期收益高于貨幣市場基金，

低于混合型、股票型基金。

七、基金管理人代表基金行使相關權利的處理原則及方法

1、基金管理人按照國家有關規定代表基金獨立行使相關權利，保護基金份

額持有人的利益；

2、有利于基金財產的安全與增值；

3、不通過關聯交易為自身、雇員、授權代理人或任何存在利害關系的第三

人牟取任何不當利益。

八、側袋機制的實施和投資運作安排

當基金持有特定資產且存在或潛在大額贖回申請時，根據最大限度保護基

金份額持有人利益的原則，基金管理人經與基金托管人協商一致，并咨詢會計

師事務所意見后，可以依照法律法規及基金合同的約定啟用側袋機制。

側袋機制實施期間，本部分約定的投資組合比例、投資策略、組合限制、

業績比較基準、風險收益特征等約定僅適用于主袋賬戶。

側袋賬戶的實施條件、實施程序、運作安排、投資安排、特定資產的處置

變現和支付等對投資者權益有重大影響的事項詳見本招募說明書“側袋機制”

章節的規定。

十、基金的財產

一、基金資產總值

基金資產總值是指基金擁有的各類有價證券及票據價值、銀行存款本息、

基金應收款項以及其他資產的價值總和。

二、基金資產凈值

基金資產凈值是指基金資產總值減去基金負債后的價值。

三、基金財產的賬戶

基金托管人根據相關法律法規、規范性文件為本基金開立資金賬戶、證券

賬戶以及投資所需的其他專用賬戶。開立的基金專用賬戶與基金管理人、基金

托管人、基金銷售機構和基金登記機構自有的財產賬戶以及其他基金財產賬戶

相獨立。

四、基金財產的保管和處分

本基金財產獨立于基金管理人、基金托管人和基金銷售機構的財產，并由

基金托管人保管。基金管理人、基金托管人、基金登記機構和基金銷售機構以

其自有的財產承擔其自身的法律責任，其債權人不得對本基金財產行使請求凍

結、扣押或其他權利。除依法律法規和《基金合同》的規定處分外，基金財產

不得被處分。

基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產等

原因進行清算的，基金財產不屬于其清算財產。基金管理人管理運作基金財產

所產生的債權，不得與其固有資產產生的債務相互抵銷；基金管理人管理運作

不同基金的基金財產所產生的債權債務不得相互抵銷。非因基金財產本身承擔

的債務，不得對基金財產強制執行。

十一、基金資產估值

一、估值日

本基金的估值日為本基金相關的證券交易場所的交易日以及國家法律法規

規定需要對外披露基金凈值的非交易日。

二、估值對象

基金所擁有的債券、銀行存款本息、應收款項、同業存單、國債期貨、資

產支持證券、其他投資等資產及負債。

三、估值原則

管理人在確定相關金融資產和金融負債的公允價值時，應符合《企業會計

準則》、監管部門有關規定。

（一）對存在活躍市場且能夠獲取相同資產或負債報價的投資品種，在估

值日有報價的，除會計準則規定的例外情況外，應將該報價不加調整地應用于

該資產或負債的公允價值計量。估值日無報價且最近交易日后未發生影響公允

價值計量的重大事件的，應采用最近交易日的報價確定公允價值。有充足證據

表明估值日或最近交易日的報價不能真實反映公允價值的，應對報價進行調整，

確定公允價值。

與上述投資品種相同，但具有不同特征的，應以相同資產或負債的公允價

值為基礎，并在估值技術中考慮不同特征因素的影響。特征是指對資產出售或

使用的限制等，如果該限制是針對資產持有者的，那么在估值技術中不應將該

限制作為特征考慮。此外，基金管理人不應考慮因其大量持有相關資產或負債

所產生的溢價或折價。

（二）對不存在活躍市場的投資品種，應采用在當前情況下適用并且有足

夠可利用數據和其他信息支持的估值技術確定公允價值。采用估值技術確定公

允價值時，應優先使用可觀察輸入值，只有在無法取得相關資產或負債可觀察

輸入值或取得不切實可行的情況下，才可以使用不可觀察輸入值。

（三）如經濟環境發生重大變化或證券發行人發生影響證券價格的重大事

件，使潛在估值調整對前一估值日的基金資產凈值的影響在0.25%以上的，應

對估值進行調整并確定公允價值。

四、估值方法

1、已上市或已掛牌轉讓的有價證券的估值

（1）對于已上市或已掛牌轉讓的不含權固定收益品種（合同另有規定的除

外），選取估值日第三方估值基準服務機構提供的相應品種當日的估值價格進行

估值。

（2）對于已上市或已掛牌轉讓的含權固定收益品種（合同另有規定的除

外），選取估值日第三方估值基準服務機構提供的相應品種當日的唯一估值價格

或推薦估值價格進行估值。

對于含投資者回售權的固定收益品種，行使回售權的，在回售登記日至實

際收款日期間選取第三方估值基準服務機構提供的相應品種的唯一估值價格或

推薦估值價格，同時應充分考慮發行人的信用風險變化對公允價值的影響?；?
售登記期截止日（含當日）后未行使回售權的按照長待償期所對應的價格進行

估值。

（3）對于發行人已破產、發行人未能按時足額償付本金或利息，或者有其

它可靠信息表明本金或利息無法按時足額償付的債券投資品種，第三方估值基

準服務機構可在提供推薦價格的同時提供價格區間作為公允價值的參考范圍以

及公允價值存在重大不確定性的相關提示?；鸸芾砣嗽谂c托管人協商一致后，

可采用價格區間中的數據作為該債券投資品種的公允價值。

2、對于未上市或未掛牌轉讓且不存在活躍市場的固定收益品種，應采用在

當前情況下適用并且有足夠可利用數據和其他信息支持的估值技術確定其公允

價值。

3、本基金投資國債期貨合約，一般以估值當日結算價進行估值，估值當日

無結算價的，且最近交易日后經濟環境未發生重大變化的，采用最近交易日結

算價估值。

4、本基金投資同業存單，按估值日第三方估值基準服務機構提供的估值價

格估值。

5、存款的估值方法：

持有的銀行定期存款或通知存款以本金列示，按協議或合同利率逐日確認

利息收入。

6、同一債券同時在兩個或兩個以上市場交易的，按債券所處的市場分別估

值。

7、其他資產按法律法規或監管機構有關規定進行估值。

8、如有確鑿證據表明按上述方法進行估值不能客觀反映上述資產或負債其

公允價值的，基金管理人可根據具體情況與基金托管人商定后，按最能反映公

允價值的價格估值。

9、當發生大額申購或贖回情形時，基金管理人可以采用擺動定價機制，以

確?；鸸乐档墓叫?。

10、相關法律法規以及監管部門、自律規則另有強制規定的，從其規定。

如有新增事項，按國家最新規定估值。

如基金管理人或基金托管人發現基金估值違反基金合同訂明的估值方法、

程序及相關法律法規的規定或者未能充分維護基金份額持有人利益時，應立即

通知對方，共同查明原因，雙方協商解決。

根據有關法律法規，基金資產凈值計算和基金會計核算的義務由基金管理

人承擔。本基金的基金會計責任方由基金管理人擔任，因此，就與本基金有關

的會計問題，如經相關各方在平等基礎上充分討論后，仍無法達成一致的意見，

按照基金管理人對基金凈值信息的計算結果對外予以公布。

五、估值程序

1、各類基金份額凈值是按照每個估值日閉市后，該類基金資產凈值除以當

日該類基金份額的余額數量計算，各類基金份額凈值均精確到0.0001元，小數

點后第5位四舍五入?；鸸芾砣丝梢栽O立大額贖回情形下的凈值精度應急調

整機制。國家另有規定的，從其規定。

基金管理人于每個估值日計算各類基金資產凈值及基金份額凈值，并按規

定公告。

2、基金管理人應每個估值日對基金資產估值。但基金管理人根據法律法規

或基金合同的規定暫停估值時除外。基金管理人每個估值日對基金資產估值后，

將各類基金份額凈值結果發送基金托管人，經基金托管人復核無誤后，由基金

管理人按規定對外公布。

六、估值錯誤的處理

基金管理人和基金托管人將采取必要、適當、合理的措施確保基金資產估

值的準確性、及時性。當任一類基金份額凈值小數點后4位以內（含第4位）

發生估值錯誤時，視為該類基金份額凈值錯誤。

基金合同的當事人應按照以下約定處理：

1、估值錯誤類型

本基金運作過程中，如果由于基金管理人或基金托管人、或登記機構、或

銷售機構、或投資人自身的過錯造成估值錯誤，導致其他當事人遭受損失的，

過錯的責任人應當對由于該估值錯誤遭受損失當事人（“受損方”）的直接損失

按下述“估值錯誤處理原則”給予賠償，承擔賠償責任。

上述估值錯誤的主要類型包括但不限于：資料申報差錯、數據傳輸差錯、

數據計算差錯、系統故障差錯、下達指令差錯等。

2、估值錯誤處理原則

（1）估值錯誤已發生，但尚未給當事人造成損失時，估值錯誤責任方應及

時協調各方，及時進行更正，因更正估值錯誤發生的費用由估值錯誤責任方承

擔；由于估值錯誤責任方未及時更正已產生的估值錯誤，給當事人造成損失的，

由估值錯誤責任方對直接損失承擔賠償責任；若估值錯誤責任方已經積極協調，

并且有協助義務的當事人有足夠的時間進行更正而未更正，則其應當承擔相應

賠償責任。估值錯誤責任方應對更正的情況向有關當事人進行確認，確保估值

錯誤已得到更正；

（2）估值錯誤的責任方對有關當事人的直接損失負責，不對間接損失負責，

并且僅對估值錯誤的有關直接當事人負責，不對第三方負責；

（3）因估值錯誤而獲得不當得利的當事人負有及時返還不當得利的義務。

但估值錯誤責任方仍應對估值錯誤負責。如果由于獲得不當得利的當事人不返

還或不全部返還不當得利造成其他當事人的利益損失（“受損方”），則估值錯誤

責任方應賠償受損方的損失，并在其支付的賠償金額的范圍內對獲得不當得利

的當事人享有要求交付不當得利的權利；如果獲得不當得利的當事人已經將此

部分不當得利返還給受損方，則受損方應當將其已經獲得的賠償額加上已經獲

得的不當得利返還的總和超過其實際損失的差額部分支付給估值錯誤責任方；

（4）估值錯誤調整采用盡量恢復至假設未發生估值錯誤的正確情形的方式。

3、估值錯誤處理程序

估值錯誤被發現后，有關的當事人應當及時進行處理，處理的程序如下：

（1）查明估值錯誤發生的原因，列明所有的當事人，并根據估值錯誤發生

的原因確定估值錯誤的責任方；

（2）根據估值錯誤處理原則或當事人協商的方法對因估值錯誤造成的損失

進行評估；

（3）根據估值錯誤處理原則或當事人協商的方法由估值錯誤的責任方進行

更正和賠償損失；

（4）根據估值錯誤處理的方法，需要修改基金登記機構交易數據的，由基

金登記機構進行更正，并就估值錯誤的更正向有關當事人進行確認。

4、基金份額凈值估值錯誤處理的方法如下：

（1）基金份額凈值計算出現錯誤時，基金管理人應當立即予以糾正，通報

基金托管人，并采取合理的措施防止損失進一步擴大。

（2）任一類基金份額凈值計算錯誤偏差達到該類基金份額凈值的0.25%時，

基金管理人應當通報基金托管人并報中國證監會備案；錯誤偏差達到該類基金

份額凈值的0.5%時，基金管理人應當公告，并報中國證監會備案。

（3）前述內容如法律法規或監管機關另有規定的，從其規定處理。

七、暫停估值的情形

1、基金投資所涉及的證券、期貨交易市場遇法定節假日或因其他原因暫停

營業時；

2、因不可抗力致使基金管理人、基金托管人無法準確評估基金資產價值時；

3、當特定資產占前一估值日基金資產凈值50%以上的，經與基金托管人協

商確認后，基金管理人應當暫停估值；

4、法律法規、中國證監會和基金合同認定的其它情形。

八、基金凈值的確認

用于基金信息披露的基金凈值信息由基金管理人負責計算，基金托管人負

責進行復核?；鸸芾砣藨诿總€估值日交易結束后計算當日的基金資產凈值

和各類基金份額凈值并發送給基金托管人?；鹜泄苋藢糁涤嬎憬Y果復核確

認后發送給基金管理人，由基金管理人按約定對基金凈值信息予以公布。

九、特殊情況的處理

1、基金管理人或基金托管人按上述“四、估值方法”的第8項進行估值時，

所造成的誤差不作為基金資產估值錯誤處理。

2、由于證券、期貨交易所、登記結算公司、第三方估值基準服務機構等機

構發送的數據錯誤，有關會計制度變化或者由于其他不可抗力等，基金管理人

和基金托管人雖然已經采取必要、適當、合理的措施進行檢查，但未能發現錯

誤的，由此造成的基金資產估值錯誤，基金管理人和基金托管人免除賠償責任。

但基金管理人、基金托管人應當積極采取必要的措施減輕或消除由此造成的影

響。

十、實施側袋機制期間的基金資產估值

本基金實施側袋機制的，應根據本部分的約定對主袋賬戶資產進行估值并

披露主袋賬戶的基金凈值信息，暫停披露側袋賬戶份額凈值。

十二、基金的收益與分配

一、基金利潤的構成

基金利潤指基金利息收入、投資收益、公允價值變動收益和其他收入扣除

相關費用后的余額，基金已實現收益指基金利潤減去公允價值變動收益后的余

額。

二、基金可供分配利潤

基金可供分配利潤指截至收益分配基準日基金未分配利潤與未分配利潤中

已實現收益的孰低數。

三、基金收益分配原則

1、在符合有關基金分紅條件的前提下，本基金每月可進行一次收益分配。

若《基金合同》生效不滿3個月可不進行收益分配，具體分配方案以公告為準；

2、本基金收益分配方式分兩種：現金分紅與紅利再投資，投資者可選擇現

金紅利或將現金紅利自動轉為相應類別的基金份額進行再投資；若投資者不選

擇，本基金默認的收益分配方式是現金分紅；紅利再投資方式免收再投資的費

用；紅利再投資所形成的基金份額按原基金份額最短持有期鎖定；

3、基金收益分配后任一類基金份額凈值不能低于面值，即基金收益分配基

準日的任一類基金份額凈值減去每單位該類基金份額收益分配金額后不能低于

面值；

4、本基金各基金份額類別在費用收取上不同，其對應的可供分配利潤可能

有所不同。本基金同一類別的每一基金份額享有同等分配權；

5、法律法規或監管機關另有規定的，從其規定。

在不違反法律法規規定及基金合同約定，并對基金份額持有人利益無實質

不利影響的前提下，基金管理人可對基金收益分配原則和支付方式進行調整。

四、收益分配方案

基金收益分配方案中應載明截止收益分配基準日的可供分配利潤、基金收

益分配對象、分配時間、分配數額及比例、分配方式等內容。

五、收益分配方案的確定、公告與實施

本基金收益分配方案由基金管理人擬定，并由基金托管人復核，依照《信

息披露辦法》的有關規定在規定媒介公告。

六、基金收益分配中發生的費用

基金收益分配時所發生的銀行轉賬或其他手續費用由投資者自行承擔。當

投資者的現金紅利小于一定金額，不足以支付銀行轉賬或其他手續費用時，基

金登記機構可將基金份額持有人的現金紅利自動轉為相應類別的基金份額。紅

利再投資的計算方法，依照《業務規則》執行。

七、實施側袋機制期間的收益分配

本基金實施側袋機制的，側袋賬戶不進行收益分配，詳見本招募說明書

“側袋機制”章節的規定。

十三、基金費用與稅收

一、基金費用的種類

1、基金管理人的管理費；

2、基金托管人的托管費；

3、銷售服務費；

4、《基金合同》生效后與基金相關的信息披露費用；

5、《基金合同》生效后與基金相關的會計師費、律師費、仲裁費和訴訟費；

6、基金份額持有人大會費用；

7、基金的證券、期貨交易費用；

8、基金的銀行匯劃費用；

9、基金的開戶費用、賬戶維護費用；

10、按照國家有關規定和《基金合同》約定，可以在基金財產中列支的其

他費用。

二、基金費用計提方法、計提標準和支付方式

1、基金管理人的管理費

本基金的管理費按前一日基金資產凈值的0.20%年費率計提。管理費的計

算方法如下：

H＝E×0.20%÷當年天數

H為每日應計提的基金管理費

E為前一日的基金資產凈值

基金管理費每日計提，按月支付。由基金管理人根據雙方核對一致的數據

向基金托管人發送基金管理費劃付指令，基金托管人于次月首日起5個工作日

內從基金資產中一次性支付給基金管理人。若遇法定節假日、休息日或不可抗

力致使無法按時支付的，順延至最近可支付日支付。

2、基金托管人的托管費

本基金的托管費按前一日基金資產凈值的0.05%的年費率計提。托管費的

計算方法如下：

H＝E×0.05%÷當年天數

H為每日應計提的基金托管費

E為前一日的基金資產凈值

基金托管費每日計提，按月支付。由基金管理人根據雙方核對一致的數據

向基金托管人發送基金托管費劃付指令，基金托管人于次月首日起5個工作日

內從基金資產中一次性支付給基金托管人。若遇法定節假日、休息日或不可抗

力致使無法按時支付的，順延至最近可支付日支付。

3、銷售服務費

本基金A類基金份額不收取銷售服務費，C類基金份額的銷售服務費年費

率為0.20%，按前一日C類基金資產凈值的0.20%年費率計提。銷售服務費的

計算方法如下：

H＝E×0.20%÷當年天數

H為C類基金份額每日應計提的銷售服務費

E為C類基金份額前一日的基金資產凈值

基金銷售服務費每日計提，按月支付。由基金管理人與基金托管人核對一

致后，基金托管人按照與基金管理人協商一致的方式于次月首日起5個工作日

內從基金財產中一次性支付。若遇法定節假日、休息日或不可抗力致使無法按

時支付的，順延至最近可支付日支付。

上述“一、基金費用的種類”中第4－10項費用，根據有關法規及相應協

議規定，按費用實際支出金額列入當期費用，由基金托管人從基金財產中支付。

三、不列入基金費用的項目

下列費用不列入基金費用：

1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或

基金財產的損失；

2、基金管理人和基金托管人處理與基金運作無關的事項發生的費用；

3、《基金合同》生效前的相關費用；

4、其他根據相關法律法規及中國證監會的有關規定不得列入基金費用的項

目。

四、實施側袋機制期間的基金費用

本基金實施側袋機制的，與側袋賬戶有關的費用可以從側袋賬戶中列支，

但應待側袋賬戶資產變現后方可列支，有關費用可酌情收取或減免，但不得收

取管理費，詳見本招募說明書“側袋機制”章節的規定或相關公告。

五、基金稅收

本基金運作過程中涉及的各納稅主體，其納稅義務按國家稅收法律、法規

執行。

基金財產投資的相關稅收，由基金份額持有人承擔，基金管理人或者其他

扣繳義務人按照國家有關稅收征收的規定代扣代繳。

十四、基金的會計與審計

一、基金會計政策

1、基金管理人為本基金的基金會計責任方；

2、基金的會計年度為公歷年度的1月1日至12月31日；基金首次募集的

會計年度按如下原則：如果《基金合同》生效少于2個月，可以并入下一個會

計年度披露；

3、基金核算以人民幣為記賬本位幣，以人民幣元為記賬單位；

4、會計制度執行國家有關會計制度；

5、本基金獨立建賬、獨立核算；

6、基金管理人及基金托管人各自保留完整的會計賬目、憑證并進行日常的

會計核算，按照有關規定編制基金會計報表；

7、基金托管人每月與基金管理人就基金的會計核算、報表編制等進行核對

并以書面方式確認。

二、基金的年度審計

1、基金管理人聘請與基金管理人、基金托管人相互獨立的符合《中華人民

共和國證券法》規定的會計師事務所及其注冊會計師對本基金的年度財務報表

進行審計。

2、會計師事務所更換經辦注冊會計師，應事先征得基金管理人同意。

3、基金管理人認為有充足理由更換會計師事務所，須通報基金托管人。更

換會計師事務所需依照《信息披露辦法》的有關規定在規定媒介公告。

十五、基金的信息披露

一、本基金的信息披露應符合《基金法》、《運作辦法》、《信息披露辦法》、

《流動性風險管理規定》、《基金合同》及其他有關規定。相關法律法規關于信

息披露的規定發生變化時，本基金從其最新規定。

二、信息披露義務人

本基金信息披露義務人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份額持有

人大會的基金份額持有人及其日常機構（如有）等法律法規和中國證監會規定

的自然人、法人和非法人組織。

本基金信息披露義務人以保護基金份額持有人利益為根本出發點，按照法

律法規和中國證監會的規定披露基金信息，并保證所披露信息的真實性、準確

性、完整性、及時性、簡明性和易得性。

本基金信息披露義務人應當在中國證監會規定時間內，將應予披露的基金

信息通過符合中國證監會規定條件的全國性報刊（以下簡稱“規定報刊”）及

《信息披露辦法》規定的互聯網網站（以下簡稱“規定網站”）等媒介披露，并

保證基金投資者能夠按照《基金合同》約定的時間和方式查閱或者復制公開披

露的信息資料。

三、本基金信息披露義務人承諾公開披露的基金信息，不得有下列行為：

1、虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏；

2、對證券投資業績進行預測；

3、違規承諾收益或者承擔損失；

4、詆毀其他基金管理人、基金托管人或者基金銷售機構；

5、登載任何自然人、法人和非法人組織的祝賀性、恭維性或推薦性的文字；

6、中國證監會禁止的其他行為。

四、本基金公開披露的信息應采用中文文本。如同時采用外文文本的，基

金信息披露義務人應保證不同文本的內容一致。不同文本之間發生歧義的，以

中文文本為準。

本基金公開披露的信息采用阿拉伯數字；除特別說明外，貨幣單位為人民

幣元。

五、公開披露的基金信息

公開披露的基金信息包括：

（一）基金招募說明書、《基金合同》、基金托管協議、基金產品資料概

要

1、《基金合同》是界定《基金合同》當事人的各項權利、義務關系，明確

基金份額持有人大會召開的規則及具體程序，說明基金產品的特性等涉及基金

投資者重大利益的事項的法律文件。

2、基金招募說明書應當最大限度地披露影響基金投資者決策的全部事項，

說明基金認購、申購和贖回安排、基金投資、基金產品特性、風險揭示、信息

披露及基金份額持有人服務等內容?！痘鸷贤飞Ш螅鹫心颊f明書的信

息發生重大變更的，基金管理人應當在三個工作日內，更新基金招募說明書并

登載在規定網站上；基金招募說明書其他信息發生變更的，基金管理人至少每

年更新一次?；鸾K止運作的，基金管理人不再更新基金招募說明書。

3、基金托管協議是界定基金托管人和基金管理人在基金財產保管及基金運

作監督等活動中的權利、義務關系的法律文件。

4、基金產品資料概要是基金招募說明書的摘要文件，用于向投資者提供簡

明的基金概要信息。《基金合同》生效后，基金產品資料概要的信息發生重大變

更的，基金管理人應當在三個工作日內，更新基金產品資料概要，并登載在規

定網站及基金銷售機構網站或營業網點；基金產品資料概要其他信息發生變更

的，基金管理人至少每年更新一次?；鸾K止運作的，基金管理人不再更新基

金產品資料概要。

基金募集申請經中國證監會注冊后，基金管理人在基金份額發售的3日前，

將基金份額發售公告、基金招募說明書提示性公告和《基金合同》提示性公告

登載在規定報刊上，將基金份額發售公告、基金招募說明書、基金產品資料概

要、《基金合同》和基金托管協議登載在規定網站上，并將基金產品資料概要登

載在基金銷售機構網站或營業網點；基金托管人應當同時將《基金合同》、基金

托管協議登載在規定網站上。

（二）基金份額發售公告

基金管理人應當就基金份額發售的具體事宜編制基金份額發售公告，并在

基金份額發售的三日前登載在規定媒介上。

（三）《基金合同》生效公告

基金管理人應當在收到中國證監會確認文件的次日在規定媒介上登載《基

金合同》生效公告。

（四）基金凈值信息

《基金合同》生效后，在開始辦理基金份額申購或者贖回前，基金管理人

應當至少每周在規定網站披露一次各類基金份額凈值和基金份額累計凈值。

在開始辦理基金份額申購或者贖回后，基金管理人應當在不晚于每個開放

日的次日，通過規定網站、基金銷售機構網站或營業網點披露開放日的各類基

金份額凈值和基金份額累計凈值。

基金管理人應當在不晚于半年度和年度最后一日的次日，在規定網站披露

半年度和年度最后一日的各類基金份額凈值和基金份額累計凈值。

（五）基金份額申購、贖回價格

基金管理人應當在《基金合同》、招募說明書等信息披露文件上載明各類基

金份額申購、贖回價格的計算方式及有關申購、贖回費率，并保證投資者能夠

在基金銷售機構網站或營業網點查閱或者復制前述信息資料。

（六）基金定期報告，包括基金年度報告、基金中期報告和基金季度報告

基金管理人應當在每年結束之日起三個月內，編制完成基金年度報告，將

年度報告登載在規定網站上，并將年度報告提示性公告登載在規定報刊上?；?
金年度報告中的財務會計報告應當經符合《中華人民共和國證券法》規定的會

計師事務所審計。

基金管理人應當在上半年結束之日起兩個月內，編制完成基金中期報告，

將中期報告登載在規定網站上，并將中期報告提示性公告登載在規定報刊上。

基金管理人應當在季度結束之日起15個工作日內，編制完成基金季度報告，

將季度報告登載在規定網站上，并將季度報告提示性公告登載在規定報刊上。

《基金合同》生效不足2個月的，基金管理人可以不編制當期季度報告、

中期報告或者年度報告。

如報告期內出現單一投資者持有基金份額達到或超過基金總份額20%的情

形，為保障其他投資者的權益，基金管理人至少應當在定期報告“影響投資者

決策的其他重要信息”項下披露該投資者的類別、報告期末持有份額及占比、

報告期內持有份額變化情況及本基金的特有風險，中國證監會認定的特殊情形

除外。

基金管理人應當在基金年度報告和中期報告中披露基金組合資產情況及其

流動性風險分析等。

（七）臨時報告

本基金發生重大事件，有關信息披露義務人應當依照《信息披露辦法》的

有關規定編制臨時報告書，并登載在規定報刊和規定網站上。

前款所稱重大事件，是指可能對基金份額持有人權益或者基金份額的價格

產生重大影響的下列事件：

1、基金份額持有人大會的召開及決定的事項；

2、《基金合同》終止、基金清算；

3、轉換基金運作方式、基金合并；

4、更換基金管理人、基金托管人、基金份額登記機構，基金改聘會計師事

務所；

5、基金管理人委托基金服務機構代為辦理基金的份額登記、核算、估值等

事項，基金托管人委托基金服務機構代為辦理基金的核算、估值、復核等事項；

6、基金管理人、基金托管人的法定名稱、住所發生變更；

7、基金管理人變更持有百分之五以上股權的股東、基金管理人的實際控制

人變更；

8、基金募集期延長或提前結束募集；

9、基金管理人的高級管理人員、基金經理和基金托管人專門基金托管部門

負責人發生變動；

10、基金管理人的董事在最近12個月內變更超過百分之五十，基金管理人、

基金托管人專門基金托管部門的主要業務人員在最近12個月內變動超過百分之

三十；

11、涉及基金管理業務、基金財產、基金托管業務的訴訟或仲裁；

12、基金管理人或其高級管理人員、基金經理因基金管理業務相關行為受

到重大行政處罰、刑事處罰，基金托管人或其專門基金托管部門負責人因基金

托管業務相關行為受到重大行政處罰、刑事處罰；

13、基金管理人運用基金財產買賣基金管理人、基金托管人及其控股股東、

實際控制人或者與其有重大利害關系的公司發行的證券或者承銷期內承銷的證

券，或者從事其他重大關聯交易事項，但中國證監會另有規定的除外；

14、基金收益分配事項；

15、管理費、托管費、銷售服務費、申購費、贖回費等費用計提標準、計

提方式和費率發生變更；

16、任一類基金份額凈值計價錯誤達該類基金份額凈值百分之零點五；

17、本基金開始辦理申購、贖回；

18、本基金發生巨額贖回并延期辦理；

19、本基金連續發生巨額贖回并暫停接受贖回申請或延緩支付贖回款項；

20、本基金暫停接受申購、贖回申請或重新接受申購、贖回申請；

21、本基金推出新業務或服務；

22、發生涉及基金申購、贖回事項調整或潛在影響投資者贖回等重大事項

時；

23、基金管理人采用擺動定價機制進行估值；

24、調整基金份額類別的設置；

25、基金信息披露義務人認為可能對基金份額持有人權益或者基金份額的

價格產生重大影響的其他事項或中國證監會規定的其他事項。

（八）澄清公告

在《基金合同》期限內，任何公共媒介中出現的或者在市場上流傳的消息

可能對基金份額價格產生誤導性影響或者引起較大波動，以及可能損害基金份

額持有人權益的，相關信息披露義務人知悉后應當立即對該消息進行公開澄清。

（九）清算報告

《基金合同》終止的，基金管理人應當依法組織基金財產清算小組對基金

財產進行清算并作出清算報告?；鹭敭a清算小組應當將清算報告登載在規定

網站上，并將清算報告提示性公告登載在規定報刊上。

（十）基金份額持有人大會決議

基金份額持有人大會決定的事項，應當依法報中國證監會備案，并予以公

告。

（十一）實施側袋機制期間的信息披露

本基金實施側袋機制的，相關信息披露義務人應當根據法律法規、基金合

同和招募說明書的規定進行信息披露，詳見本招募說明書“側袋機制”章節的

規定。

（十二）投資于國債期貨的信息披露

若本基金投資國債期貨，需按照法規要求在季度報告、中期報告、年度報

告等定期報告和招募說明書（更新）等文件中披露國債期貨交易情況，包括投

資政策、持倉情況、損益情況、風險指標等，并充分揭示國債期貨交易對本基

金總體風險的影響以及是否符合既定的投資政策和投資目標。

（十三）投資資產支持證券的相關公告

基金管理人應在本基金中期報告及年度報告中披露其持有的資產支持證券

總額、資產支持證券市值占基金凈資產的比例和報告期內所有的資產支持證券

明細。

基金管理人應在本基金季度報告中披露其持有的資產支持證券總額、資產

支持證券市值占基金凈資產的比例和報告期末按市值占基金凈資產比例大小排

序的前10名資產支持證券明細。

（十四）中國證監會規定的其他信息。

六、信息披露事務管理

基金管理人、基金托管人應當建立健全信息披露管理制度，指定專門部門

及高級管理人員負責管理信息披露事務。

基金信息披露義務人公開披露基金信息，應當符合中國證監會相關基金信

息披露內容與格式準則等法規的規定。

基金托管人應當按照相關法律法規、中國證監會的規定和《基金合同》的

約定，對基金管理人編制的基金資產凈值、各類基金份額凈值、各類基金份額

申購贖回價格、基金定期報告、更新的招募說明書、基金產品資料概要、基金

清算報告等公開披露的相關基金信息進行復核、審查，并向基金管理人進行書

面或電子確認。

基金管理人、基金托管人應當在規定報刊中選擇一家報刊披露本基金信息。

基金管理人、基金托管人應當向中國證監會基金電子披露網站報送擬披露的基

金信息，并保證相關報送信息的真實、準確、完整、及時。

基金管理人、基金托管人除依法在規定媒介上披露信息外，還可以根據需

要在其他公共媒介披露信息，但是其他公共媒介不得早于規定媒介披露信息，

并且在不同媒介上披露同一信息的內容應當一致。

基金管理人、基金托管人除按法律法規要求披露信息外，也可著眼于為投

資者決策提供有用信息的角度，在保證公平對待投資者、不誤導投資者、不影

響基金正常投資操作的前提下，自主提升信息披露服務的質量。具體要求應當

符合中國證監會及自律規則的相關規定。前述自主披露如產生信息披露費用，

該費用不得從基金財產中列支。

為基金信息披露義務人公開披露的基金信息出具審計報告、法律意見書的

專業機構，應當制作工作底稿，并將相關檔案至少保存到《基金合同》終止后

10年。

七、信息披露文件的存放與查閱

依法必須披露的信息發布后，基金管理人、基金托管人應當按照相關法律

法規規定將信息置備于各自住所，供社會公眾查閱、復制。

八、暫?；蜓舆t信息披露的情形

當出現下述情況時，基金管理人和基金托管人可暫?；蜓舆t披露基金相關

信息：

1、不可抗力；

2、基金投資所涉及的證券、期貨交易市場遇法定節假日或因其他原因暫停

營業時；

3、發生暫停估值的情形；

4、法律法規、基金合同或中國證監會規定的其他情況。

十六、側袋機制

（一）側袋機制的實施條件

當基金持有特定資產且存在或潛在大額贖回申請時，根據最大限度保護基

金份額持有人利益的原則，基金管理人經與基金托管人協商一致，并咨詢符合

《中華人民共和國證券法》規定的會計師事務所意見后，可以依照法律法規及

基金合同的約定啟用側袋機制。

基金管理人應當在啟用側袋機制后及時發布臨時公告，并在五個工作日內

聘請于側袋機制啟用日發表意見且符合《中華人民共和國證券法》規定的會計

師事務所進行審計并披露專項審計意見。

（二）實施側袋機制期間基金份額的申購與贖回

1、啟用側袋機制當日，基金管理人和基金服務機構應以基金份額持有人的

原有賬戶份額為基礎，確認相應側袋賬戶基金份額持有人名冊和份額；當日收

到的申購申請，按照啟用側袋機制后的主袋賬戶份額辦理；當日收到的贖回申

請，僅辦理主袋賬戶的贖回申請并支付贖回款項。

2、實施側袋機制期間，基金管理人不辦理側袋賬戶份額的申購、贖回和轉

換；同時，基金管理人按照基金合同和招募說明書的約定辦理主袋賬戶份額的

贖回，并根據主袋賬戶運作情況確定是否暫停申購。

3、除基金管理人應按照主袋賬戶的份額凈值辦理主袋賬戶份額的申購和贖

回外，本招募說明書“基金份額的申購與贖回”部分的申購、贖回規定適用于主

袋賬戶份額。巨額贖回按照單個開放日內主袋賬戶份額凈贖回申請超過前一開

放日主袋賬戶總份額的10%認定。

（三）實施側袋機制期間的基金投資

側袋機制實施期間，招募說明書“基金的投資”部分約定的投資組合比例、

投資策略、組合限制、業績比較基準、風險收益特征等約定僅適用于主袋賬戶。

基金管理人計算各項投資運作指標和基金業績指標時僅需考慮主袋賬戶資產。

基金管理人原則上應當在側袋機制啟用后20個交易日內完成對主袋賬戶投

資組合的調整，因資產流動性受限等中國證監會規定的情形除外。

基金管理人不得在側袋賬戶中進行除特定資產處置變現以外的其他投資操

作。

（四）實施側袋機制期間的基金估值

本基金實施側袋機制的，基金管理人和基金托管人應對主袋賬戶資產進行

估值并披露主袋賬戶的基金凈值信息，暫停披露側袋賬戶份額凈值。側袋賬戶

的會計核算應符合《企業會計準則》的相關要求。

（五）實施側袋賬戶期間的基金費用

1、基金管理人可以按照法律法規及基金合同的約定，將與側袋賬戶有關的

費用從側袋賬戶資產中列支，但應待特定資產變現后方可列支，且不得收取管

理費。

2、因啟用側袋機制產生的咨詢、審計費用等由基金管理人承擔。

（六）側袋賬戶中特定資產的處置變現和支付

特定資產以可出售、可轉讓、恢復交易等方式恢復流動性后，基金管理人

應當按照基金份額持有人利益最大化原則，采取將特定資產予以處置變現等方

式，及時向側袋賬戶份額持有人支付對應變現款項。

側袋機制實施期間，無論側袋賬戶資產是否全部完成變現，基金管理人都

應當及時向側袋賬戶全部份額持有人支付已變現部分對應的款項。若側袋賬戶

資產無法一次性完成處置變現，基金管理人在每次處置變現后均應按照相關法

律法規要求及時發布臨時公告。

側袋賬戶資產全部完成變現并終止側袋機制后，基金管理人應及時聘請符

合《中華人民共和國證券法》規定的會計師事務所進行審計并披露專項審計意

見。

（七）側袋機制的信息披露

1、臨時公告

在啟用側袋機制、處置特定資產、終止側袋機制以及發生其他可能對投資

者利益產生重大影響的事項后基金管理人應及時發布臨時公告。

2、基金凈值信息

基金管理人應按照招募說明書“基金的信息披露”部分規定的基金凈值信息

披露方式和頻率披露主袋賬戶份額的基金份額凈值和基金份額累計凈值。實施

側袋機制期間本基金暫停披露側袋賬戶份額凈值和累計凈值。

3、定期報告

側袋機制實施期間，基金管理人應當在基金定期報告中披露報告期內側袋

賬戶相關信息，基金定期報告中的基金會計報表僅需針對主袋賬戶進行編制。

會計師事務所對基金年度報告進行審計時，應對報告期內基金側袋機制運行相

關的會計核算和年度報告披露等發表審計意見。

基金管理人應當在基金定期報告中披露報告期內特定資產處置進展情況，

披露報告期末特定資產可變現凈值或凈值區間的，應同時注明不作為特定資產

最終變現價格的承諾。

（八）實施側袋機制期間的收益分配

側袋機制實施期間，在主袋賬戶份額滿足基金合同收益分配條件的情形下，

基金管理人可對主袋賬戶份額進行收益分配。側袋賬戶不進行收益分配。

（九）側袋的審計

基金管理人應當在啟用側袋機制和終止側袋機制后，及時聘請符合《中華

人民共和國證券法》規定的會計師事務所進行審計并披露專項審計意見。

（十）本部分關于側袋機制的相關規定，凡是直接引用法律法規或監管規

則的部分，如將來法律法規或監管規則修改導致相關內容被取消或變更的，或

將來法律法規或監管規則針對側袋機制的內容有進一步規定的，基金管理人經

與基金托管人協商一致并履行適當程序后，在對基金份額持有人利益無實質性

不利影響的前提下，可直接對本部分內容進行修改和調整，無需召開基金份額

持有人大會審議。

十七、基金的風險揭示

投資有風險，投資需謹慎。公開募集證券投資基金（以下簡稱“基金”）是

一種長期投資工具，其主要功能是分散投資，降低投資單一證券所帶來的個別

風險?；鸩煌阢y行儲蓄等能夠提供固定收益預期的金融工具，當投資人購

買基金產品時，既可能按持有份額分享基金投資所產生的收益，也可能承擔基

金投資所帶來的損失。

投資人在做出投資決策之前，應當仔細閱讀基金合同、基金招募說明書和

基金產品資料概要等產品法律文件和本部分的風險揭示，充分認識本基金的風

險收益特征和產品特性，認真考慮本基金存在的各項風險因素，并根據自身的

投資目的、投資期限、投資經驗、資產狀況等因素充分考慮自身的風險承受能

力，在了解產品情況及銷售適當性意見的基礎上，理性判斷并謹慎做出投資決

策。

根據有關法律法規，基金管理人做出如下風險揭示：

（一）依據投資對象的不同,基金分為股票型基金、混合型基金、債券型基

金、貨幣市場基金、基金中基金、商品基金等不同類型，投資人投資不同類型

的基金將獲得不同的收益預期，也將承擔不同程度的風險。一般來說，基金的

收益預期越高，投資人承擔的風險也越大。

（二）基金在投資運作過程中可能面臨各種風險，既包括市場風險，也包

括基金自身的管理風險、技術風險和合規風險等。巨額贖回風險是開放式基金

所特有的一種風險，即當單個開放日基金的凈贖回申請超過基金總份額的一定

比例（開放式基金為百分之十）時，投資人將可能無法及時贖回申請的全部基

金份額，或投資人贖回的款項可能延緩支付。

（三）投資人應當充分了解基金定期定額投資和零存整取等儲蓄方式的區

別。定期定額投資是引導投資者進行長期投資、平均投資成本的一種簡單易行

的投資方式，但并不能規避基金投資所固有的風險，不能保證投資者獲得收

益，也不是替代儲蓄的等效理財方式。

（四）基金管理人承諾以誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資

產，但不保證本基金一定盈利，也不保證最低收益。本基金的過往業績及其凈

值高低并不預示其未來業績表現，基金管理人管理的其他基金的業績并不構成

對本基金業績表現的保證?；鸸芾砣颂嵝淹顿Y人基金投資的“買者自負”原

則，在做出投資決策后，基金運營狀況與基金凈值變化引致的投資風險，由投

資人自行負擔?；鸸芾砣?、基金托管人、基金銷售機構及相關機構不對基金

投資收益做出任何承諾或保證。

（五）匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金由基金管理人依照有關法

律法規及約定申請募集，并經中國證券監督管理委員會（以下簡稱“中國證監

會”）許可注冊。本基金的基金合同、基金招募說明書和基金產品資料概要已通

過中國證監會基金電子披露網站（http://eid.csrc.gov.cn/fund）和基金管理人網站

www.springsfund.com進行了公開披露。中國證監會對本基金的注冊，并不表明

其對本基金的投資價值、市場前景和收益作出實質性判斷或保證，也不表明投

資于本基金沒有風險。

本基金投資過程中面臨的主要風險有：投資組合的風險、管理風險、合規

性風險、操作風險、本基金特有風險、啟用側袋機制的風險、本基金法律文件

風險收益特征表述與銷售機構基金風險評價可能不一致的風險及其他風險。本

基金還將采用多種方法管理、控制流動性風險。

一、投資組合的風險

1、市場風險

證券市場價格因受各種因素的影響而引起的波動，將使本基金資產面臨潛

在的風險，包括但不限于以下多種風險因素：

（1）政策風險

貨幣政策、財政政策、產業政策等國家宏觀經濟政策的變化導致證券市場

價格波動，影響基金收益而產生風險。

（2）經濟周期風險

經濟運行具有周期性的特點，證券市場的收益水平受到宏觀經濟運行狀況

的影響，也呈現周期性變化，基金投資于債券，其收益水平也會隨之發生變化，

從而產生風險。

（3）利率風險

金融市場利率的波動會導致債券市場的價格和收益率的變動，同時直接影

響企業的融資成本和利潤水平。基金投資于債券，其收益水平會受到利率變化

的影響，從而產生風險。

（4）通貨膨脹風險

基金持有人的收益將主要通過現金形式來分配，如果發生通貨膨脹，現金

的購買力會下降，從而影響基金的實際收益。

（5）再投資風險

市場利率下降將影響固定收益類證券利息收入的再投資收益率，這與利率

上升所帶來的價格風險互為消長。

（6）債券市場流動性風險。由于銀行間債券市場深度和寬度相對較低，交

易相對較不活躍，可能增大銀行間債券變現難度，從而影響基金資產變現能力

的風險。

2、信用風險

信用風險主要指債券、資產支持證券等發行體狀況惡化，導致信用評級下

降甚至到期不能履行合約進行兌付的風險，另外也包括證券交易對手因違約而

產生的交割風險。

3、流動性風險

流動性風險指金融資產變現的難易程度。一些情況下，市場無法有效執行

交易頭寸需要，將使得金融資產無法在價格平穩變動的基礎上被購入或者賣出。

（1）本基金的申購、贖回安排

投資人在開放日辦理基金份額的申購，但對于每份基金份額，僅可在該基

金份額最短持有期屆滿后辦理基金份額的贖回，具體辦理時間為上海證券交易

所、深圳證券交易所的正常交易日的交易時間。為切實保護存量基金份額持有

人的合法權益，遵循基金份額持有人利益優先原則，本基金管理人將合理控制

基金份額持有人集中度，審慎確認申購、贖回業務申請，包括但不限于：

1）當接受申購申請對存量基金份額持有人利益構成潛在重大不利影響時，

基金管理人應當采取設定單一投資者申購金額上限或基金單日凈申購比例上限、

拒絕大額申購、暫?；鹕曩彽却胧袑嵄Ｗo存量基金份額持有人的合法權

益?；鸸芾砣嘶谕顿Y運作與風險控制的需要，可采取上述措施對基金規模

予以控制。具體見基金管理人相關公告；

2）本基金對于每份基金份額設置90天的最短持有期限，投資者認購或申

購、轉換轉入基金份額后，自基金合同生效日或申購、轉換轉入確認日起90天

內不得贖回或轉換轉出。因此基金份額持有人面臨在最短持有期內不能贖回基

金份額的風險；

3）當本基金發生大額申購或贖回情形時，基金管理人可以采用擺動定價機

制，以確?；鸸乐档墓叫浴＞唧w處理原則與操作規范遵循相關法律法規以

及監管部門、自律規則的規定；

4）當前一估值日基金資產凈值50%以上的資產出現無可參考的活躍市場價

格且采用估值技術仍導致公允價值存在重大不確定性時，經與基金托管人協商

確認后，基金管理人應當延緩支付贖回款項或暫停接受基金申贖、贖回申請。

具體的申購、贖回安排詳見本招募說明書“第八部分基金份額的申購與贖

回”章節。

（2）擬投資市場、行業及資產的流動性風險評估

本基金的投資范圍包括國債、央行票據、金融債券、企業債券、公司債券、

中期票據、短期融資券、超短期融資券、次級債券、政府機構債券、地方政府

債券、可分離交易可轉換債券的純債部分、資產支持證券、債券回購、同業存

單、銀行存款（包括協議存款、定期存款及其他銀行存款）、貨幣市場工具、國

債期貨、現金以及法律法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具（但須

符合中國證監會相關規定）。

本基金不投資于股票，也不投資于可轉換債券（可分離交易可轉換債券的

純債部分除外）、可交換債券。

如法律法規或監管機構以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適

當程序后，可以將其納入投資范圍，并可依據屆時有效的法律法規適時合理地

調整投資范圍。

本基金的標的資產大部分為債券資產，一般情況下具有較好的流動性。同

時，本基金嚴格控制投資于流動性受限資產和不存在活躍市場需要采用估值技

術確定公允價值的投資品種的比例。除此之外，本基金管理人將根據歷史經驗

和市場情況動態調整基金中高流動性資產的比例并通過組合管理、分散投資對

各類標的資產進行合理配置，以防范流動性風險。

（3）巨額贖回情形下的流動性風險管理措施

當本基金出現巨額贖回情形時，本基金管理人將審慎評估本基金持有人結

構，履行必要程序后，將運用多種流動性風險管理工具對贖回申請進行適度調

整，以應對流動性風險，保護基金份額持有人的利益，包括但不限于：

1）部分延期贖回；

2）若本基金發生巨額贖回且單個基金份額持有人當日贖回申請超過上一開

放日基金總份額20%以上的情形時，基金管理人有權延期辦理贖回申請：對于

該基金份額持有人當日贖回申請超過上一開放日基金總份額20%以上的部分，

應當全部自動進行延期辦理；對于該基金份額持有人當日贖回申請未超過上一

開放日基金總份額20%的部分，根據“全額贖回”或“部分延期贖回”的約定

方式與其他基金份額持有人的贖回申請一并辦理；

3）暫停贖回；

4）法律法規規定或中國證監會認可的其他措施。

具體措施詳見本招募說明書“第八部分基金份額的申購與贖回”之“巨額

贖回的情形及處理方式”。

（4）實施備用的流動性風險管理工具的情形、程序及對投資者的潛在影響

在市場大幅波動、流動性枯竭等極端情況下發生無法應對投資者巨額贖回

的情形時，基金管理人將以保障基金份額持有人合法權益為前提，嚴格按照法

律法規及基金合同的規定，謹慎選取延期辦理巨額贖回申請、暫停接受贖回申

請、延緩支付贖回款項、暫停估值、擺動定價、實施側袋機制等流動性風險管

理工具作為輔助措施。對于各類流動性風險管理工具的使用，基金管理人將依

照嚴格審批、審慎決策的原則，及時有效地對風險進行監測和評估，使用前經

過內部審批程序并與基金托管人協商一致。在實際運用各類流動性風險管理工

具時，投資者的贖回申請、贖回款項支付等可能受到相應影響，亦有可能承受

更高的申購、贖回成本?；鸸芾砣藢栏褚勒辗煞ㄒ幖盎鸷贤募s定進

行操作，盡量保障基金份額持有人的合法權益。

實施側袋機制的情形、程序見本招募說明書“側袋機制”的相關規定。若

本基金實施側袋機制，對投資者可能造成的影響如下：

側袋機制是一種流動性風險管理工具，是將特定資產分離至專門的側袋賬

戶進行處置清算，并以處置變現后的款項向基金份額持有人進行支付，目的在

于有效隔離并化解風險，但基金啟用側袋機制后，側袋賬戶份額將停止披露基

金份額凈值和基金份額累計凈值，并不得辦理申購、贖回和轉換，僅主袋賬戶

份額正常開放贖回，因此啟用側袋機制時持有基金份額的持有人將在啟用側袋

機制后同時擁有主袋賬戶份額和側袋賬戶份額，側袋賬戶份額不能贖回，其對

應特定資產的變現時間具有不確定性，最終變現價格也具有不確定性并且有可

能大幅低于啟用側袋機制時的特定資產的估值，基金份額持有人可能因此面臨

損失。

實施側袋機制期間，基金管理人計算各項投資運作指標和基金業績指標時

以主袋賬戶資產為基準，不反映側袋賬戶特定資產的真實價值及變化情況。本

基金不披露側袋賬戶的基金份額凈值和基金份額累計凈值，即便基金管理人在

基金定期報告中披露報告期末特定資產可變現凈值或凈值區間的，也不作為特

定資產最終變現價格的承諾，對于特定資產的公允價值和最終變現價格，基金

管理人不承擔任何保證和承諾的責任。

基金管理人將根據主袋賬戶運作情況合理確定申購政策，因此實施側袋機

制后主袋賬戶份額存在暫停申購的可能。

針對實施上述備用的流動性風險管理工具，基金管理人制定了相關業務程

序，確保流動性風險管理工具的實施。

同時，基金管理人將密切關注市場資金動向，提前調整投資和頭寸安排，

盡可能避免出現不得不實施上述備用風險管理工具的流動性風險，盡量將對投

資者可能出現的潛在影響降至最低。

二、管理風險

在基金管理運作過程中，基金管理人的研究水平、投資管理水平直接影響

基金收益水平，如果基金管理人對經濟形勢和證券市場判斷不準確、獲取的信

息不全、投資操作出現失誤，都會影響基金的收益水平。

三、合規性風險

是指本基金的投資運作不符合相關法律、法規的規定和基金合同的要求而

帶來的風險。

四、操作風險

基金運作過程中，因內部控制存在缺陷或者人為因素造成操作失誤或違反

操作規程等引致的風險，例如，越權違規交易、會計部門欺詐、交易錯誤、IT

系統故障等風險。

五、本基金特有風險

1、市場下跌風險

本基金是債券型基金，基金資產主要投資于債券市場，因此債市的變化將

影響到基金業績表現。本基金雖然按照風險收益配比原則，實行動態的資產配

置，但并不能完全抵御市場整體下跌風險，基金凈值表現因此會可能受到影響。

本基金管理人將發揮專業研究優勢，加強對市場、固定收益類產品的深入研究，

持續優化組合配置，以控制特定風險。

2、本基金的投資范圍包括國債期貨。國債期貨存在如下風險：

（1）杠桿性風險。國債期貨交易采用保證金交易方式，潛在損失可能成倍

放大，具有杠桿性風險。

（2）到期日風險。國債期貨合約到期時，如本基金仍持有未平倉合約，交

易所將按照交割結算價將本基金持有的合約進行現金交割，本基金存在無法繼

續持有到期合約的可能，具有到期日風險。國債期貨合約采取實物交割方式，

如本基金未能在規定期限內如數交付可交割國債或者未能在規定期限內如數繳

納交割貨款，將構成交割違約，交易所將收取相應的懲罰性違約金。

（3）強制平倉風險。如本基金參與交割不符合交易所或者期貨公司相關業

務規定，期貨公司有權不接受本基金的交割申請或對本基金的未平倉合約強行

平倉，由此產生的費用和結果將由基金承擔。

（4）使用國債期貨對沖市場風險的過程中，委托財產可能因為國債期貨合

約與合約標的價格波動不一致而面臨期現基差風險。在需要將期貨合約展期時，

合約平倉時的價格與下一個新合約開倉時的價格之差也存在不確定性，面臨跨

期基差風險。

3、本基金的投資范圍包括資產支持證券。資產支持證券存在如下風險：

（1）信用風險，也稱為違約風險，它是指資產支持證券參與主體對它們所

承諾的各種合約的違約所造成的可能損失。從簡單意義上講，信用風險表現為

證券化資產所產生的現金流不能支持本金和利息的及時支付而給投資者帶來損

失。

（2）提前償付風險，是指若合同約定債務人有權在產品到期前償還，則存

在由于提前償付而使投資者遭受損失的可能性。

（3）操作風險，是指相關各方在業務操作過程中，因操作失誤或違反操作

規程而引起的風險。

（4）法律風險，是指因資產支持證券交易結構較為復雜、參與方較多、交

易文件較多，而存在的法律風險和履約風險。

4、最短持有期限內不能贖回基金份額的風險

本基金對每份基金份額設定90天的最短持有期限，對投資者存在流動性風

險。本基金主要運作方式設置為允許投資者每個開放日申購，但對于每份基金

份額設定90天的最短持有期限，最短持有期限內基金份額持有人不能就該基金

份額提出贖回申請。即投資者要考慮在最短持有期限屆滿前資金不能贖回的風

險。

5、基金管理人職責終止的風險：

因違法經營或者出現重大風險等情況，可能發生基金管理人被依法取消基

金管理資格或依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產等情況。在基金管理

人職責終止情況下，投資者面臨基金管理人變更或基金合同終止的風險。基金

管理人職責終止，涉及基金管理人、臨時基金管理人、新任基金管理人之間責

任劃分的，相關基金管理人對各自履職行為依法承擔責任。

六、啟用側袋機制的風險

當本基金啟用側袋機制時，實施側袋機制期間，側袋賬戶份額將停止披露

基金份額凈值，并不得辦理申購、贖回和轉換。因特定資產的變現時間具有不

確定性，最終變現價格也具有不確定性并且有可能大幅低于啟用側袋機制時的

特定資產的估值，基金份額持有人可能因此面臨損失。

七、本基金法律文件風險收益特征表述與銷售機構基金風險評價可能不一

致的風險

本基金法律文件投資章節有關風險收益特征的表述是基于投資范圍、投資

比例、證券市場普遍規律等做出的概述性描述，代表了一般市場情況下本基金

的長期風險收益特征。銷售機構（包括基金管理人直銷機構和其他銷售機構）

根據相關法律法規對本基金進行風險評價，不同的銷售機構采用的評價方法也

不同，因此銷售機構的風險等級評價與基金法律文件中風險收益特征的表述可

能存在不同，投資人在購買本基金時需按照銷售機構的要求完成風險承受能力

與產品風險之間的匹配檢驗。

八、其他風險

戰爭、自然災害等不可抗力因素的出現，將會嚴重影響證券市場的運行，

可能導致基金資產的損失。金融市場危機、代理商違約、托管行違約等超出基

金管理人自身直接控制能力之外的風險，可能導致基金或者基金份額持有人利

益受損。

九、聲明

1、本基金未經任何一級政府、機構及部門擔保。投資人自愿投資于本基金，

須自行承擔投資風險。

2、除基金管理人直接辦理本基金的銷售外，本基金還通過基金管理人指定

的其他基金代銷機構代理銷售，但是，基金并不是代銷機構的存款或負債，也

沒有經過代銷機構擔?；蛘弑硶鸸芾砣伺c其他基金代銷機構并不能保證

其收益或本金安全。

十八、《基金合同》的變更、終止與基金財產的清算

一、《基金合同》的變更

1、變更基金合同涉及法律法規規定或基金合同約定應經基金份額持有人大

會決議通過的事項的，應召開基金份額持有人大會決議通過。對于法律法規規

定和基金合同約定可不經基金份額持有人大會決議通過的事項，由基金管理人

和基金托管人同意后變更并公告。

2、關于《基金合同》變更的基金份額持有人大會決議自生效后方可執行，

并自決議生效后依照《信息披露辦法》的有關規定在規定媒介公告。

二、《基金合同》的終止事由

有下列情形之一的，經履行相關程序后，《基金合同》應當終止：

1、基金份額持有人大會決定終止的；

2、基金管理人、基金托管人職責終止，在6個月內沒有新基金管理人、新

基金托管人承接的；

3、《基金合同》約定的其他情形；

4、相關法律法規和中國證監會規定的其他情況。

三、基金財產的清算

1、基金財產清算小組：自出現《基金合同》終止事由之日起30個工作日

內成立基金財產清算小組，基金管理人或臨時基金管理人組織基金財產清算小

組并在中國證監會的監督下進行基金清算。

2、基金財產清算小組組成：基金財產清算小組成員由基金管理人或臨時基

金管理人、基金托管人、符合《中華人民共和國證券法》規定的注冊會計師、

律師以及中國證監會指定的人員組成?；鹭敭a清算小組可以聘用必要的工作

人員。

3、基金財產清算小組職責：基金財產清算小組負責基金財產的保管、清理、

估價、變現和分配?；鹭敭a清算小組可以依法進行必要的民事活動。

4、基金財產清算程序：

（1）《基金合同》終止情形出現時，由基金財產清算小組統一接管基金；

（2）對基金財產和債權債務進行清理和確認；

（3）對基金財產進行估值和變現；

（4）制作清算報告；

（5）聘請會計師事務所對清算報告進行外部審計，聘請律師事務所對清算

報告出具法律意見書；

（6）將清算報告報中國證監會備案并公告；

（7）對基金剩余財產進行分配。

5、基金財產清算的期限為6個月，但因本基金所持證券的流動性受到限制

而不能及時變現的，清算期限相應順延。

四、清算費用

清算費用是指基金財產清算小組在進行基金清算過程中發生的所有合理費

用，清算費用由基金財產清算小組優先從基金財產中支付。

五、基金財產清算剩余資產的分配

依據基金財產清算的分配方案，將基金財產清算后的全部剩余資產扣除基

金財產清算費用、交納所欠稅款并清償基金債務后，按基金份額持有人持有的

基金份額比例進行分配。

六、基金財產清算的公告

清算過程中的有關重大事項須及時公告；基金財產清算報告經符合《中華

人民共和國證券法》規定的會計師事務所審計并由律師事務所出具法律意見書

后報中國證監會備案并公告?；鹭敭a清算公告于基金財產清算報告報中國證

監會備案后5個工作日內由基金財產清算小組進行公告，基金財產清算小組應

當將清算報告登載在規定網站上，并將清算報告提示性公告登載在規定報刊上。

七、基金財產清算賬冊及文件的保存

基金財產清算賬冊及有關文件由基金托管人保存不低于法律法規規定的期

限。

十九、《基金合同》的內容摘要

一、基金管理人、基金托管人、基金份額持有人的權利與義務

1、基金管理人的權利

根據《基金法》、《運作辦法》及其他有關規定，基金管理人的權利包括但

不限于：

（1）依法募集資金；

（2）自《基金合同》生效之日起，根據法律法規和《基金合同》獨立運用

并管理基金財產；

（3）依照《基金合同》收取基金管理費以及法律法規規定或中國證監會批

準的其他費用；

（4）銷售基金份額；

（5）按照規定召集基金份額持有人大會；

（6）依據《基金合同》及有關法律規定監督基金托管人，如認為基金托管

人違反了《基金合同》及國家有關法律規定，應呈報中國證監會和其他監管部

門，并采取必要措施保護基金投資者的利益；

（7）在基金托管人更換時，提名新的基金托管人；

（8）選擇、更換基金銷售機構，對基金銷售機構的相關行為進行監督和處

理；

（9）擔任或委托其他符合條件的機構擔任基金登記機構辦理基金登記業務

并獲得《基金合同》規定的費用；

（10）依據《基金合同》及有關法律規定決定基金收益的分配方案；

（11）在《基金合同》約定的范圍內，拒絕或暫停受理申購、贖回或轉換

申請；

（12）依照法律法規為基金的利益對被投資公司行使相關權利，為基金的

利益行使因基金財產投資于證券所產生的權利；

（13）在法律法規允許的前提下，為基金的利益依法為基金進行融資；

（14）以基金管理人的名義，代表基金份額持有人的利益行使訴訟權利或

者實施其他法律行為；

（15）選擇、更換律師事務所、會計師事務所、證券經紀商或其他為基金

提供服務的外部機構，并與選擇的證券經紀商簽訂相關協議，就證券經紀商應

履行的異常交易監控等職責進行約定；

（16）在符合有關法律、法規的前提下，制訂和調整有關基金認購、申購、

贖回、轉換和非交易過戶等業務規則；

（17）法律法規及中國證監會規定的和《基金合同》約定的其他權利。

2、基金管理人的義務

根據《基金法》、《運作辦法》及其他有關規定，基金管理人的義務包括

但不限于：

（1）依法募集資金，辦理或者委托經中國證監會認定的其他機構代為辦理

基金份額的發售、申購、贖回和登記事宜；

（2）辦理基金備案手續；

（3）自《基金合同》生效之日起，以誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運

用基金財產；

（4）配備足夠的具有專業資格的人員進行基金投資分析、決策，以專業化

的經營方式管理和運作基金財產；

（5）建立健全內部風險控制、監察與稽核、財務管理及人事管理等制度，

保證所管理的基金財產和基金管理人的財產相互獨立，對所管理的不同基金分

別管理，分別記賬，進行證券投資；

（6）除依據《基金法》、《基金合同》及其他有關規定外，不得利用基金

財產為自己及任何第三人謀取利益，不得委托第三人運作基金財產；

（7）依法接受基金托管人的監督；

（8）采取適當合理的措施使計算基金份額認購、申購、贖回和注銷價格的

方法符合《基金合同》等法律文件的規定，按有關規定計算并公告基金凈值信

息，確定基金份額申購、贖回的價格；

（9）進行基金會計核算并編制基金財務會計報告；

（10）編制季度報告、中期報告和年度報告；

（11）嚴格按照《基金法》、《基金合同》及其他有關規定，履行信息披

露及報告義務；

（12）保守基金商業秘密，不泄露基金投資計劃、投資意向等。除《基金

法》、《基金合同》及其他有關規定另有規定外，在基金信息公開披露前應予

保密，不向他人泄露，向審計、法律等外部專業顧問提供必要信息的情況除外；

（13）按《基金合同》的約定確定基金收益分配方案，及時向基金份額持

有人分配基金收益；

（14）按規定受理申購與贖回申請，及時、足額支付贖回款項；

（15）依據《基金法》、《基金合同》及其他有關規定召集基金份額持有

人大會或配合基金托管人、基金份額持有人依法召集基金份額持有人大會；

（16）按規定保存基金財產管理業務活動的會計賬冊、報表、記錄和其他

相關資料不低于法律法規規定的期限；

（17）確保需要向基金投資者提供的各項文件或資料在規定時間發出，并

且保證投資者能夠按照《基金合同》規定的時間和方式，隨時查閱到與基金有

關的公開資料，并在支付合理成本的條件下得到有關資料的復印件；

（18）組織并參加基金財產清算小組，參與基金財產的保管、清理、估價、

變現和分配；

（19）面臨解散、依法被撤銷或者被依法宣告破產時，及時報告中國證監

會并通知基金托管人；

（20）因違反《基金合同》導致基金財產的損失或損害基金份額持有人合

法權益時，應當承擔賠償責任，其賠償責任不因其退任而免除；

（21）監督基金托管人按法律法規和《基金合同》規定履行自己的義務，

基金托管人違反《基金合同》造成基金財產損失時，基金管理人應為基金份額

持有人利益向基金托管人追償；

（22）當基金管理人將其義務委托第三方處理時，應當對第三方處理有關

基金事務的行為承擔責任；

（23）以基金管理人名義，代表基金份額持有人利益行使訴訟權利或實施

其他法律行為；

（24）基金管理人在募集期間未能達到基金的備案條件，《基金合同》不

能生效，基金管理人承擔全部募集費用，將已募集資金并加計銀行同期活期存

款利息在基金募集期結束后30日內退還基金認購人；

（25）執行生效的基金份額持有人大會的決議；

（26）建立并保存基金份額持有人名冊；

（27）法律法規及中國證監會規定的和《基金合同》約定的其他義務。

3、基金托管人的權利

根據《基金法》、《運作辦法》及其他有關規定，基金托管人的權利包括

但不限于：

（1）自《基金合同》生效之日起，依法律法規和《基金合同》的規定安全

保管基金財產；

（2）依《基金合同》約定獲得基金托管費以及法律法規規定或監管部門批

準的其他費用；

（3）監督基金管理人對本基金的投資運作，如發現基金管理人有違反《基

金合同》及國家法律法規行為，對基金財產、其他當事人的利益造成重大損失

的情形，應呈報中國證監會，并采取必要措施保護基金投資者的利益；

（4）根據相關市場規則，為基金開設資金賬戶、證券賬戶等投資所需賬戶，

為基金辦理證券交易資金清算；

（5）提議召開或召集基金份額持有人大會；

（6）在基金管理人更換時，提名新的基金管理人；

（7）法律法規及中國證監會規定的和《基金合同》約定的其他權利。

4、基金托管人的義務

根據《基金法》、《運作辦法》及其他有關規定，基金托管人的義務包括

但不限于：

（1）以誠實信用、勤勉盡責的原則持有并安全保管基金財產；

（2）設立專門的基金托管部門，具有符合要求的營業場所，配備足夠的、

合格的熟悉基金托管業務的專職人員，負責基金財產托管事宜；

（3）建立健全內部風險控制、監察與稽核、財務管理及人事管理等制度，

確?；鹭敭a的安全，保證其托管的基金財產與基金托管人自有財產以及不同

的基金財產相互獨立；對所托管的不同的基金分別設置賬戶，獨立核算，分賬

管理，保證不同基金之間在賬戶設置、資金劃撥、賬冊記錄等方面相互獨立；

（4）除依據《基金法》、《基金合同》及其他有關規定外，不得利用基金

財產為自己及任何第三人謀取利益，不得委托第三人托管基金財產；

（5）保管由基金管理人代表基金簽訂的與基金有關的重大合同及有關憑證；

（6）按規定開設基金財產的資金賬戶、證券賬戶等投資所需賬戶，按照

《基金合同》的約定，根據基金管理人的投資指令，及時辦理清算、交割事宜；

（7）保守基金商業秘密，除《基金法》、《基金合同》及其他有關規定另

有規定外，在基金信息公開披露前予以保密，不得向他人泄露，向審計、法律

等外部專業顧問提供必要信息的情況除外；

（8）復核、審查基金管理人計算的基金資產凈值、各類基金份額凈值、基

金份額申購、贖回價格；

（9）辦理與基金托管業務活動有關的信息披露事項；

（10）對基金財務會計報告、季度報告、中期報告和年度報告出具意見，

說明基金管理人在各重要方面的運作是否嚴格按照《基金合同》的規定進行；

如果基金管理人有未執行《基金合同》規定的行為，還應當說明基金托管人是

否采取了適當的措施；

（11）保存基金托管業務活動的記錄、賬冊、報表和其他相關資料不低于

法律法規規定的期限；

（12）從基金管理人或其委托的登記機構處接收并保存基金份額持有人名

冊；

（13）按規定制作相關賬冊并與基金管理人核對；

（14）依據基金管理人的指令或有關規定向基金份額持有人支付基金收益

和贖回款項；

（15）依據《基金法》、《基金合同》及其他有關規定，召集基金份額持

有人大會或配合基金管理人、基金份額持有人依法召集基金份額持有人大會；

（16）按照法律法規和《基金合同》的規定監督基金管理人的投資運作；

（17）參加基金財產清算小組，參與基金財產的保管、清理、估價、變現

和分配；

（18）面臨解散、依法被撤銷或者被依法宣告破產時，及時報告中國證監

會和銀行業監督管理機構，并通知基金管理人；

（19）因違反《基金合同》導致基金財產損失時，應承擔賠償責任，其賠

償責任不因其退任而免除；

（20）按規定監督基金管理人按法律法規和《基金合同》規定履行自己的

義務，基金管理人因違反《基金合同》造成基金財產損失時，應為基金份額持

有人利益向基金管理人追償；

（21）執行生效的基金份額持有人大會的決議；

（22）法律法規及中國證監會規定的和《基金合同》約定的其他義務。

5、基金份額持有人的權利

根據《基金法》、《運作辦法》及其他有關規定，基金份額持有人的權利

包括但不限于：

（1）分享基金財產收益；

（2）參與分配清算后的剩余基金財產；

（3）依法轉讓或者申請贖回其持有的基金份額；

（4）按照規定要求召開基金份額持有人大會或者召集基金份額持有人大會；

（5）出席或者委派代表出席基金份額持有人大會，對基金份額持有人大會

審議事項行使表決權；

（6）查閱或者復制公開披露的基金信息資料；

（7）監督基金管理人的投資運作；

（8）對基金管理人、基金托管人、基金服務機構損害其合法權益的行為依

法提起訴訟或仲裁；

（9）法律法規及中國證監會規定的和《基金合同》約定的其他權利。

6、基金份額持有人的義務

根據《基金法》、《運作辦法》及其他有關規定，基金份額持有人的義務包

括但不限于：

（1）認真閱讀并遵守《基金合同》、招募說明書、基金產品資料概要等信

息披露文件；

（2）了解所投資基金產品，了解自身風險承受能力，自主判斷基金的投資

價值，自主做出投資決策，自行承擔投資風險；

（3）關注基金信息披露，及時行使權利和履行義務；

（4）交納基金認購、申購款項及法律法規和《基金合同》所規定的費用；

（5）在其持有的基金份額范圍內，承擔基金虧損或者《基金合同》終止的

有限責任；

（6）不從事任何有損基金及其他《基金合同》當事人合法權益的活動；

（7）執行生效的基金份額持有人大會的決議；

（8）返還在基金交易過程中因任何原因獲得的不當得利；

（9）遵守基金管理人、基金托管人、銷售機構和登記機構的相關交易及業

務規則；

（10）提供基金管理人和監管機構依法要求提供的信息，以及不時的更新

和補充，并保證其真實性；

（11）法律法規及中國證監會規定的和《基金合同》約定的其他義務。

二、基金份額持有人大會召集、議事及表決的程序和規則

基金份額持有人大會由基金份額持有人組成，基金份額持有人的合法授權

代表有權代表基金份額持有人出席會議并表決。除法律法規另有規定或基金合

同另有約定外，基金份額持有人持有的每一基金份額擁有平等的投票權。若將

來法律法規對基金份額持有人大會另有規定的，以屆時有效的法律法規為準。

本基金份額持有人大會不設日常機構。在本基金存續期內，根據本基金的

運作需要，基金份額持有人大會可以增設日常機構，日常機構的設立與運作應

當根據相關法律法規和中國證監會的規定進行。

（一）召開事由

1、當出現或需要決定下列事由之一的，應當召開基金份額持有人大會（法

律法規或中國證監會另有規定的除外）：

（1）終止《基金合同》，《基金合同》另有約定的除外；

（2）更換基金管理人；

（3）更換基金托管人；

（4）轉換基金運作方式；

（5）調整基金管理人、基金托管人的報酬標準、提高銷售服務費；

（6）變更基金類別；

（7）本基金與其他基金的合并；

（8）變更基金投資目標、范圍或策略；

（9）變更基金份額持有人大會程序；

（10）基金管理人或基金托管人要求召開基金份額持有人大會；

（11）單獨或合計持有本基金總份額10%以上（含10%）基金份額的基金

份額持有人（以基金管理人收到提議當日的基金份額計算，下同）就同一事項

書面要求召開基金份額持有人大會；

（12）對基金合同當事人權利和義務產生重大影響的其他事項；

（13）法律法規、《基金合同》或中國證監會規定的其他應當召開基金份額

持有人大會的事項。

2、在法律法規規定和《基金合同》約定的范圍內且對基金份額持有人利益

無實質性不利影響的前提下，以下情況可由基金管理人和基金托管人協商后修

改，不需召開基金份額持有人大會：

（1）法律法規要求增加的基金費用的收??；

（2）調整本基金的申購費率、調低銷售服務費或變更收費方式；

（3）因相應的法律法規發生變動而應當對《基金合同》進行修改；

（4）對《基金合同》的修改對基金份額持有人利益無實質性不利影響或修

改不涉及《基金合同》當事人權利義務關系發生重大變化；

（5）增加、減少份額類別，或調整基金份額分類辦法及規則；

（6）基金管理人在履行適當程序后，基金推出新業務或服務；

（7）基金管理人、登記機構、基金銷售機構調整有關認購、申購、贖回、

轉換、非交易過戶、轉托管等業務規則；

（8）按照法律法規和《基金合同》規定不需召開基金份額持有人大會的其

他情形。

（二）會議召集人及召集方式

1、除法律法規規定或《基金合同》另有約定外，基金份額持有人大會由基

金管理人召集。

2、基金管理人未按規定召集或不能召集時，由基金托管人召集。

3、基金托管人認為有必要召開基金份額持有人大會的，應當向基金管理人

提出書面提議?；鸸芾砣藨斪允盏綍嫣嶙h之日起10日內決定是否召集，

并書面告知基金托管人?；鸸芾砣藳Q定召集的，應當自出具書面決定之日起

60日內召開；基金管理人決定不召集，基金托管人仍認為有必要召開的，應當

由基金托管人自行召集，并自出具書面決定之日起60日內召開并告知基金管理

人，基金管理人應當配合。

4、代表基金份額10%以上（含10%）的基金份額持有人就同一事項書面

要求召開基金份額持有人大會，應當向基金管理人提出書面提議?；鸸芾砣?
應當自收到書面提議之日起10日內決定是否召集，并書面告知提出提議的基金

份額持有人代表和基金托管人?；鸸芾砣藳Q定召集的，應當自出具書面決定

之日起60日內召開；基金管理人決定不召集，代表基金份額10%以上（含

10%）的基金份額持有人仍認為有必要召開的，應當向基金托管人提出書面提

議?；鹜泄苋藨斪允盏綍嫣嶙h之日起10日內決定是否召集，并書面告知

提出提議的基金份額持有人代表和基金管理人；基金托管人決定召集的，應當

自出具書面決定之日起60日內召開并告知基金管理人，基金管理人應當配合。

5、代表基金份額10%以上（含10%）的基金份額持有人就同一事項要求

召開基金份額持有人大會，而基金管理人、基金托管人都不召集的，單獨或合

計代表基金份額10%以上（含10%）的基金份額持有人有權自行召集，并至少

提前30日報中國證監會備案?；鸱蓊~持有人依法自行召集基金份額持有人大

會的，基金管理人、基金托管人應當配合，不得阻礙、干擾。

6、基金份額持有人會議的召集人負責選擇確定開會時間、地點、方式和權

益登記日。

（三）召開基金份額持有人大會的通知時間、通知內容、通知方式

1、召開基金份額持有人大會，召集人應于會議召開前30日，在規定媒介

公告。基金份額持有人大會通知應至少載明以下內容：

（1）會議召開的時間、地點和會議形式；

（2）會議擬審議的事項、議事程序和表決方式；

（3）有權出席基金份額持有人大會的基金份額持有人的權益登記日；

（4）授權委托證明的內容要求（包括但不限于代理人身份，代理權限和代

理有效期限等）、送達時間和地點；

（5）會務常設聯系人姓名及聯系電話；

（6）出席會議者必須準備的文件和必須履行的手續；

（7）召集人需要通知的其他事項。

2、采取通訊開會方式并進行表決的情況下，由會議召集人決定在會議通知

中說明本次基金份額持有人大會所采取的具體通訊方式、委托的公證機關及其

聯系方式和聯系人、表決意見寄交的截止時間和收取方式。

3、如召集人為基金管理人，還應另行書面通知基金托管人到指定地點對表

決意見的計票進行監督；如召集人為基金托管人，則應另行書面通知基金管理

人到指定地點對表決意見的計票進行監督；如召集人為基金份額持有人，則應

另行書面通知基金管理人和基金托管人到指定地點對表決意見的計票進行監督。

基金管理人或基金托管人拒不派代表對表決意見的計票進行監督的，不影響表

決意見的計票效力。

（四）基金份額持有人出席會議的方式

基金份額持有人大會可通過現場開會方式、通訊開會方式或法律法規、監

管機構允許的其他方式召開，會議的召開方式由會議召集人確定。

1、現場開會。由基金份額持有人本人出席或以代理投票授權委托證明委派

代表出席，現場開會時基金管理人和基金托管人的授權代表應當列席基金份額

持有人大會，基金管理人或基金托管人不派代表列席的，不影響表決效力?，F

場開會同時符合以下條件時，可以進行基金份額持有人大會議程：

（1）親自出席會議者持有基金份額的憑證、受托出席會議者出具的委托人

持有基金份額的憑證及委托人的代理投票授權委托證明符合法律法規、《基金合

同》和會議通知的規定，并且持有基金份額的憑證與基金管理人持有的登記資

料相符；

（2）經核對，匯總到會者出示的在權益登記日持有基金份額的憑證顯示，

有效的基金份額不少于本基金在權益登記日基金總份額的二分之一（含二分之

一）。若到會者在權益登記日代表的有效的基金份額少于本基金在權益登記日基

金總份額的二分之一，召集人可以在原公告的基金份額持有人大會召開時間的

3個月以后、6個月以內，就原定審議事項重新召集基金份額持有人大會。重新

召集的基金份額持有人大會到會者在權益登記日代表的有效的基金份額應不少

于本基金在權益登記日基金總份額的三分之一（含三分之一）。

2、通訊開會。通訊開會系指基金份額持有人將其對表決事項的投票在表決

截止日以前送達至召集人指定的地址或系統。通訊開會應以書面方式或大會公

告載明的其他方式進行表決。

在同時符合以下條件時，通訊開會的方式視為有效：

（1）會議召集人按《基金合同》約定公布會議通知后，在2個工作日內連

續公布相關提示性公告；

（2）召集人按基金合同約定通知基金托管人（如果基金托管人為召集人，

則為基金管理人）到指定地點對表決意見的計票進行監督。會議召集人在基金

托管人（如果基金托管人為召集人，則為基金管理人）和公證機關的監督下按

照會議通知規定的方式收取基金份額持有人的表決意見；基金托管人或基金管

理人經通知不參加收取表決意見的，不影響表決效力；

（3）本人直接出具表決意見或授權他人代表出具表決意見的，基金份額持

有人所持有的基金份額不小于在權益登記日基金總份額的二分之一（含二分之

一）；若本人直接出具表決意見或授權他人代表出具表決意見基金份額持有人所

持有的基金份額小于在權益登記日基金總份額的二分之一，召集人可以在原公

告的基金份額持有人大會召開時間的3個月以后、6個月以內，就原定審議事

項重新召集基金份額持有人大會。重新召集的基金份額持有人大會應當有代表

三分之一以上（含三分之一）基金份額的持有人直接出具表決意見或授權他人

代表出具表決意見；

（4）上述第（3）項中直接出具表決意見的基金份額持有人或受托代表他

人出具表決意見的代理人，同時提交的持有基金份額的憑證、受托出具表決意

見的代理人出具的委托人持有基金份額的憑證及委托人的代理投票授權委托證

明符合法律法規、《基金合同》和會議通知的規定，并與登記機構記錄相符。

3、在不違反法律法規和監管機構規定的前提下，本基金的基金份額持有人

亦可采用其他非書面方式授權其代理人出席基金份額持有人大會，具體方式在

會議通知中列明。

4、在會議召開方式上，在不違反法律法規和監管機構規定的前提下，本基

金亦可采用其他非現場方式或者以現場方式與非現場方式相結合的方式召開基

金份額持有人大會，會議程序比照現場開會和通訊方式開會的程序進行。表決

方式上，在不違反法律法規和監管機構規定的前提下，基金份額持有人也可以

采用網絡、電話或其他方式進行表決，具體方式由會議召集人確定并在會議通

知中載明。

（五）議事內容與程序

1、議事內容及提案權

議事內容為關系基金份額持有人利益的重大事項，如《基金合同》的重大

修改、決定終止《基金合同》、更換基金管理人、更換基金托管人、與其他基金

合并、法律法規及《基金合同》規定的其他事項以及會議召集人認為需提交基

金份額持有人大會討論的其他事項。

基金份額持有人大會的召集人發出召集會議的通知后，對原有提案的修改

應當在基金份額持有人大會召開前及時公告。

基金份額持有人大會不得對未事先公告的議事內容進行表決。

2、議事程序

（1）現場開會

在現場開會的方式下，首先由大會主持人按照下列第（七）條規定程序確

定和公布監票人，然后由大會主持人宣讀提案，經討論后進行表決，并形成大

會決議。大會主持人為基金管理人授權出席會議的代表，在基金管理人授權代

表未能主持大會的情況下，由基金托管人授權其出席會議的代表主持；如果基

金管理人授權代表和基金托管人授權代表均未能主持大會，則由出席大會的基

金份額持有人和代理人所持表決權的50%以上（含50%）選舉產生一名基金份

額持有人作為該次基金份額持有人大會的主持人?；鸸芾砣撕突鹜泄苋司?
不出席或主持基金份額持有人大會，不影響基金份額持有人大會作出的決議的

效力。

會議召集人應當制作出席會議人員的簽名冊。簽名冊載明參加會議人員姓

名（或單位名稱）、身份證明文件號碼、持有或代表有表決權的基金份額、委托

人姓名（或單位名稱）和聯系方式等事項。

（2）通訊開會

在通訊開會的情況下，首先由召集人提前30日公布提案，在所通知的表決

截止日期后2個工作日內在公證機關監督下由召集人統計全部有效表決，在公

證機關監督下形成決議。

（六）表決

基金份額持有人所持每份基金份額有一票表決權。

基金份額持有人大會決議分為一般決議和特別決議：

1、一般決議，一般決議須經參加大會的基金份額持有人或其代理人所持表

決權的二分之一以上（含二分之一）通過方為有效；除下列第2項所規定的須

以特別決議通過事項以外的其他事項均以一般決議的方式通過。

2、特別決議，特別決議應當經參加大會的基金份額持有人或其代理人所持

表決權的三分之二以上（含三分之二）通過方可做出。除法律法規另有規定或

基金合同另有約定外，轉換基金運作方式、更換基金管理人或者基金托管人、

終止《基金合同》、本基金與其他基金合并以特別決議通過方為有效。

基金份額持有人大會采取記名方式進行投票表決。

采取通訊方式進行表決時，除非在計票時有充分的相反證據證明，否則提

交符合會議通知中規定的確認投資者身份文件的表決視為有效出席的投資者，

表面符合會議通知規定的表決意見視為有效表決，表決意見模煳不清或相互矛

盾的視為棄權表決，但應當計入出具表決意見的基金份額持有人所代表的基金

份額總數。

基金份額持有人大會的各項提案或同一項提案內并列的各項議題應當分開

審議、逐項表決。

（七）計票

1、現場開會

（1）如大會由基金管理人或基金托管人召集，基金份額持有人大會的主持

人應當在會議開始后宣布在出席會議的基金份額持有人和代理人中選舉兩名基

金份額持有人代表與大會召集人授權的一名監督員共同擔任監票人；如大會由

基金份額持有人自行召集或大會雖然由基金管理人或基金托管人召集，但是基

金管理人或基金托管人未出席大會的，基金份額持有人大會的主持人應當在會

議開始后宣布在出席會議的基金份額持有人中選舉三名基金份額持有人代表擔

任監票人?；鸸芾砣嘶蚧鹜泄苋瞬怀鱿髸?，不影響計票的效力。

（2）監票人應當在基金份額持有人表決后立即進行清點并由大會主持人當

場公布計票結果。

（3）如果會議主持人或基金份額持有人或代理人對于提交的表決結果有異

議，可以在宣布表決結果后立即對所投票數要求進行重新清點。監票人應當進

行重新清點，重新清點以一次為限。重新清點后，大會主持人應當當場公布重

新清點結果。

（4）計票過程應由公證機關予以公證，基金管理人或基金托管人拒不出席

大會的，不影響計票的效力。

2、通訊開會

在通訊開會的情況下，計票方式為：由大會召集人授權的兩名監督員在基

金托管人授權代表（若由基金托管人召集，則為基金管理人授權代表）的監督

下進行計票，并由公證機關對其計票過程予以公證。基金管理人或基金托管人

拒派代表對表決意見的計票進行監督的，不影響計票和表決結果。

（八）生效與公告

基金份額持有人大會的決議，召集人應當自通過之日起5日內報中國證監

會備案。

基金份額持有人大會的決議自表決通過之日起生效。

基金份額持有人大會決議自生效之日起依照《信息披露辦法》的有關規定

在規定媒介上公告。如果采用通訊方式進行表決，在公告基金份額持有人大會

決議時，必須將公證書全文、公證機構、公證員姓名等一同公告。

基金管理人、基金托管人和基金份額持有人應當執行生效的基金份額持有

人大會的決議。生效的基金份額持有人大會決議對全體基金份額持有人、基金

管理人、基金托管人均有約束力。

（九）實施側袋機制期間基金份額持有人大會的特殊約定

若本基金實施側袋機制，則相關基金份額或表決權的比例指主袋份額持有

人和側袋份額持有人分別持有或代表的基金份額或表決權符合該等比例，但若

相關基金份額持有人大會召集和審議事項不涉及側袋賬戶的，則僅指主袋份額

持有人持有或代表的基金份額或表決權符合該等比例：

1、基金份額持有人行使提議權、召集權、提名權所需單獨或合計代表相關

基金份額10%以上（含10%）；

2、現場開會的到會者在權益登記日代表的基金份額不少于本基金在權益登

記日相關基金份額的二分之一（含二分之一）；

3、通訊開會的直接出具表決意見或授權他人代表出具表決意見的基金份額

持有人所持有的基金份額不小于在權益登記日相關基金份額的二分之一（含二

分之一）；

4、當參與基金份額持有人大會投票的基金份額持有人所持有的基金份額小

于在權益登記日相關基金份額的二分之一，召集人在原公告的基金份額持有人

大會召開時間的3個月以后、6個月以內就原定審議事項重新召集的基金份額

持有人大會應當有代表三分之一以上（含三分之一）相關基金份額的持有人參

與或授權他人參與基金份額持有人大會投票；

5、現場開會由出席大會的基金份額持有人和代理人所持表決權的50%以上

（含50%）選舉產生一名基金份額持有人作為該次基金份額持有人大會的主持

人；

6、一般決議須經參加大會的基金份額持有人或其代理人所持表決權的二分

之一以上（含二分之一）通過；

7、特別決議應當經參加大會的基金份額持有人或其代理人所持表決權的三

分之二以上（含三分之二）通過。

側袋機制實施期間，基金份額持有人大會審議事項涉及主袋賬戶和側袋賬

戶的，應分別由主袋賬戶、側袋賬戶的基金份額持有人進行表決，同一主側袋

賬戶內的同一類別每份基金份額具有平等的表決權。表決事項未涉及側袋賬戶

的，側袋賬戶份額無表決權。

側袋機制實施期間，關于基金份額持有人大會的相關規定以本節特殊約定

內容為準，本節沒有規定的適用上文相關約定。

（十）本部分關于基金份額持有人大會召開事由、召開條件、議事程序、

表決條件等規定，凡是直接引用法律法規或監管規則的部分，如將來法律法規

或監管規則修改導致相關內容被取消或變更的，基金管理人與基金托管人協商

一致并提前公告后，可直接對本部分內容進行修改和調整，無需召開基金份額

持有人大會審議。法律法規或中國證監會另有規定時，從其規定。

三、基金收益分配原則、執行方式

（一）基金利潤的構成

基金利潤指基金利息收入、投資收益、公允價值變動收益和其他收入扣除

相關費用后的余額，基金已實現收益指基金利潤減去公允價值變動收益后的余

額。

（二）基金可供分配利潤

基金可供分配利潤指截至收益分配基準日基金未分配利潤與未分配利潤中

已實現收益的孰低數。

（三）基金收益分配原則

1、在符合有關基金分紅條件的前提下，本基金每月可進行一次收益分配。

若《基金合同》生效不滿3個月可不進行收益分配，具體分配方案以公告為準；

2、本基金收益分配方式分兩種：現金分紅與紅利再投資，投資者可選擇

現金紅利或將現金紅利自動轉為相應類別的基金份額進行再投資；若投資者不

選擇，本基金默認的收益分配方式是現金分紅；紅利再投資方式免收再投資的

費用；紅利再投資所形成的基金份額按原基金份額最短持有期鎖定；

3、基金收益分配后任一類基金份額凈值不能低于面值，即基金收益分配

基準日的任一類基金份額凈值減去每單位該類基金份額收益分配金額后不能低

于面值；

4、本基金各基金份額類別在費用收取上不同，其對應的可供分配利潤可

能有所不同。本基金同一類別的每一基金份額享有同等分配權；

5、法律法規或監管機關另有規定的，從其規定。

在不違反法律法規規定及基金合同約定，并對基金份額持有人利益無實質

不利影響的前提下，基金管理人可對基金收益分配原則和支付方式進行調整。

（四）收益分配方案

基金收益分配方案中應載明截止收益分配基準日的可供分配利潤、基金收

益分配對象、分配時間、分配數額及比例、分配方式等內容。

（五）收益分配方案的確定、公告與實施

本基金收益分配方案由基金管理人擬定，并由基金托管人復核，依照《信

息披露辦法》的有關規定在規定媒介公告。

（六）基金收益分配中發生的費用

基金收益分配時所發生的銀行轉賬或其他手續費用由投資者自行承擔。當

投資者的現金紅利小于一定金額，不足以支付銀行轉賬或其他手續費用時，基

金登記機構可將基金份額持有人的現金紅利自動轉為相應類別的基金份額。紅

利再投資的計算方法，依照《業務規則》執行。

（七）實施側袋機制期間的收益分配

本基金實施側袋機制的，側袋賬戶不進行收益分配，詳見招募說明書的規

定。

四、與基金財產管理、運用有關費用的提取、支付方式與比例

（一）基金費用的種類

1、基金管理人的管理費；

2、基金托管人的托管費；

3、銷售服務費；

4、《基金合同》生效后與基金相關的信息披露費用；

5、《基金合同》生效后與基金相關的會計師費、律師費、仲裁費和訴訟費；

6、基金份額持有人大會費用；

7、基金的證券、期貨交易費用；

8、基金的銀行匯劃費用；

9、基金的開戶費用、賬戶維護費用；

10、按照國家有關規定和《基金合同》約定，可以在基金財產中列支的其

他費用。

（二）基金費用計提方法、計提標準和支付方式

1、基金管理人的管理費

本基金的管理費按前一日基金資產凈值的0.20%年費率計提。管理費的計

算方法如下：

H＝E×0.20%÷當年天數

H為每日應計提的基金管理費

E為前一日的基金資產凈值

基金管理費每日計提，按月支付。由基金管理人根據雙方核對一致的數據

向基金托管人發送基金管理費劃付指令，基金托管人于次月首日起5個工作日

內從基金資產中一次性支付給基金管理人。若遇法定節假日、休息日或不可抗

力致使無法按時支付的，順延至最近可支付日支付。

2、基金托管人的托管費

本基金的托管費按前一日基金資產凈值的0.05%的年費率計提。托管費的

計算方法如下：

H＝E×0.05%÷當年天數

H為每日應計提的基金托管費

E為前一日的基金資產凈值

基金托管費每日計提，按月支付。由基金管理人根據雙方核對一致的數據

向基金托管人發送基金托管費劃付指令，基金托管人于次月首日起5個工作日

內從基金資產中一次性支付給基金托管人。若遇法定節假日、休息日或不可抗

力致使無法按時支付的，順延至最近可支付日支付。

3、銷售服務費

本基金A類基金份額不收取銷售服務費，C類基金份額的銷售服務費年費

率為0.20%，按前一日C類基金資產凈值的0.20%年費率計提。銷售服務費的

計算方法如下：

H＝E×0.20%÷當年天數

H為C類基金份額每日應計提的銷售服務費

E為C類基金份額前一日的基金資產凈值

基金銷售服務費每日計提，按月支付。由基金管理人與基金托管人核對一

致后，基金托管人按照與基金管理人協商一致的方式于次月首日起5個工作日

內從基金財產中一次性支付。若遇法定節假日、休息日或不可抗力致使無法按

時支付的，順延至最近可支付日支付。

上述“（一）基金費用的種類”中第4－10項費用，根據有關法規及相應協

議規定，按費用實際支出金額列入當期費用，由基金托管人從基金財產中支付。

（三）不列入基金費用的項目

下列費用不列入基金費用：

1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或

基金財產的損失；

2、基金管理人和基金托管人處理與基金運作無關的事項發生的費用；

3、《基金合同》生效前的相關費用；

4、其他根據相關法律法規及中國證監會的有關規定不得列入基金費用的項

目。

（四）實施側袋機制期間的基金費用

本基金實施側袋機制的，與側袋賬戶有關的費用可以從側袋賬戶中列支，

但應待側袋賬戶資產變現后方可列支，有關費用可酌情收取或減免，但不得收

取管理費，詳見招募說明書的規定或相關公告。

（五）基金稅收

本基金運作過程中涉及的各納稅主體，其納稅義務按國家稅收法律、法規

執行。

基金財產投資的相關稅收，由基金份額持有人承擔，基金管理人或者其他

扣繳義務人按照國家有關稅收征收的規定代扣代繳。

五、基金凈值信息的計算方法和公告方式

（一）基金資產總值

基金資產總值是指基金擁有的各類有價證券及票據價值、銀行存款本息、

基金應收款項以及其他資產的價值總和。

（二）基金資產凈值

基金資產凈值是指基金資產總值減去基金負債后的價值。

（三）基金凈值信息

《基金合同》生效后，在開始辦理基金份額申購或者贖回前，基金管理人

應當至少每周在規定網站披露一次各類基金份額凈值和基金份額累計凈值。

在開始辦理基金份額申購或者贖回后，基金管理人應當在不晚于每個開放

日的次日，通過規定網站、基金銷售機構網站或營業網點披露開放日的各類基

金份額凈值和基金份額累計凈值。

基金管理人應當在不晚于半年度和年度最后一日的次日，在規定網站披露

半年度和年度最后一日的各類基金份額凈值和基金份額累計凈值。

六、基金合同的變更、終止與基金財產的清算

（一）《基金合同》的變更

1、變更基金合同涉及法律法規規定或本基金合同約定應經基金份額持有人

大會決議通過的事項的，應召開基金份額持有人大會決議通過。對于法律法規

規定和基金合同約定可不經基金份額持有人大會決議通過的事項，由基金管理

人和基金托管人同意后變更并公告。

2、關于《基金合同》變更的基金份額持有人大會決議自生效后方可執行，

并自決議生效后依照《信息披露辦法》的有關規定在規定媒介公告。

（二）《基金合同》的終止事由

有下列情形之一的，經履行相關程序后，《基金合同》應當終止：

1、基金份額持有人大會決定終止的；

2、基金管理人、基金托管人職責終止，在6個月內沒有新基金管理人、新

基金托管人承接的；

3、《基金合同》約定的其他情形；

4、相關法律法規和中國證監會規定的其他情況。

（三）基金財產的清算

1、基金財產清算小組：自出現《基金合同》終止事由之日起30個工作日

內成立基金財產清算小組，基金管理人或臨時基金管理人組織基金財產清算小

組并在中國證監會的監督下進行基金清算。

2、基金財產清算小組組成：基金財產清算小組成員由基金管理人或臨時基

金管理人、基金托管人、符合《中華人民共和國證券法》規定的注冊會計師、

律師以及中國證監會指定的人員組成?；鹭敭a清算小組可以聘用必要的工作

人員。

3、基金財產清算小組職責：基金財產清算小組負責基金財產的保管、清理、

估價、變現和分配?；鹭敭a清算小組可以依法進行必要的民事活動。

4、基金財產清算程序：

（1）《基金合同》終止情形出現時，由基金財產清算小組統一接管基金；

（2）對基金財產和債權債務進行清理和確認；

（3）對基金財產進行估值和變現；

（4）制作清算報告；

（5）聘請會計師事務所對清算報告進行外部審計，聘請律師事務所對清算

報告出具法律意見書；

（6）將清算報告報中國證監會備案并公告；

（7）對基金剩余財產進行分配。

5、基金財產清算的期限為6個月，但因本基金所持證券的流動性受到限制

而不能及時變現的，清算期限相應順延。

（四）清算費用

清算費用是指基金財產清算小組在進行基金清算過程中發生的所有合理費

用，清算費用由基金財產清算小組優先從基金財產中支付。

（五）基金財產清算剩余資產的分配

依據基金財產清算的分配方案，將基金財產清算后的全部剩余資產扣除基

金財產清算費用、交納所欠稅款并清償基金債務后，按基金份額持有人持有的

基金份額比例進行分配。

（六）基金財產清算的公告

清算過程中的有關重大事項須及時公告；基金財產清算報告經符合《中華

人民共和國證券法》規定的會計師事務所審計并由律師事務所出具法律意見書

后報中國證監會備案并公告?；鹭敭a清算公告于基金財產清算報告報中國證

監會備案后5個工作日內由基金財產清算小組進行公告，基金財產清算小組應

當將清算報告登載在規定網站上，并將清算報告提示性公告登載在規定報刊上。

（七）基金財產清算賬冊及文件的保存

基金財產清算賬冊及有關文件由基金托管人保存不低于法律法規規定的期

限。

七、爭議的處理

各方當事人同意，因《基金合同》而產生的或與《基金合同》有關的一切

爭議，應經友好協商解決。如經友好協商未能解決的，則任何一方應當將爭議

提交中國國際經濟貿易仲裁委員會進行仲裁，仲裁地點為北京市，按照該會屆

時有效的仲裁規則進行仲裁。仲裁裁決是終局的，對仲裁各方當事人均具有約

束力。除非仲裁裁決另有規定，仲裁費由敗訴方承擔。

爭議處理期間，基金合同當事人應恪守各自的職責，繼續忠實、勤勉、盡

責地履行基金合同規定的義務，維護基金份額持有人的合法權益。

《基金合同》受中國法律（為本基金合同之目的，不含港澳臺地區法律）

管轄并從其解釋。

八、基金合同存放地和投資人取得基金合同的方式

《基金合同》可印制成冊，供投資者在基金管理人、基金托管人、銷售機

構的辦公場所和營業場所查閱。

二十、基金托管協議的內容摘要

一、基金托管協議當事人

（一）基金管理人

名稱：匯泉基金管理有限公司

注冊地址：北京市通州區貢院街1號院1號樓二層206-40室

辦公地址：北京市海淀區西直門外大街168號騰達大廈16層

郵政編碼：100044

法定代表人：孟朝霞

成立日期：2020年06月15日

批準設立機關及批準設立文號：中國證監會證監許可〔2020〕1028號

組織形式：有限責任公司

注冊資本：1.0468億元人民幣

存續期間：持續經營

經營范圍：基金管理業務、發起設立基金及中國證券監督管理委員會批準

的其他業務。

（二）基金托管人

名稱：中國農業銀行股份有限公司

注冊地址：北京市東城區建國門內大街69號

辦公地址：北京市西城區復興門內大街28號凱晨世貿中心東座九層

郵政編碼：100031

法定代表人：谷澍

成立時間：2009年1月15日

基金托管資格批文及文號：中國證監會證監基字[1998]23號

批準設立機關和批準設立文號：中國銀監會銀監復[2009]13號

注冊資本：34,998,303.4萬元人民幣

存續期間：持續經營

經營范圍：吸收公眾存款；發放短期、中期、長期貸款；辦理國內外結算；

辦理票據承兌與貼現；發行金融債券；代理發行、代理兌付、承銷政府債券；

買賣政府債券、金融債券；從事同業拆借；買賣、代理買賣外匯；結匯、售匯；

從事銀行卡業務；提供信用證服務及擔保；代理收付款項；提供保管箱服務；

代理資金清算；各類匯兌業務；代理政策性銀行、外國政府和國際金融機構貸

款業務；貸款承諾；組織或參加銀團貸款；外匯存款；外匯貸款；外匯匯款；

外匯借款；發行、代理發行、買賣或代理買賣股票以外的外幣有價證券；外匯

票據承兌和貼現；自營、代客外匯買賣；外幣兌換；外匯擔保；資信調查、咨

詢、見證業務；企業、個人財務顧問服務；證券公司客戶交易結算資金存管業

務；證券投資基金托管業務；企業年金托管業務；產業投資基金托管業務；合

格境外機構投資者境內證券投資托管業務；代理開放式基金業務；電話銀行、

手機銀行、網上銀行業務；金融衍生產品交易業務；經國務院銀行業監督管理

機構等監管部門批準的其他業務；保險兼業代理業務。

二、基金托管人對基金管理人的業務監督和核查

（一）基金托管人根據有關法律法規的規定及基金合同的約定，對基金投

資范圍、投資對象進行監督?；鸷贤鞔_約定基金投資風格或證券選擇標準

的，基金管理人應按照基金托管人要求的格式提供投資品種池和交易對手庫，

以便基金托管人運用相關技術系統，對基金實際投資是否符合基金合同關于證

券選擇標準的約定進行監督，對存在疑義的事項進行核查。

本基金的投資范圍包括國債、央行票據、金融債券、企業債券、公司債券、

中期票據、短期融資券、超短期融資券、次級債券、政府機構債券、地方政府

債券、可分離交易可轉換債券的純債部分、資產支持證券、債券回購、同業存

單、銀行存款（包括協議存款、定期存款及其他銀行存款）、貨幣市場工具、國

債期貨、現金以及法律法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具（但須

符合中國證監會相關規定）。

本基金不投資于股票，也不投資于可轉換債券（可分離交易可轉換債券的

純債部分除外）、可交換債券。

如法律法規或監管機構以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適

當程序后，可以將其納入投資范圍，并可依據屆時有效的法律法規適時合理地

調整投資范圍。

基金的投資組合比例為：

本基金投資于債券的比例不低于基金資產的80%；每個交易日日終在扣除

國債期貨合約需繳納的交易保證金后，基金保留的現金或投資于到期日在一年

以內的政府債券的比例合計不低于基金資產凈值的5%，本基金所指的現金不包

括結算備付金、存出保證金和應收申購款等。

如法律法規或中國證監會變更投資品種的投資比例限制，基金管理人在履

行適當程序后，可以調整上述投資品種的投資比例。

（二）基金托管人根據有關法律法規的規定及基金合同的約定，對基金投

資、融資比例進行監督。基金托管人按下述比例和調整期限進行監督：

（1）本基金投資于債券的比例不低于基金資產的80%；

（2）每個交易日日終在扣除國債期貨合約需繳納的交易保證金后，基金保

留的現金或投資于到期日在一年以內的政府債券的比例合計不低于基金資產凈

值的5%，本基金所指的現金不包括結算備付金、存出保證金和應收申購款等；

（3）本基金持有一家公司發行的證券其市值不超過基金資產凈值的10％；

（4）本基金管理人管理的、且由本基金托管人托管的全部基金持有一家公

司發行的證券，不超過該證券的10％；

（5）本基金投資于同一原始權益人的各類資產支持證券的比例，不得超過

基金資產凈值的10％；

（6）本基金持有的全部資產支持證券，其市值不得超過基金資產凈值的

20％；

（7）本基金持有的同一(指同一信用級別)資產支持證券的比例，不得超過

該資產支持證券規模的10％；

（8）本基金管理人管理的、且由本基金托管人托管的全部基金投資于同一

原始權益人的各類資產支持證券，不得超過其各類資產支持證券合計規模的

10％；

（9）本基金應投資于信用評級為AA+以上(含AA+)的資產支持證券?；?
金持有資產支持證券期間，如果其信用等級下降、不再符合投資標準，應在評

級報告發布之日起3個月內予以全部賣出；

（10）本基金資產總值不超過基金資產凈值的140%；

（11）本基金在任何交易日日終，持有的買入國債期貨合約價值，不得超

過基金資產凈值的15%；在任何交易日日終，持有的賣出國債期貨合約價值不

得超過基金持有的債券總市值的30%；在任何交易日內交易（不包括平倉）的

國債期貨合約的成交金額不得超過上一個交易日基金資產凈值的30%；在任何

交易日日終，本基金所持有的債券（不含到期日在一年以內的政府債券）市值

和買入、賣出國債期貨合約價值，合計（軋差計算）占基金資產的比例不低于

80％；

（12）本基金主動投資于流動性受限資產的市值合計不得超過該基金資產

凈值的15%；因證券市場波動、證券停牌、基金規模變動等基金管理人之外的

因素致使基金不符合該比例限制的，基金管理人不得主動新增流動性受限資產

的投資；

（13）本基金與私募類證券資管產品及中國證監會認定的其他主體為交易

對手開展逆回購交易的，可接受質押品的資質要求應當與基金合同約定的投資

范圍保持一致；

（14）法律法規及中國證監會規定的和《基金合同》約定的其他投資限制。

除上述（2）、（9）、（12）、（13）情形之外，因證券、期貨市場波動、證券發行

人合并、基金規模變動等基金管理人之外的因素致使基金投資比例不符合上述

規定投資比例的，基金管理人應當在10個交易日內進行調整，但中國證監會規

定的特殊情形除外。法律法規另有規定的，從其規定。

基金管理人應當自基金合同生效之日起6個月內使基金的投資組合比例符

合基金合同的有關約定。在上述期間內，本基金的投資范圍、投資策略應當符

合基金合同的約定。

基金托管人對基金的投資監督與檢查自基金合同生效之日起開始。

法律法規或監管部門取消或變更上述限制，如適用于本基金，基金管理人

在履行適當程序后，則本基金投資不再受相關限制或以變更后的規定為準。

當基金持有特定資產且存在或潛在大額贖回申請時，根據最大限度保護基

金份額持有人利益的原則，基金管理人經與基金托管人協商一致，并咨詢會計

師事務所意見后，可以依照法律法規及基金合同的約定啟用側袋機制。

側袋機制實施期間，本部分約定的投資組合比例、組合限制等約定僅適用

于主袋賬戶。

側袋機制的具體規則依照相關法律法規的規定和基金合同的約定執行。

（三）基金托管人根據有關法律法規的規定及基金合同的約定，對本協議

第十五條第（十一）項基金投資禁止行為進行監督。

根據法律法規有關基金從事的關聯交易的規定，基金管理人和基金托管人

應事先相互提供與本機構有控股關系的股東或與本機構有其他重大利害關系的

公司名單及其更新，并以雙方約定的方式提交，確保所提供的關聯交易名單的

真實性、完整性、全面性?；鸸芾砣擞胸熑伪９苷鎸?、完整、全面的關聯交

易名單，并負責及時更新該名單。名單變更后基金管理人應及時發送基金托管

人，基金托管人應及時確認已知名單的變更。如果基金托管人在運作中嚴格遵

循了監督流程，基金管理人仍違規進行關聯交易，并造成基金資產損失的，由

基金管理人承擔責任，基金托管人有權向中國證監會報告。

基金管理人運用基金財產買賣基金管理人、基金托管人及其控股股東、實

際控制人或者與其有重大利害關系的公司發行的證券或承銷期內承銷的證券，

或者從事其他重大關聯交易的，應當符合基金的投資目標和投資策略，遵循基

金份額持有人利益優先的原則，防范利益沖突，建立健全內部審批機制和評估

機制，按照市場公平合理價格執行。相關交易必須事先得到基金托管人的同意，

并按法律法規予以披露。重大關聯交易應提交基金管理人董事會審議，并經過

三分之二以上的獨立董事通過?；鸸芾砣硕聲辽倜堪肽陮﹃P聯交易事

項進行審查。

（四）基金托管人根據有關法律法規的規定及基金合同的約定，對基金管

理人參與銀行間債券市場進行監督?；鸸芾砣藨诨鹜顿Y運作之前向基金

托管人提供經慎重選擇的、本基金適用的銀行間債券市場交易對手名單，并約

定各交易對手所適用的交易結算方式。基金托管人監督基金管理人是否按事前

提供的銀行間債券市場交易對手名單進行交易?；鸸芾砣丝梢悦堪肽陮︺y行

間債券市場交易對手名單進行更新，如基金管理人根據市場情況需要臨時調整

銀行間債券市場交易對手名單，應向基金托管人說明理由，在與交易對手發生

交易前與基金托管人協商解決?；鸸芾砣耸盏交鹜泄苋藭娲_認后，被確

認調整的名單開始生效，新名單生效前已與本次剔除的交易對手所進行但尚未

結算的交易，仍應按照協議進行結算。如基金管理人在基金投資運作之前未向

基金托管人提供銀行間債券市場交易對手名單的，視為基金管理人認可全市場

交易對手?；鸸芾砣素撠煂灰讓κ值馁Y信控制，按銀行間債券市場的交易

規則進行交易，基金托管人則根據銀行間債券市場成交單對合同履行情況進行

監督，但不承擔交易對手不履行合同造成的損失。如基金托管人事后發現基金

管理人沒有按照事先約定的交易對手或交易方式進行交易時，基金托管人應及

時提醒基金管理人，基金托管人不承擔由此造成的相應損失和責任。

（五）基金托管人根據有關法律法規的規定及基金合同的約定，對基金管

理人投資銀行存款進行監督。

基金投資銀行存款的，基金管理人應根據法律法規的規定及基金合同的約

定，建立投資制度、審慎選擇存款銀行，做好風險控制；并按照基金托管人的

要求配合基金托管人完成相關業務辦理。

（六）基金托管人根據有關法律法規的規定及基金合同的約定，對基金資

產凈值計算、各類基金份額凈值計算、應收資金到賬、基金費用開支及收入確

定、基金收益分配、相關信息披露、基金宣傳推介材料中登載基金業績表現數

據等進行監督和核查。

如果基金管理人未經基金托管人的審核擅自將不實的業績表現數據印制在

宣傳推介材料上，則基金托管人對此不承擔相應責任，并將在發現后立即報告

中國證監會。

（七）基金托管人發現基金管理人的上述事項及投資指令或實際投資運作

中違反法律法規和基金合同的規定，應及時以書面形式通知基金管理人限期糾

正?；鸸芾砣藨e極配合和協助基金托管人的監督和核查。基金管理人收到

通知后應在下一工作日前及時核對并以書面形式給基金托管人發出回函，就基

金托管人的合理疑義進行解釋或舉證，說明違規原因及糾正期限，并保證在規

定期限內及時改正。在上述規定期限內,基金托管人有權隨時對通知事項進行復

查,督促基金管理人改正?；鸸芾砣藢鹜泄苋送ㄖ倪`規事項未能在限期

內糾正的，基金托管人應報告中國證監會?；鹜泄苋税l現基金管理人依據交

易程序已經生效的投資指令違反法律、行政法規和其他有關規定，或者違反基

金合同約定的，應當立即通知基金管理人，并報告中國證監會。

（八）基金管理人有義務配合和協助基金托管人依照法律法規、基金合同

和本托管協議對基金業務執行核查。對基金托管人發出的書面提示，基金管理

人應在規定時間內答復并改正，或就基金托管人的合理疑義進行解釋或舉證；

對基金托管人按照法規要求需向中國證監會報送基金監督報告的事項，基金管

理人應積極配合提供相關數據資料和制度等。

（九）基金托管人發現基金管理人有重大違規行為，應及時報告中國證監

會，同時通知基金管理人限期糾正，并將糾正結果報告中國證監會?；鸸芾?
人無正當理由，拒絕、阻撓對方根據本協議規定行使監督權，或采取拖延、欺

詐等手段妨礙對方進行有效監督，情節嚴重或經基金托管人提出警告仍不改正

的，基金托管人應報告中國證監會。

三、基金管理人對基金托管人的業務核查

（一）基金管理人對基金托管人履行托管職責情況進行核查，核查事項包

括基金托管人安全保管基金財產、開設基金財產的資金賬戶和證券賬戶等投資

所需賬戶、復核基金管理人計算的基金資產凈值和各類基金份額凈值、根據基

金管理人指令辦理清算交收、相關信息披露和監督基金投資運作等行為。

（二）基金管理人發現基金托管人擅自挪用基金財產、未對基金財產實行

分賬管理、未執行或無故延遲執行基金管理人資金劃撥指令、泄露基金投資信

息等違反《基金法》、基金合同、本協議及其他有關規定時，應及時以書面形式

通知基金托管人限期糾正。基金托管人收到通知后應在下一工作日前及時核對

并以書面形式給基金管理人發出回函，說明違規原因及糾正期限，并保證在規

定期限內及時改正。在上述規定期限內，基金管理人有權隨時對通知事項進行

復查,督促基金托管人改正。基金托管人應積極配合基金管理人的核查行為，包

括但不限于：提交相關資料以供基金管理人核查托管財產的完整性和真實性，

在規定時間內答復基金管理人并改正。

（三）基金管理人發現基金托管人有重大違規行為，應及時報告中國證監

會，同時通知基金托管人限期糾正，并將糾正結果報告中國證監會?；鹜泄?
人無正當理由，拒絕、阻撓對方根據本協議規定行使監督權，或采取拖延、欺

詐等手段妨礙對方進行有效監督，情節嚴重或經基金管理人提出警告仍不改正

的，基金管理人應報告中國證監會。

四、基金財產的保管

（一）基金財產保管的原則

1、基金財產應獨立于基金管理人、基金托管人的固有財產。

2、基金托管人應安全保管基金財產。未經基金管理人依據合法程序作出的

合法合規指令，基金托管人不得自行運用、處分、分配基金的任何財產。

3、基金托管人按照規定開設基金財產的資金賬戶和證券賬戶等投資所需賬

戶。

4、基金托管人對所托管的不同基金財產分別設置賬戶，確?；鹭敭a的完

整與獨立。

5、基金托管人根據基金管理人的指令，按照基金合同和本協議的約定保管

基金財產，如有特殊情況雙方可另行協商解決。

6、對于因為基金投資產生的應收資產，應由基金管理人負責與有關當事人

確定到賬日期并通知基金托管人，到賬日基金財產沒有到達基金賬戶的，基金

托管人應及時通知基金管理人采取措施進行催收。由此給基金財產造成損失的，

基金托管人對此不承擔相應責任，但應給予必要的協助與配合。

7、除依據法律法規和基金合同的規定外，基金托管人不得委托第三人托管

基金財產。

（二）基金募集期間及募集資金的驗資

1、基金募集期間的資金應存于基金管理人在具有托管資格的商業銀行開設

的基金認購專戶。該賬戶由基金管理人開立并管理。

2、基金募集期滿或基金停止募集時，募集的基金份額總額、基金募集金額、

基金份額持有人人數符合《基金法》、《運作辦法》等有關規定后，基金管理人

應將屬于基金財產的全部資金劃入基金托管人開立的基金托管資金賬戶，同時

在規定時間內，聘請符合《中華人民共和國證券法》規定的會計師事務所進行

驗資，出具驗資報告。出具的驗資報告由參加驗資的2名或2名以上中國注冊

會計師簽字方為有效。

3、若基金募集期限屆滿，未能達到基金合同生效的條件，由基金管理人按

規定辦理退款等事宜，基金托管人應提供充分協助。

（三）基金資金賬戶的開立和管理

1、基金托管人應負責本基金的資金賬戶的開設和管理。

2、基金托管人負責由指定人員以本基金的名義在其營業機構開設本基金

的資金賬戶，并根據基金管理人合法合規的指令辦理資金收付。本基金的銀行

預留印鑒由基金托管人保管和使用。本基金的一切貨幣收支活動，包括但不限

于投資、支付贖回金額、支付基金收益、收取申購款，均需通過本基金的資金

賬戶進行。

3、基金托管資金賬戶的開立和使用，限于滿足開展本基金業務的需要?；?
金托管人和基金管理人不得假借本基金的名義開立任何其他銀行賬戶；亦不得

使用基金的任何賬戶進行本基金業務以外的活動。

4、基金托管資金賬戶的開立和管理應符合相關法律法規的有關規定。

5、在符合法律法規規定的條件下，基金托管人可以通過基金托管人專用賬

戶辦理基金資產的支付。

（四）基金證券賬戶和結算備付金賬戶的開立和管理

1、基金托管人在中國證券登記結算有限責任公司為基金開立基金托管人與

基金聯名的證券賬戶。

2、基金證券賬戶的開立和使用，限于滿足開展本基金業務的需要?；鹜?
管人和基金管理人不得出借或未經對方同意擅自轉讓基金的任何證券賬戶，亦

不得使用基金的任何賬戶進行本基金業務以外的活動。

3、基金托管人以自身法人名義在中國證券登記結算有限責任公司開立結算

備付金賬戶，并代表所托管的基金完成與中國證券登記結算有限責任公司的一

級法人清算工作，基金管理人應予以積極協助。結算備付金的收取按照中國證

券登記結算有限責任公司的規定執行。

4、基金證券賬戶的開立和開戶回執的保管由基金托管人負責，賬戶資產的

管理和運用由基金管理人負責。

5、在本托管協議生效日之后，本基金被允許從事其他投資品種的投資業務，

涉及相關賬戶的開設、使用的，按有關規定開設、使用并管理；若無相關規定，

則基金托管人應當比照并遵守上述關于賬戶開設、使用的規定。

（五）債券托管專戶的開設和管理

基金合同生效后，基金托管人根據中國人民銀行、中央國債登記結算有限

責任公司、銀行間市場清算所股份有限公司的有關規定，以基金的名義在中央

國債登記結算有限責任公司、銀行間市場清算所股份有限公司開立債券托管與

結算賬戶，并代表基金進行銀行間市場債券的結算?；鸸芾砣舜砘鸷炗?
全國銀行間債券市場債券回購主協議。

（六）期貨的相關賬戶的開立和管理

基金管理人應當按照相關規定開立期貨結算賬戶、期貨資金賬戶，在中國

金融期貨交易所獲取交易編碼。期貨結算賬戶名稱、期貨資金賬戶名稱及交易

編碼對應名稱應按照有關規定設立。

基金托管人已取得期貨保證金存管銀行資格，基金管理人授權基金托管人

辦理相關銀期轉賬業務。

（七）其他賬戶的開立和管理

1、因業務發展需要而開立的其他賬戶，可以根據法律法規和基金合同的規

定，在基金管理人和基金托管人商議后開立。新賬戶按有關規則使用并管理。

2、法律法規等有關規定對相關賬戶的開立和管理另有規定的，從其規定辦

理。

（八）基金財產投資的有關有價憑證等的保管

基金財產投資的有關實物證券、銀行定期存款存單等有價憑證由基金托管

人負責妥善保管，保管憑證由基金托管人持有。實物證券的購買和轉讓，由基

金托管人根據基金管理人的指令辦理。屬于基金托管人實際有效控制下的實物

證券在基金托管人保管期間的損壞、滅失，由此產生的責任應由基金托管人承

擔?；鹜泄苋藢鹜泄苋艘酝鈾C構實際有效控制的證券不承擔保管責任。

（九）與基金財產有關的重大合同的保管

由基金管理人代表基金簽署的、與基金有關的重大合同的原件分別由基金

管理人、基金托管人保管。除協議另有規定外，基金管理人在代表基金簽署與

基金有關的重大合同時應保證基金一方持有兩份以上的正本，以便基金管理人

和基金托管人至少各持有一份正本的原件。重大合同的保管期限不少于法律法

規的規定。

五、基金資產凈值計算和會計核算

（一）基金資產凈值的計算及復核程序

1、基金資產凈值

基金資產凈值是指基金資產總值減去負債后的凈資產值。

基金份額凈值是指基金資產凈值除以基金份額總數后得到的基金份額的資

產凈值。各類基金份額凈值是按照每個估值日閉市后，該類基金資產凈值除以

當日該類基金份額的余額數量計算，各類基金份額凈值均精確到0.0001元，小

數點后第5位四舍五入。基金管理人可以設立大額贖回情形下的凈值精度應急

調整機制。國家另有規定的，從其規定。

每個估值日計算基金資產凈值及各類基金份額凈值，并按規定公告。

2、復核程序

基金管理人每個估值日對基金資產進行估值后，將各類基金份額凈值結果

發送基金托管人，經基金托管人復核無誤后，由基金管理人依據基金合同和相

關法律法規的規定對外公布。

（二）基金資產估值方法和特殊情形的處理

1、估值對象

基金所擁有的債券、銀行存款本息、應收款項、同業存單、國債期貨、資

產支持證券、其他投資等資產及負債。

2、估值方法

（1）已上市或已掛牌轉讓的有價證券的估值

1）對于已上市或已掛牌轉讓的不含權固定收益品種（基金合同另有規定的

除外），選取估值日第三方估值基準服務機構提供的相應品種當日的估值價格進

行估值。

2）對于已上市或已掛牌轉讓的含權固定收益品種（基金合同另有規定的除

外），選取估值日第三方估值基準服務機構提供的相應品種當日的唯一估值價格

或推薦估值價格進行估值。

對于含投資者回售權的固定收益品種，行使回售權的，在回售登記日至實

際收款日期間選取第三方估值基準服務機構提供的相應品種的唯一估值價格或

推薦估值價格，同時應充分考慮發行人的信用風險變化對公允價值的影響。回

售登記期截止日（含當日）后未行使回售權的按照長待償期所對應的價格進行

估值。

3）對于發行人已破產、發行人未能按時足額償付本金或利息，或者有其它

可靠信息表明本金或利息無法按時足額償付的債券投資品種，第三方估值基準

服務機構可在提供推薦價格的同時提供價格區間作為公允價值的參考范圍以及

公允價值存在重大不確定性的相關提示?；鸸芾砣嗽谂c托管人協商一致后，

可采用價格區間中的數據作為該債券投資品種的公允價值。

（2）對于未上市或未掛牌轉讓且不存在活躍市場的固定收益品種，應采用

在當前情況下適用并且有足夠可利用數據和其他信息支持的估值技術確定其公

允價值。

（3）本基金投資國債期貨合約，一般以估值當日結算價進行估值，估值當

日無結算價的，且最近交易日后經濟環境未發生重大變化的，采用最近交易日

結算價估值。

（4）本基金投資同業存單，按估值日第三方估值基準服務機構提供的估值

價格估值。

（5）存款的估值方法：

持有的銀行定期存款或通知存款以本金列示，按協議或合同利率逐日確認

利息收入。

（6）同一債券同時在兩個或兩個以上市場交易的，按債券所處的市場分別

估值。

（7）其他資產按法律法規或監管機構有關規定進行估值。

（8）如有確鑿證據表明按上述方法進行估值不能客觀反映上述資產或負債

其公允價值的，基金管理人可根據具體情況與基金托管人商定后，按最能反映

公允價值的價格估值。

（9）當發生大額申購或贖回情形時，基金管理人可以采用擺動定價機制，

以確保基金估值的公平性。

（10）相關法律法規以及監管部門、自律規則另有強制規定的，從其規定。

如有新增事項，按國家最新規定估值。

如基金管理人或基金托管人發現基金估值違反基金合同訂明的估值方法、

程序及相關法律法規的規定或者未能充分維護基金份額持有人利益時，應立即

通知對方，共同查明原因，雙方協商解決。

3、特殊情形的處理

基金管理人、基金托管人按估值方法的第（8）項進行估值時，所造成的誤

差不作為基金資產估值錯誤處理。

（三）基金份額凈值錯誤的處理方式

（1）當任一類基金份額凈值小數點后4位以內(含第4位)發生差錯時，視

為該類基金份額凈值錯誤；基金份額凈值出現錯誤時，基金管理人應當立即予

以糾正，通報基金托管人，并采取合理的措施防止損失進一步擴大；任一類基

金份額凈值計算錯誤偏差達到或超過該類基金資產凈值的0.25%時，基金管理

人應當及時通知基金托管人并報中國證監會；錯誤偏差達到該類基金份額凈值

的0.50%時，基金管理人應當公告、通報基金托管人并報中國證監會備案；當

發生凈值計算錯誤時，基金管理人及基金托管人應當按照《基金合同》的約定

處理份額凈值錯誤。

（2）當基金份額凈值計算差錯給基金和基金份額持有人造成損失需要進行

賠償時，基金管理人和基金托管人應根據實際情況界定雙方承擔的責任，經確

認后按以下條款進行賠償：

①本基金的基金會計責任方由基金管理人擔任。與本基金有關的會計問題，

如經雙方在平等基礎上充分討論后，尚不能達成一致時，按基金會計責任方的

建議執行，由此給基金份額持有人和基金造成的損失，由基金管理人負責賠付。

②若基金管理人計算的基金份額凈值已由基金托管人復核確認后公告，而

且基金托管人未對計算過程提出合理疑義或要求基金管理人書面說明，基金份

額凈值出錯且造成基金份額持有人損失的，應根據法律法規的規定對基金份額

持有人或基金支付賠償金，就實際向基金份額持有人或基金支付的賠償金額，

基金管理人與基金托管人按過錯程度承擔相應的責任。

③如基金管理人和基金托管人對基金份額凈值的計算結果，雖然多次重新

計算和核對，尚不能達成一致時，為避免不能按時公布基金份額凈值的情形，

以基金管理人的計算結果對外公布，由此給基金份額持有人和基金造成的損失，

由基金管理人負責賠付。

④由于基金管理人提供的信息錯誤（包括但不限于基金申購或贖回金額等），

基金托管人在履行正常復核程序后仍不能發現該錯誤，進而導致基金份額凈值

計算錯誤而引起的基金份額持有人和基金財產的損失，由基金管理人負責賠付。

（3）由于證券、期貨交易所、登記結算公司及第三方估值基準服務機構等

機構發送的數據錯誤，有關會計制度變化或由于其他不可抗力等原因，基金管

理人和基金托管人雖然已經采取必要、適當、合理的措施進行檢查，但是未能

發現該錯誤而造成的基金份額凈值計算錯誤，基金管理人、基金托管人可以免

除賠償責任。但基金管理人、基金托管人應積極采取必要的措施減輕或消除由

此造成的影響。

（4）基金管理人和基金托管人由于各自技術系統設置而產生的凈值計算尾

差，以基金管理人計算結果為準。

（5）前述內容如法律法規或監管機關另有規定的，從其規定處理。如果行

業有通行做法，雙方當事人應本著平等和保護基金份額持有人利益的原則進行

協商。

（四）暫停估值與公告基金份額凈值的情形

（1）基金投資所涉及的證券、期貨交易市場遇法定節假日或因其他原因暫

停營業時；

（2）因不可抗力致使基金管理人、基金托管人無法準確評估基金資產價值

時；

（3）當特定資產占前一估值日基金資產凈值50%以上的，經與基金托管人

協商確認后，基金管理人應當暫停估值；

（4）法律法規、中國證監會和基金合同認定的其他情形。

（五）基金會計制度

按國家有關部門規定的會計制度執行。

（六）基金賬冊的建立

基金管理人進行基金會計核算并編制基金財務會計報告?；鸸芾砣霜毩?
地設置、記錄和保管本基金的全套賬冊。若基金管理人和基金托管人對會計處

理方法存在分歧，應以基金管理人的處理方法為準。若當日核對不符，暫時無

法查找到錯賬的原因而影響到基金凈值信息的計算和公告的，以基金管理人的

賬冊為準。

（七）基金財務報表與報告的編制和復核

1、財務報表的編制

基金管理人應當及時編制并對外提供真實、完整的基金財務會計報告。月

度報表的編制，基金管理人應于每月終了后5個工作日內完成；招募說明書在

基金合同生效后至少每年更新一次。季度報告應在每個季度結束之日起15個工

作日內編制完畢并予以公告；中期報告在會計年度半年終了后兩個月內編制完

畢并予以公告；年度報告在會計年度結束后三個月內編制完畢并予以公告?；?
金合同生效不足2個月的，基金管理人可以不編制當期季度報告、中期報告或

者年度報告。

2、報表復核

基金管理人在月度報表完成當日，將報表蓋章后提供給基金托管人復核；

基金托管人在收到后應在3日內進行復核，并將復核結果書面通知基金管理人。

基金管理人在季度報告完成當日，將有關報告提供給基金托管人復核，基金托

管人應在收到后7個工作日內完成復核，并將復核結果書面通知基金管理人。

基金管理人在中期報告完成當日，將有關報告提供給基金托管人復核，基金托

管人應在收到后30日內完成復核，并將復核結果書面通知基金管理人?；鸸?
理人在年度報告完成當日，將有關報告提供基金托管人復核，基金托管人應在

收到后45日內完成復核，并將復核結果書面通知基金管理人?；鸸芾砣撕突?
金托管人之間的上述文件往來均以傳真的方式或雙方商定的其他方式進行。

基金托管人在復核過程中，發現雙方的報表存在不符時，基金管理人和基

金托管人應共同查明原因，進行調整，調整以雙方認可的賬務處理方式為準；

若雙方無法達成一致，以基金管理人的賬務處理為準。核對無誤后，基金托管

人在基金管理人提供的報告上加蓋托管業務專用章或者出具加蓋托管業務專用

章的復核意見書，雙方各自留存一份。如果基金管理人與基金托管人不能于應

當發布公告之日之前就相關報表達成一致，基金管理人有權按照其編制的報表

對外發布公告，基金托管人有權就相關情況報中國證監會備案。

（八）在有需要時，基金管理人可以向基金托管人提供基金業績比較基準

的基礎數據和編制結果。

六、基金份額持有人名冊的登記與保管

本基金的基金管理人和基金托管人須分別妥善保管的基金份額持有人名冊，

包括基金合同生效日、基金合同終止日、基金權益登記日、基金份額持有人大

會權益登記日、每年6月30日、12月31日的基金份額持有人名冊?；鸱蓊~

持有人名冊的內容至少應包括持有人的名稱和持有的基金份額。

基金份額持有人名冊由登記機構編制，由基金管理人審核并提交基金托管

人保管?；鹜泄苋擞袡嘁罁戏ㄕ斃碛梢蠡鸸芾砣颂峁┤我庖粋€交易

日或全部交易日的基金份額持有人名冊，基金管理人應及時提供，無合理理由

不得拖延或拒絕提供。

基金管理人應及時向基金托管人提交基金份額持有人名冊。每年6月30日

和12月31日的基金份額持有人名冊應于下月前十個工作日內提交；基金合同

生效日、基金合同終止日等涉及到基金重要事項日期的基金份額持有人名冊應

于發生日后十個工作日內提交。

基金管理人和基金托管人應妥善保管基金份額持有人名冊，保存期限不低

于法律法規要求的最低期限?；鹜泄苋瞬坏脤⑺９艿幕鸱蓊~持有人名冊

用于基金托管業務以外的其他用途，并應遵守保密義務。若基金管理人或基金

托管人由于自身原因無法妥善保管基金份額持有人名冊，應按有關法規規定各

自承擔相應的責任。

七、爭議解決方式

因本協議產生或與之相關的爭議，雙方當事人應通過協商、調解解決，協

商、調解不能解決的，任何一方應當將爭議提交中國國際經濟貿易仲裁委員會，

仲裁地點為北京市，按照中國國際經濟貿易仲裁委員會屆時有效的仲裁規則進

行仲裁。仲裁裁決是終局的，對當事人均有約束力。除非仲裁裁決另有規定，

仲裁費由敗訴方承擔。

爭議處理期間，雙方當事人應恪守基金管理人和基金托管人職責，各自繼

續忠實、勤勉、盡責地履行基金合同和本托管協議規定的義務，維護基金份額

持有人的合法權益。

本協議適用中華人民共和國法律（為本協議之目的，不含港澳臺地區法律）

并從其解釋。

八、托管協議的變更與終止

（一）托管協議的變更程序

本協議雙方當事人經協商一致，可以對協議進行修改。修改后的新協議，

其內容不得與基金合同的規定有任何沖突。

（二）基金托管協議終止的情形

1、基金合同終止；

2、基金托管人解散、依法被撤銷、破產或由其他基金托管人接管基金資產；

3、基金管理人解散、依法被撤銷、破產或由其他基金管理人接管基金管理

權；

4、發生法律法規、中國證監會或基金合同規定的終止事項。

二十一、對基金份額持有人的服務

如本招募說明書存在任何您/貴機構無法理解的內容，請聯系本公司客戶服

務電話。請確保投資前，您/貴機構已經全面理解了本招募說明書。

對本基金份額持有人的服務主要由基金管理人和銷售機構提供。

基金管理人承諾為基金份額持有人提供一系列的服務。基金管理人將根據

基金份額持有人的需要和有關情況，增加或變更服務項目。主要服務內容如下：

（一）資訊服務

公司為定制客戶提供電子郵件、短信形式的信息服務，內容包括：交易確

認、基金凈值等信息。

投資者可通過撥打公司客戶服務電話定制此項服務。

（二）客戶服務

投資者可以通過電子郵箱開展相關咨詢，客服人員在收到郵件咨詢后的48

小時內答復或聯系投資者。

客戶服務電子郵箱地址為：services@springsfund.com

（三）關于網站服務

公司網站為客戶提供產品信息查詢、產品凈值查詢、公告信息查詢、交易

狀態查詢等內容的服務。

（四）客戶意見、建議或投訴處理

投資者可以通過本公司熱線電話、電子郵箱、傳真等渠道對基金管理人和

銷售機構提出意見、建議或投訴。

（五）聯系方式

匯泉基金管理有限公司客服電話：400-001-5252、010-81925252

網址：www.springsfund.com

二十二、其他應披露事項

暫無。

二十三、招募說明書存放及查閱方式

本招募說明書存放在基金管理人、基金托管人和銷售機構的住所，投資人

可免費查閱。招募說明書條款及內容應以招募說明書正本為準。

二十四、備查文件

（一）中國證監會準予注冊匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金募集

的文件

（二）《匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金基金合同》

（三）《匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金托管協議》

（四）法律意見書

（五）基金管理人業務資格批件、營業執照

（六）基金托管人業務資格批件、營業執照

（七）中國證監會要求的其他文件

存放地點：上述備查文件存放在基金管理人、基金托管人的辦公場所。

查閱方式：投資人可以在辦公時間免費查詢；也可通過基金管理人網站查

閱或下載基金合同、招募說明書、托管協議及基金的各種定期和臨時公告，但

應以基金備查文件正本為準。

匯泉基金管理有限公司

2025年12月2日


              
                
               匯泉安悅90天持有期債券型證券投資基金招募說明書.pdf